1 29. April 2008 18. Hauptversammlung der Flughafen Wien AG

129. April 2008

18. Hauptversammlungder

Flughafen Wien AG

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Inhalt

1. Highlights 2007

2. Finanzergebnisse und Investitionen

3. Segmentberichterstattung

4. Verkehrsergebnisse

5. Strategie

6. Internationale Beteiligungen

3

Highlights 2007

4

Highlights 2007

Gesamtumsatz: EUR 521,4 Mio. + 12,4%

EBITDA: EUR 191,0 Mio. + 12,6%

Konzernergebnis : EUR 87,7 Mio. + 14,2% nach Minderheiten

Dividende pro Aktie: EUR 2,50 + 13,6%

Passagierentwicklung: + 11,3% (über europ. Durchschnitt von 6,5 %*)

* Quelle ACI

5

Finanzergebnisse

6

Finanzergebnisse 2007

7


Umsatzstruktur

AirportEUR 242,2 Mio.

+ 14,6 %

Non - AviationEUR 132,2 Mio.

+ 17,2 %Handling

EUR 147,0 Mio.+ 5,3 %

46,5 %

28,2%25,3 %

64,7%35,3 %

Umsatzstrukturohne Handling

8

Umsatzstruktur Airport

45,6%45,6%46,5 %

AirportEUR 242,2 Mio.

+ 14,6 %


EUR 68,0 Mio.

EUR 110,9 Mio.

EUR 23,2 Mio.EUR 40,1 Mio.

9

Umsatzstruktur Handling

30,1%

45,6%45,6%

28,2%

HandlingEUR 147,0 Mio.

+ 5,3 %


EUR 96,9 Mio.

EUR 28,4 Mio.

EUR 10,4 Mio.

EUR 11,2 Mio.

10

Umsatzstruktur Non-Aviation

45,6%45,6%

25,3 %

Non - AviationEUR 132,2 Mio.

+ 17,2 %


EUR 26,6 Mio.

EUR 24,0 Mio.

EUR 20,5 Mio.

EUR 33,8Mio.

EUR 27,3 Mio.

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Betriebsaufwand Überblick

in EUR Mio. 2007 2006 Verändg.

in %

Material, bezogene Leistungen

37,0 34,5 + 7,3

Personalaufwand 213,4 197,9 + 7,8

Abschreibungen 70,6 66,0 + 7,1

Sonstige betriebliche Aufwendungen 94,4 75,2 + 25,5

Summe Betriebsaufwand 415,4 373,6 + 11,2 EBT

12


in EUR Mio. 2007 2006Verändg.

in %

Enteisungsmittel (Flugzeuge und Winterdienst) 1,3 2,6 - 48,9

Treibstoffe 5,0 4,6 + 7,8

Sonstiges Material 10,4 10,6 - 1,2

Energie 14,4 12,2 + 18,7

Weiterverrechnungen 1,3 1,5 - 17,0

Brokerage 3,5 2,3 + 49,7

Sonstiges 1,1 0,7 + 54,5

Material und bezogene Leistungen 37,0 34,5 7,3

Betriebsaufwand Detail – Material und bezogene Leistungen

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Betriebsaufwand Detail – Personalaufwand


in %

Löhne 97,1 92,2 + 5,4

Gehälter 59,8 53,7 + 11,2

Aufwendungen für Abfertigungen 6,7 6,9 - 3,6

Aufwendungen für Altersversorgung 3,0 2,6 +13,8

Aufwendungen für gesetzlich vorgeschriebene Abgaben und Beiträge

45,1 40,8 + 10,5

Andere Personalaufwendungen 1,7 1,6 + 2,1

Summe 213,4 197,9 + 7,8

* großteils aufgrund erweiterter Sicherheitsdienstleistungen

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Betriebsaufwand Detail – sonstige betriebliche Aufwendungen


