Geschäftsberichte 2010 Provinzial Rheinland Konzern · Provinzial Rheinland Holding · 2019. 9. 6. · Provinzial Rheinland Konzern · Provinzial Rheinland Holding Geschäftsberichte

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Provinzial Rheinland KonzernProvinzial Rheinland Holding

Geschäftsberichte 2010

175 Jahre Sicherheit im Rheinland

Titelfoto: Erstes Verwaltungsgebäude der Provinzial in Düsseldorf, Friedrichstraße, 1875. Bis in die 1990er Jahre hatte die Provinzial hier ihren Hauptsitz.

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Seit 1836 ist die Provinzial für ihre Kunden im Rheinland tätig. In der 175-jährigen Unter-nehmensgeschichte hat sich viel ereignet: Erfolge wurden gefeiert und Krisen mussten

gemeistert werden. Heute ist die Provinzial ein moderner Versicherer mit viel Tradition und als Konzern auf dem Weg ihre erfolgreiche Unternehmensgeschichte fortzusetzen.


2 Provinzial Geschäftsberichte 2010

3

Geschäftsbericht Provinzial Rheinland Konzern/Holding

Gewährträgerversammlung 4

Verwaltungsrat 5

Vorstand 7

Beiräte 8

Verband öffentlicher Versicherer 13

Zahlen und Daten auf einen Blick 16

Lagebericht des Vorstands

Geschäftsverlauf des KonzernsÜberblick 17

Gesamtgeschäft 18

Schaden-, Unfall- und Rückversicherung 20

Lebensversicherung 22

Übrige Gesellschaften 25

Beteiligungsholding 25

Unsere Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter 27

Risikobericht 28

Nachtragsbericht 38

Ausblick und Chancen 38

Gewinnverwendungsvorschlagder Provinzial Rheinland Holding 41

Bestätigungsvermerk 42

Berichte des Verwaltungsratsund der Gewährträgerversammlung 43

Provinzial Rheinland Konzern

KonzernabschlussKonzern-Bilanz 46

Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung 50

Konzern-Anhang 53

Anhang zur Konzern-Bilanz 59

Anhang zur Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung 74

Segmentberichterstattung 78

Kapitalflussrechnung 85

Sonstige Angaben 86

Provinzial Rheinland Holding

JahresabschlussBilanz 90

Gewinn- und Verlustrechnung 92

Anhang zur Bilanz 94

Anhang zur Gewinn- und Verlustrechnung 104

Sonstige Angaben 105

Versicherungszweige und -arten 107

Impressum 108


Gewährträgerversammlung

Beate Läsch-Weber (seit 01.04.2011) Präsidentin des Sparkassenverbandes

Rheinland-Pfalz

Vorsitzende

Heidweiler

Hans Otto Streuber (bis 31.03.2011)

Präsident des Sparkassenverbandes

Rheinland-Pfalz

Vorsitzender

Zweibrücken

Ulrike Lubek (seit 01.11.2010)

Direktorin des

Landschaftsverbandes Rheinland

Stv. Vorsitzende

Krefeld

Renate Hötte (15.07.10 bis 31.10.2010)

Erste Landesrätin des


Stv. Vorsitzende

Würselen

Harry K. Voigtsberger (bis 14.07.2010)

Direktor des


Stv. Vorsitzender

Raeren-Eynatten (B)

Michael BreuerStaatsminister a. D.

Präsident des Rheinischen

Sparkassen- und Giroverbandes

Stv. Vorsitzender

Erftstadt

Andrea Ursula Asch, MdL (bis 19.02.2010)

Landtagsabgeordnete

Landtag des Landes

Nordrhein-Westfalen

Köln

Roger Graef (bis 31.08.2010)

Landrat des

Eifelkreises Bitburg-Prüm a. D.

Bollendorf

Manfred Graulich Vorsitzender des Vorstands

der Sparkasse Koblenz

Vallendar

Remigius KühnenVorsitzender des Vorstands

der Sparkasse Trier

Trier

Dr. Christoph Landscheidt (seit 13.09.2010)

Bürgermeister der Stadt Kamp-Lintfort

Kamp-Lintfort

Dr. Jürgen Linden (bis 13.09.2010)

Oberbürgermeister

der Stadt Aachen a. D.