in %

Instandhaltungen 17,6 17,6 - 0,3

Fremdleistungen 12,3 10,5 + 17,6

Marketing und Marktkommunikation 26,1 15,2 + 71,6

Schadenfälle 0,2 1,6 - 86,5

Wertberichtigungen, Forderungen, Forderungsausfälle

2,4 0,4 + 513,9

Kursdifferenzen 1,6 1,0 + 52,6

Andere betriebliche Aufwendungen 34,1 28,9 + 18,1

Summe 94,4 75,2 + 25,5

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Cash Flow

in EUR Mio. 2007 2006

Aus laufender Geschäftstätigkeit + 164,4 + 142,2

Aus der Investitionstätigkeit - 277,1 - 266,4

Aus der Finanzierungstätigkeit + 50,1 + 192,9

Veränderung der liquiden Mittel inklusive Währungsumrechnung - 62,6 + 68,7

Finanzmittelbestand per 31.12. + 29,3 + 91,9

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Cash Flow – Detail – aus der Investitionstätigkeit

in EUR Mio. 2007 2006

Investitionen 193,8 207,2

Unternehmenserwerbe 30,9 0,0

Wertpapiere 52,1 24,8

Sonstiges 0,3 34,4

Summe 277,1 266,4

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Konzernbilanz in EUR Mio.

AKTIVA 2007 2006

Langfristiges Vermögen

1.333,8 1.179,2

Kurzfristiges Vermögen

227,0 269,5

Davon Zahlungsmittel

29,3 91,9

1.560,9 1.448,7 EBT

PASSIVA 2007 2006

Eigenkapital 734,9 721,3

Langfristige Schulden

607,8 469,5

Kurzfristige Schulden

218,1 257,9

1.560,9 1.448,7 EBT

18

Konzernbilanz in %

AKTIVA 2007 2006

Langfristiges Vermögen

85,5 81,4

Kurzfristiges Vermögen

14,5 18,6

davon Zahlungsmittel

1,9 6,3

100,0 100,0 EBT

PASSIVA 2007 2006

Eigenkapital 47,1 49,8

Langfristige Schulden

38,9 32,4

Kurzfristige Schulden

14,0 17,8

100,0 100,0 EBT


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Kennzahlen

in % 2007 2006

EBIT Margin 22,5 21,7

EBITDA Margin 35,7 35,6

ROE 12,0 11,3

ROCE 9,1 9,2

ROS 36,6 36,6

Gearing 40,4 25,2

20

Investitionen 2008 – 2012 (exkl. Grundstücke)

3. Piste 2010 – 2012: 208

21


in Mio. EUR Airport- und Non-Aviation Investitionen 2008 - 2012: EUR 589 Mio.

zusätzlich Erhaltungs- und Ersatzinvestitionen

in Höhe von EUR 30 – 35 Mio. p.a.

290

195

5334

17

2008 2009 2010 2011 2012

35

99

74zusätzlich für die Parallelpiste

22


23

Segmentberichterstattung

24


Segment Airport*

* Segment Airport

Das Segment Airport umfasst unter anderem den Betrieb und die Betreuung aller

Bewegungsflächen, des Terminals sowie sämtlicher Anlagen und

Einrichtungen zur Passagier- und Gepäckabfertigung.

in EUR Mio. 2007 2006

Umsatz 242,2 211,3

Segmentergebnis (EBIT) 94,1 75,7

EBIT-Margin in % 34,4 31,4

EBITDA-Margin in % 48,4 46,9

Durchschnittl. Mitarbeiter 378 382

25


Segment Handling*

* Segment Handling

Das Segment Handling umfasst alle im Zusammenhang mit der Abfertigung von

Linien-, Charter und General Aviation Flügen erbrachten Dienstleistungen.

in EUR Mio. 2007 2006

Umsatz 147,0 139,6




Durchschnittl. Mitarbeiter 2.089 2.020

26


Segment Non - Aviation*

* Segment Non - Aviation

Das Segment Non Aviation umfasst unter anderem verschiedene Leistungen rund um

den Flugbetrieb wie Shopping, Gastronomie, Parkierung, Sicherheitsdienstleistungen,

Entwicklung und Vermarktung von Immobilien.

in EUR Mio. 2007 2006

Umsatz 132,2 112,8




Durchschnittl. Mitarbeiter 1.465 1.278

27

Verkehrsergebnisse

28

Highlights

Verkehrswachstum 2007 + 11,3 %

über gesamteuropäischen Durchschnitt (+ 6,5%*)

Starke Entwicklung Naher und Mittlerer Osten + 18,5 %

Verkehrssteigerung nach Osteuropa + 24,8 %

Wachstum Low Cost Carrier + 57,2%

20 Mio. Passagiere 2008 erwartet

* Quelle ACI

29

Passagierentwicklung im europäischen Vergleich

7,3

4,9

6,3

5,3

11,3

6,5

0

2

4

6

8

10

12

2005 2006 2007

Flughafen Wien europ. Durchschnitt (ausgewählte Flughäfen)

Qu

elle

: AC

I Airp

orts C

ou

ncil In

tern

atio

na

l – E

uro

pe

30

Verkehrsergebnisse 2007

Passagiere:18.768.468 (+11,3%)

Transfer Passagiere:5.991.884 (+5,6%)

Flugbewegungen:254.870 (+7,3%)

MTOW (in Tonnen):7.347.754 (+8,6%)

Fracht inkl. Trucking (in Tonnen):272.362 (+2,5%)

31


Linienverkehr - Passagiere

67,9%

+ 13,8%

Westeuropa

17,9%

+ 24,8%

Osteuropa85,8%

+ 16,0%

Europa gesamt

5,6%

- 17,3%

Ferner Osten

4,3%

+ 18,5%

Mittlerer Osten2,9%

+ 15,2%

Nordamerika

1,4%

+ 11,0%

Sonstige

Anteil am Gesamtpassagieraufkommen

Veränderung zum Vorjahr

32

Passagieraufkommen Linie, abfliegende Passagiere

Osteuropa (Passagierstärkste Destinationen)

Moskau 150.327 Passagiere

Bukarest 148.310 Passagiere

Sofia 128.482 Passagiere

Westeuropa (Passagierstärkste Destinationen)

Frankfurt 432.811 Passagiere

London 400.831 Passagiere

Paris 359.469 Passagiere

Langstrecke (Passagierstärkste Destinationen)

Bangkok 107.156 Passagiere

Washington 82.823 Passagiere

Tokyo 81.496 Passagiere


33


Vergleich – Osteuropadestinationen und Frequenzen

34

Passagiere - Low Cost Carrier


35

Airlines

Anzahl der Linienairlines im Jahr 2007: 68 (2006: 64)


Destinationen

Anzahl der Liniendestinationen im Jahr 2007: 192 (2006: 178)

36

Fluglinien – Passagieranteil in %


% 2007 2006

Austrian Airlines Group 52,6 57,0

Air Berlin 6,7 6,3

Niki 5,5 4,5

Lufthansa 5,3 5,6

SkyEurope 3,4 0,0

Germanwings 2,5 2,1

British Airways 1,8 2,1

Swiss Intl. 1,7 1,8

Air France 1,6 1,8

KLM 1,2 1,4

Sonstige 17,7 17,4

37

Spitzentag und Spitzenstunde 2007

30. Spitzentag 2007:

Passagiere 63.365 + 9,3 % (12.10.)

Flugbewegungen 777 + 6,1% (14.11.)

30. Spitzentag 2007:

Passagiere 63.365 + 9,3 % (12.10.)

Flugbewegungen 777 + 6,1% (14.11.)


30. Spitzenstunde 2007:

Passagiere 5.338 + 6,7 %

Flugbewegungen 67 + 6,3 %

30. Spitzenstunde 2007:

Passagiere 5.338 + 6,7 %

Flugbewegungen 67 + 6,3 %

38

Vergleich Pünktlichkeit ausgewählter europäischer Hubs

Quelle: AEA Gesamtjahr 2007

Abflüge - mehr als 15 Minuten verspätet


39

Verkehrsergebnisse 1-3/2008

40

Prognose 2008

Passagiere + 8,0 %

MTOW + 6,0 %

Bewegungen + 6,0 %

41

Langzeitprognose

Passagierwachstum Flughafen Wien 2000 - 2015

29,528,0

26,625,3

24,022,8

21,520,3

18,8

16,915,914,8

12,812,011,911,9

10

15

20

25

30

35Durchschnittl. Wachstumsrate 2009-2010: ~ 6,0%

2007: + 11,3%

Prognose 2008: + 8,0%

PA

X i

n M

io.