Aachen

Stefan Peil (seit 19.02.2010)

Dipl.-Sozialarbeiter

Köln

Prof. Dr. Jürgen Rolle Institutsleiter

Pulheim

Prof. Günter RosenkeLandrat

des Kreises Euskirchen

Weilerswist

Winfried Schittges, MdLLandtagsabgeordneter

Landtag des Landes

Nordrhein-Westfalen

Krefeld

Manfred Schnur (seit 01.09.2010)

Landrat der Kreisverwaltung

Cochem-Zell

Treis-Karden

Alexander WüerstVorsitzender des Vorstands

der Kreissparkasse Köln

Bonn

5

Verwaltungsrat

Ulrike Lubek (seit 01.11.2010)

Direktorin des


Vorsitzende

Krefeld

Renate Hötte (15.07.2010 bis 31.10.2010)

Erste Landesrätin des


Vorsitzende

Würselen

Harry K. Voigtsberger (bis 14.07.2010)

Direktor des


Vorsitzender

Raeren-Eynatten (B)

Beate Läsch-Weber (seit 01.04.2011) Präsidentin des Sparkassenverbandes

Rheinland-Pfalz

Heidweiler

Hans Otto Streuber (bis 31.03.2011)

Präsident des Sparkassenverbandes

Rheinland-Pfalz

Zweibrücken



Sparkassen- und Giroverbandes

Erftstadt

Ralf FleischerVerbandsgeschäftsführer des

Rheinischen Sparkassen- und

Giroverbandes

Ständiger Vertreter*

Mülheim an der Ruhr

Frank vom ScheidtLandesrat

Landschaftsverband Rheinland


Remscheid

Norbert Wahl Verbandsgeschäftsführer des

Sparkassenverbandes

Rheinland-Pfalz


Wiesbaden

Ulrich AckermannAngestellter der Provinzial

Düsseldorf

Ingolf BermesVorsitzender des Vorstands der

Kreissparkasse Bitburg-Prüm

Bitburg

Thomas Böll (seit 19.02.2010)

Fraktionsgeschäftsführer

Landschaftsversammlung

Rheinland

Köln

Jutta BommesAngestellte der Provinzial

Krefeld

Frank Boss (bis 19.02.2010)

Fraktionsgeschäftsführer

Landschaftsversammlung Rheinland

Mönchengladbach

Frank BrakemeierAngestellter der Lippische Landes-

Brandversicherungsanstalt

Detmold

Rolf EinmahlRechtsanwalt

Aachen

Rolf Fliß (seit 19.02.2010)

Bürgermeister der Stadt Essen

Essen

Karl-Heinz Fürst Angestellter der Provinzial

Düsseldorf

Ludger Gooßens (bis 31.05.2011)

Vorsitzender des Vorstands

der Sparkasse Krefeld

Krefeld

Franz Haug (seit 13.09.2010)

Rechtsanwalt

Oberbürgermeister a. D.

Solingen

Klaus JensenOberbürgermeister Stadt Trier

Trier

* Gemäß § 9 Ziffer 5 der Satzung der Provinzial Rheinland Holding.


Karl-Josef Keil (bis 19.02.2010)

Rentner

Düsseldorf

Dr. Christoph Landscheidt (bis 13.09.2010)

Bürgermeister

der Stadt Kamp-Lintfort

Kamp-Lintfort

Karlheinz MerzigVorsitzender des Vorstands

der Stadtsparkasse Oberhausen

Oberhausen

Peter Ottmann (seit 13.09.2010)

Landrat Kreis Viersen

Viersen

Anke PalettaAngestellte der Provinzial

Düsseldorf

Bernd PaßmannVertreter

Solingen

Prof. Dieter Patt (seit 19.02.2010)

Landrat a. D.

Neuss

Stefan Peil (bis 19.02.2010)

Diplom-Sozialarbeiter

Köln

Sabine Pertek Angestellte der Provinzial

Mettmann

Dr. Jürgen PföhlerLandrat des Kreises Ahrweiler

Bad Neuenahr-Ahrweiler

Peter Schaaf Vorsitzender des Vorstands

der Kreissparkasse Mayen

Mayen

Werner Stump (bis 13.09.2010)

Landrat

des Rhein-Erft-Kreises

Kerpen

Adolf TerflothVorsitzender des Vorstands

der Sparkasse Düren

Düren

Volker Tutenberg Angestellter der Provinzial

Düsseldorf

Ralf von Vorst (bis 31.12.2010)

Angestellter der Provinzial

Meerbusch

Dietmar Weiland Angestellter der Provinzial

Langenfeld

Klaus Wende Vorsitzender des Vorstands der

Kreissparkasse Rhein-Hunsrück

Simmern

7

Vorstand

Ulrich JansenVorsitzender

Michael Bock (bis 31.03.2011)

Patric Fedlmeier

Ludger Gooßens (seit 01.06.2011)

Sabine Krummenerl

Peter Slawik

Dr. Hans Peter Sterk

Direktoren

Dr. Martin Creutz

Michael Fröhlingsdorf

Jörg Funck

Rudolf Gaul

Christoph Hartmann

Roland Heithoff

Doris Helbig

Ulrich Kühn

Dr. Rolf Kupitz

Günter Mohr

Andrea Mondry

Michael Papenberg

Guido Schaefers

Hans-Gerd Schippa

Burkhard Schleif

Rainer Schlenzok

Dr. Dietmar Schölisch

Jürgen Schütz

Ingrid Simon

Dr. Winfried Stienen

Udo Tischler

Hans-Jürgen Topp

Joachim Zech

Vorstand, Direktoren


Beiräte für Haus- und Grundbesitz

Dr. Stefan AhrlingMitglied des Vorstands der

gbt Wohnungsbau und Treuhand AG,

Trier

Max AignerVorsitzender des Vorstands

der Landesbausparkasse Rheinland-Pfalz,

Mainz

Bernhard BüchelerGeschäftsführendes Vorstandsmitglied Gemeinnützige

Wohnungs- und Baugenossenschaft „Mieterschutz“ eG,

Köln

Ulrich A. BüchnerSprecher des Vorstands der GEWOBAU

Wohnungsgenossenschaft Essen eG,

Essen

Dietmar CremerVorstandsvorsitzender der GEBAG

Duisburger Gemeinn. Baugesellschaft,

Duisburg

Rolf EinmahlRechtsanwalt

Aachen

Franz HaugRechtsanwalt

Oberbürgermeister a. D.,

Solingen

Albrecht HuberVorstandsmitglied BVT Bau- und

Vermietungsgenossenschaft Trier eG,

Trier

Reiner KommescherVorstand der Heimbau

Gemeinnützige Wohnungsbaugenossenschaft eG,

Oberhausen

Anett LeuchtmannVorstand des Bauvereins Wesel AG,

Wesel

Hans-Jürgen MeisenVorstand der Gemeinnützigen Kreisbau AG,

Mönchengladbach

Thomas MöllerGeschäftsführender Vorstand

Margarethe-Krupp-Stiftung für Wohnungsfürsorge,

Essen

Alexander RychterVerbandsdirektor

Verband der Wohnungs- und Immobilienwirtschaft

Rheinland Westfalen e.V.,

Düsseldorf

Gisbert SchwarzhoffGeschäftsführer der WSG Wohnungs- und Siedlungs-GmbH,

Düsseldorf

9

Beiräte für Landwirtschaft, Weinbau und Forsten

Willi BennerscheidHauptgeschäftsführer des

Rhein. Landwirtschaftsverbands e.V.,

Bonn

Dr. Martin BergesDirektor der Landwirtschaftskammer

Nordrhein-Westfalen,

Münster

Leo BlumPräsident des Bauern- und Winzerverbands

Rheinland-Nassau e.V.,

Koblenz

Theo BrauweilerVorsitzender der Kreisbauernschaft