Durchschnittl. Wachstumsrate 2011-2015: ~ 5,3%

42

Strategie

43

Strategie

Segment Airport

Ziel: Wachstum ein Prozent über europäischem Durchschnitt

Segment Handling

Ziel: Sicherung Marktanteil und Qualitätsstandard

Segment Non-Aviation

Ziel: Signifikante Steigerung in den Bereichen Shops und

Gastronomie

Real Estate Entwicklung

44

Segment Airport

Fokussierung auf Osteuropa, Transferhub und Low Cost Carrier

Wichtigstes Gate in Richtung Osteuropa

(+24,8% Passagierwachstum in 2007)

Transferanteil stabil auf hohem Niveau (31,9%)

Low Cost Carrier: 18,7% Passagieranteil am Gesamtaufkommen

Marketingaktivitäten Verstärkte Marketingaktivitäten weltweit insbesondere bei

Fluggesellschaften in Osteuropa und Mittlerer Osten Neue Airlines 2007:

Delta Air Lines, Air Europe, SkyEurope, KD Avia, Air Transat,

Saudi Arabian Airlines, Clickair, Estonian Air, Air One, Easy Jet

Strategie

45

*Flüge in alle Regionen - alle Airlines - exkl. Security

Anmerkung: VIE-Wachstums- und Transferincentive wurden beim Landetarif zum Abzug gebracht, da diese Maßnahmen den Airlines zu Gute kommen.

Tarife im Vergleich*

Legende: Landetarif Infrastrukturtarif Parktarif Passagiertarif

Weiterführung des Incentives - Programmes

Dur

chsc

hnitt

1

30292827262524232221201918171615-141312111098765432

63%

143%137%133%120%120%117%113%112%107%106%106%105%105%104%103%102%100%99%98%97%95%95%85%83%83%78%77%74%71%70%

-€ 250 € 0 € 250 € 500 € 750 € 1,000 € 1,250 € 1,500 € 1,750 € 2,000 € 2,250 € 2,500

LHRCDGATHFRA

HAMINNHAJLNZ

KSCBTSCGNGRZDUSAMSMUCSZG

AverageSTRTXL

WAWBUDVIE

MXPPRGMLABRUKLUZRHGVACPHMAD

Landetarif Infrastruktur Parkgebühr Passagierentgelt

€ pro Turnaround

Rang Airport Index

46

Tarifentwicklungen 2007 / 2008

Änderung der Tarifordnung per 1.1.2007

Absenkung des Landetarifes von Pax-Flügen um -1,38%

Keine Änderung des Fluggasttarifes und des Infrastrukturtarifes Landside

Änderung der Tarifordnung per 1.1.2008

Absenkung des Fluggasttarifes und des Infrastrukturtarifes Landside um - 1,04%

47

Strategie

Segment Airport

Terminalerweiterung Skylink

Inbetriebnahme Skylink Mitte 2009

Bruttogeschossfläche

Terminal 76.000m²

Pier 71.000m²

Verteilerbauwerk 3.000m²

Beibehaltung der Minimum Connecting Time von 25 Minuten

Parallelpiste zur Absicherung der langfristigen Kapazität

Start der Umweltverträglichkeitsprüfung

Terminal 2 und Umbau Pier West

48

Strategie

Segment Airport – SKYLINK – 3 Ebenen Konzept

Ebene 0: Ankunftsebene - Vorfeld

Ebene 1: Check-in Bereich / Abflugebene Schengen - Pier

Ebene 2: Ankunftsebene - Pier

Ebene 3: Abflugebene Non-Schengen - Pier

49

Strategie

Lage der 3. Piste

50

Segment Handling

2007 wurden unter anderem Verträge mit folgenden Kunden abgeschlossen:• Air Berlin• NIKI• SkyEurope• Easy Jet• Korean Air• Delta Air Lines• Saudi Arabian Airlines

Jänner 2008 weitere Verträge: • Lufthansa• Germanwings

Marktanteil 2007: 89,0 Prozent

Pünktlichkeit Nummer EINS unter europäischen Flughäfen mit vergleichbarem Transferanteil (Quelle: Association of European Airlines - AEA)

Strategie

51

Strategie

Segment Non - Aviation

Skylink Terminal:

Substantielle Erhöhung der Gastro- und Shopflächen beginnend ab 2009

Office Park 2 – Bauende Juni 2007 – Eröffnung Oktober 2007

Office Park 3 – Zukauf World Trade Center - 2007

52

Segment Non - Aviation

Parkierung:

derzeit: 16.343 Stellplätze – davon 8.728 in Parkhäusern

zusätzlich 5.000 Stellplätze im Mazur Parkplatz (off airport)

Erweiterung: 2.250 Stellplätze im Parkhaus 4 (ab Jahresmitte 2008)

Vienna International Airport Security Services GesmbH

Umsatzsteigerung durch erhöhte Sicherheitsmaßnahmen

Strategie

53

Internationale Beteiligungen

54

Malta

Friedrichshafen Kosice


55

Kosice Airport

Zweitgrößter Flughafen in der Slowakei

66% im Besitz des Consortium TwoOne

seit 25. Oktober 2006

4 Länder Eck:

Polen – Ukraine – Ungarn – Slowakei

443.448 Passagiere in 2007 (+29%)

Investitionsprogramm: ~EUR 11 Mio.


56

Eigentümer

– Government of Malta: 20,0%

– Private Investoren: 29,9%

– VIE hält über 100 %-Tochter 10,1%

– MMLC (davon VIE: 57,1%) 40,0%

2.970.830 Passagiere in 2007 (+10,4%)

Malta Airport


57

Mit 25,15% ist die Flughafen Wien AG größter

Einzelaktionär

3 Länder Eck: Deutschland – Österreich – Schweiz

655.689 Passagiere in 2007 (- 0,3%)

Flughafen Friedrichshafen


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Flughafen Wien AG und Kapitalmarkt

Aktivitäten im Inland– 2 Veranstaltungen für Privataktionäre am Flughafen Wien inkl. Besichtigung des

Airports– Teilnahme an der Gewinnmesse– Regelmäßige Information unserer Privataktionäre, Großinvestoren und Analysten– Analysten- und Investorenmeetings am Flughafen

Aktivitäten im Ausland– Teilnahme an Investorenkonferenzen– Roadshows in Dublin, Paris, Zürich– Regelmäßiger Besuch unserer Großinvestoren in Großbritannien, Kanada und

USA

Investor Relations

59

Aktienkurs per 25.04.2008

Quelle: Wiener Börse

Daily QVIEV.VI; Q/.ATX 02.01.2007 - 18.04.2008 (VIE)

IPP; QVIEV.VI; Last Trade(Last); Specif ied Date; 02.01.2007; 100,0;28.04.2008; 106,36IPP; Q/.ATX; Last Trade(Last); Specif ied Date; 02.01.2007; 100,0;28.04.2008; 91,07

Value

EUR

.12

78

79

80

81

82

83

84

85

86

87

88

89

90

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99

100

101

102

103

104

105

106

107

02 16 01 16 01 16 02 16 02 16 01 18 02 16 01 16 03 17 01 16 02 16 03 17 02 16 01 18 03 17 01 16

Jän 07 Feb 07 Mär 07 Apr 07 Mai 07 Jun 07 Jul 07 Aug 07 Sep 07 Okt 07 Nov 07 Dez 07 Jän 08 Feb 08 Mär 08 Apr 08

6029. April 2008

18. Hauptversammlungder

Flughafen Wien AG

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