Bonn-Rhein-Sieg e.V.,

St. Augustin

Friedhelm DeckerPräsident des Rheinischen

Landwirtschafts verbands, Bonn

Vorsitzender der Kreisbauernschaft

Köln-Erftkreis,

Köln

Dr. Josef DerstappenHauptgeschäftsführer des Bauern-

und Winzerverbands Rheinland-Nassau e. V.,

Koblenz

Johannes FrizenKammerpräsident

Landwirtschaftskammer NRW,

Bonn

Nicolaus Graf von HatzfeldtMitglied des Vorstands

des Waldbesitzerverbands Rheinland-Pfalz,

Schönstein

Michael HorperVorsitzender der Kreisbauernschaft Bitburg-Prüm,

Üttfeld

Christa KlaßVorsitzende des Landfrauenverbands

Rheinland-Nassau,

Koblenz

Heribert MetternichVizepräsident der Landwirtschaftskammer

Rheinland-Pfalz,

Bad Kreuznach

Peter OttmannLandrat

Kreisverwaltung Viersen

Dr. Reinhard PauwHauptgeschäftsführer des

Rheinischen Landwirtschaftsverbandes e.V.,

Bonn

Alfons SchnabelDirektor der Landwirtschaftskammer

Rheinland-Pfalz,

Bad Kreuznach

Heinz-Josef TölkesKreislandwirt Wahlbezirk Viersen

Bertram WelzVorsitzender des Waldbauernverbands NRW e. V.,

Landesgruppe Rheinland,

Eitorf

Klaus WendeVorsitzender des Vorstands

der Kreissparkasse Rhein-Hunsrück,

Simmern


Kommunalbeirat

Norbert BallhausBürgermeister, Stadt Moers

Werner Becker-BlonigenBürgermeister, Stadt Wiehl

Bernd BennerBürgermeister, Verbandsgemeinde Dierdorf

Ernst BeucherGeschäftsführender Direktor,

Landkreistag Rheinland-Pfalz

Thomas BöllFraktionsgeschäftsführer

Landschaftsverband Rheinland, Köln

Rainer ButtstedtBürgermeister, Verbandsgemeinde Hamm

Wolfgang DiederBürgermeister, Stadt Heinsberg

Peter DriessenBürgermeister, Gemeinde Bedburg-Hau

Manfred EisBürgermeister, Gemeinde Roetgen

Dr. Karl-Heinz FriedenBürgermeister, Verbandsgemeinde Konz

Jürgen FunkeBürgermeister, Gemeinde Windeck

Achim HaagBürgermeister, Verbandsgemeinde Altenahr

Dr. Michael HeidingerBürgermeister, Stadt Dinslaken

Frank HelmensteinBürgermeister, Stadt Gummersbach

Georg HollmannBürgermeister, Verbandsgemeinde Weißenthrum

Klaus JensenOberbürgermeister, Stadt Trier

Albert JungBürgermeister, Verbandsgemeinde Treis-Karden

Gregor KathstedeOberbürgermeister, Stadt Krefeld

Dr. Martin KleinHauptgeschäftsführer Landkreistag

Nordrhein-Westfalen

Gabriele C. KlugBeigeordnete/Stadtkämmerin, Stadt Wesel

Gunnar KoerdtBürgermeister, Stadt Bedburg

Monika KubanStändige Stellvertreterin

des Geschäftsführers des Städtetages NRW, Köln

11

Franz-Josef LauerBürgermeister,

Verbandsgemeinde Rheinböllen

Markus LüttgerBürgermeister,

Verbandsgemeindeverwaltung Rüdesheim/Nahe

Winfried MannsVerbandsdirektor, Gemeinde- und

Städtebund Rheinland-Pfalz, Mainz

Rolf MenzelLandrat, Rheinisch Bergischer Kreis

Burkhard MüllerGeschäftsführender Direktor,

Landkreistag Rheinland-Pfalz

Peter OttmannLandrat, Kreis Viersen

Hans-Jürgen PetrauschkeLandrat, Rhein-Kreis Neuss

Moritz PetryBürgermeister, Verbandsgemeinde Irrel

Dr. Jürgen PföhlerLandrat, Kreisverwaltung Ahrweiler

Stefan RaetzBürgermeister, Stadt Rheinbach

Michael ReitzelJurist, Selzen

Diane SchmitzBürgermeisterin, Verbandsgemeinde Obere Kyll

Reinhold SchulzBürgermeister, Gemeinde Schwalmtal

Dr. Joachim StreitLandrat, Kreis Bitburg-Prüm

Christian StrunkBürgermeister, Stadt Xanten

Werner StumpLandrat, Rhein-Erft-Kreis

Hans Gerd von LennepBeigeordneter des Städte- und Gemeindebundes

Nordrhein-Westfalen, Düsseldorf

Klaus WehlingOberbürgermeister, Stadt Oberhausen

Ulrich WeisgerberBürgermeister,

Verbandsgemeinde Traben-Trarbach

Bruno ZimmerOberbürgermeister,

Stadt Idar-Oberstein


Sparkassenbeirat

Manfred BösinghausVorsitzender des Vorstands der

Sparkasse der Homburgischen

Gemeinden in Wiehl



Sparkassen- und Giroverbands,

Düsseldorf

Hellmuth BuhrVorsitzender des Vorstands der

Stadtsparkasse Bad Honnef

Wolfgang BuschStv. Vorsitzender des Vorstands

der Sparkasse

Hilden-Ratingen-Velbert

Ralf FleischerVerbandsgeschäftsführer des

Rheinischen Sparkassen- und

Giroverbands, Düsseldorf

Ludger GooßensVorsitzender des Vorstands

der Sparkasse Krefeld

Uwe HaddenhorstMitglied des Vorstands der

Sparkasse Duisburg

Manfred HerpolsheimerVorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Leverkusen

Johann-Peter IngenhovenMitglied des Vorstands der

Kreissparkasse Düsseldorf

Joachim KölsVorsitzender des Vorstands der

Kreissparkasse Birkenfeld

Jürgen KohlAbteilungsleiter

Sparkassenverband Rheinland-Pfalz,

Budenheim

Norbert LaufsStv. Vorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Aachen

Reinhold MaasMitglied des Vorstands der

Kreissparkasse Bitburg-Prüm

Karlheinz MerzigVorsitzender des Vorstands der

Stadtsparkasse Oberhausen

Thomas PennartzVorsitzender des Vorstands der

Kreissparkasse Heinsberg

Dr. Andreas ReingenVorsitzender des Vorstands der

Kreissparkasse Altenkirchen

Dr. Hermann-Josef RichardVorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Neuwied

Helmut SchifferStv. Vorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Mülheim an der Ruhr

Michael SchmuckVorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Neuss

Peter ScholtenVorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Rhein-Nahe

Dr. Peter SpäthMitglied des Vorstands der

Sparkasse Trier

Hans Otto StreuberPräsident des Sparkassenverbands

Rheinland-Pfalz, Budenheim

Rudi van ZoggelVorsitzender des Vorstands der

Sparkasse Kleve

Dr. h. c. Peter H. VaupelVorsitzender des Vorstands der

Stadtsparkasse Wuppertal

Norbert WahlVerbandsgeschäftsführer des

Sparkassenverbands

Rheinland-Pfalz, Budenheim

Horst WatelerVorsitzender des Vorstands der

Stadtsparkasse Mönchengladbach

Alexander WüerstVorsitzender des Vorstands der

Kreissparkasse Köln

13

Verband öffentlicher Versicherer

Die öffentlichen Versicherer sind regional begrenzt tätig.

Im Bundesgebiet sind die nachfolgenden Unternehmen Verbandsmitglieder.

Mitglieder des Verbandes öffentlicher Versicherer

Badische Allgemeine Versicherung AG, Karlsruhe

Badischer Gemeinde-Versicherungs-Verband, Karlsruhe

BGV-Versicherung AG, Karlsruhe

Lippische Landes-Brandversicherungsanstalt, Detmold

Öffentliche Sachversicherung Braunschweig, Braun-

schweig

Öffentliche Lebensversicherung Braunschweig, Braun-

schweig

Oldenburgische Landesbrandkasse, Oldenburg

Öffentliche Lebensversicherungsanstalt

Oldenburg, Oldenburg

ÖSA – Öffentliche Feuerversicherung

Sachsen-Anhalt, Magdeburg

ÖSA – Öffentliche Lebensversicherung

Sachsen-Anhalt, Magdeburg

ÖVB – Öffentliche Versicherung Bremen, Bremen

Ostfriesische Landschaftliche Brandkasse, Aurich

Provinzial NordWest Holding AG, Münster

Westfälische Provinzial Versicherung Aktien gesell-

schaft, Münster

Provinzial NordWest Lebensversicherung AG,

Kiel/Münster

Provinzial Nord Brandkasse AG, Kiel

Provinzial Rheinland Holding, Düsseldorf

Provinzial Rheinland Versicherung AG, Düsseldorf

Provinzial Rheinland Lebensversicherung AG,

Düsseldorf

Sparkassen DirektVersicherung AG, Düsseldorf

Sparkassen-Versicherung Sachsen

Allgemeine Versicherung AG, Dresden

Sparkassen-Versicherung Sachsen

Lebensversicherung AG, Dresden

SV SparkassenVersicherung Holding AG, Stuttgart

SV SparkassenVersicherung

Gebäudeversicherung AG

(Zweigniederlassungen in Erfurt, Karlsruhe, Kassel,

Mannheim, Stuttgart, Wiesbaden),

Stuttgart

SV SparkassenVersicherung

Lebensversicherung AG

(Zweigniederlassungen in Erfurt, Karlsruhe, Kassel,

Mannheim, Stuttgart, Wiesbaden), Stuttgart

Versicherungskammer Bayern

Versicherungsanstalt des öffentlichen Rechts, München

Bayern-Versicherung

Lebensversicherung Aktiengesellschaft, München

Bayerischer Versicherungsverband

Versicherungsaktiengesellschaft, München

Bayerische Landesbrandversicherung

Aktiengesellschaft, München

SAARLAND Feuerversicherung AG, Saarbrücken

SAARLAND Lebensversicherung AG, Saarbrücken

Feuersozietät Berlin Brandenburg

Versicherung AG, Berlin

Öffentliche Lebensversicherung

Berlin Brandenburg AG, Potsdam

VGH Versicherungen

Landschaftliche Brandkasse Hannover, Hannover

VGH Versicherungen

Provinzial Lebensversicherung Hannover, Hannover

Consal Beteiligungsgesellschaft Aktien gesellschaft,

München

Deutsche Rückversicherung Aktiengesellschaft,

Düsseldorf und Berlin

ÖRAG Rechtsschutzversicherungs-

Aktiengesellschaft, Düsseldorf

Union Krankenversicherung Aktiengesellschaft,

Saarbrücken


Provinzial RheinlandKonzernLagebericht2010

16 Provinzial Geschäftsberichte 2010Provinzial Rheinland Konzern

Provinzial Rheinland Konzern auf einen Blick

1) Die Namen der konsolidierten Unternehmen finden sich auf Seite 54 des Geschäftsberichts.2) Nur konsolidierte Unternehmen

2010 2009 2008

Provinzial Rheinland Konzern 1)

(konsolidierte Werte)

Beiträge insgesamt (Mio. EUR) 2.609 2.320 2.108

Beiträge selbst abgeschlossenes Geschäft (Mio. EUR) 2.555 2.261 2.0513

Leistungen an Kunden / Versicherungsnehmer (Mio. EUR) 2.589 2.433 1.959

Netto-Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb (Mio. EUR) 335 312 255

Kapitalanlagen (Mio. EUR) 16.079 15.324 14.782

Netto-Kapitalerträge (Mio. EUR) 647 573 255

Netto-Kapitalverzinsung in Prozent 4,1 3,8 1,7

Anzahl der Mitarbeiter 2) 2.566 2.508 2.237

davon: Innendienst 2.376 2.337 2.072

angestellter Außendienst 190 171 165

Schaden-, Unfall- und Rückversicherung

Beiträge insgesamt (Mio. EUR) 1.132 1.066 992

Beiträge selbst abgeschlossenes Geschäft (Mio. EUR) 1.180 1.008 936

Netto-Aufwendungen für Versicherungsfälle (Mio. EUR) 625 568 556

Netto-Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb (Mio. EUR) 213 202 147

Lebensversicherung

Beiträge insgesamt (Mio. EUR) 1.478 1.254 1.116

Beiträge selbst abgeschlossenes Geschäft (Mio. EUR) 1.476 1.252 1.115

Versicherungsbestand, Jahresbeitrag (Mio. EUR) 808 824 946

Stand der Leistungsverpflichtungen (Mio. EUR) 13.157 12.457 11.839

Leistungen an Versicherungsnehmer (Mio. EUR) 1.853 1.670 1.269

Rückstellung für Beitragsrückerstattung (RfB) (Mio. EUR) 850 823 814

17Prolog | Das Geschäftsjahr 2010 | Gremien und Ansprechpartner | Lagebericht des Vorstands | Jahresabschluss

Geschäftsverlauf des KonzernsÜberblick

Der Provinzial Rheinland Konzern ist als Erstversicherer

in allen Versicherungsarten und Sparten des Schaden-

und Unfallversicherungs- und des Lebensversicherungs-

geschäfts tätig. Für die UNION KRANKENVERSICHERUNG

AG (UKV), Saarbrücken und ÖRAG Rechtsschutzversiche-

rungs-AG, Düsseldorf vermitteln wir private Krankenversi-

cherungen bzw. Rechtsschutzversicherungen. Darüber hin-

aus wird auch Rückversicherungsgeschäft überwiegend

am nationalen Markt gezeichnet. Es beschränkt sich auf

die Gruppe der öffentlichen Versicherer und auf deutsche

Pool-Beteiligungen.

Die Provinzial Rheinland Versicherungen bündeln als

Regionalversicherer das Versicherungsangebot der Spar-

kassen-Finanzgruppe in ihrem Geschäftsgebiet, den Regie-

rungsbezirken Düsseldorf, Köln, Koblenz und Trier. Im Ver-

bund mit den Sparkassen werden Versicherungen und

Finanzdienstleistungen aus einer Hand angeboten.

Der Provinzial Rheinland Konzern besteht aus der Pro-

vinzial Rheinland Holding Ein Unternehmen der Sparkassen,

der Provinzial Rheinland Versicherung AG Die Versicherung

der Sparkassen und der Provinzial Rheinland Lebensver-

sicherung AG Die Versicherung der Sparkassen. Die von

der Provinzial Rheinland Versicherung AG und den rheini-

schen Sparkassen getragene SparkassenDirekt Versiche-

rung AG mit dem Geschäftsschwerpunkt in der Autoversi-

cherung ist ebenfalls dem Konzern hinzuzurechnen.

Darüber hinaus hat die Provinzial Rheinland Holding

2009 die Gewährträgerschaft über die Lippische Landes-

Brandversicherungsanstalt mit Sitz in Detmold übernom-

men. Die Anstalt betreibt alle Sparten der Schaden- und

Unfallversicherung als öffentlich-rechtlicher Wettbewerbs-

ver sicherer in ihrem Geschäftsgebiet, dem Gebiet des ehe-

ma ligen Landes Lippe in seinen Grenzen von 1924. Weiter-

hin kann die Anstalt Mit- und Rückversicherung nehmen

und gewähren sowie Versicherungsgeschäfte für andere

Versicherungsunternehmen vermitteln.

Daneben wurde rückwirkend zum 01.01.2009 gemäß

§ 14 VAG der Bestand der Restkreditversicherung (Absiche-

rung gegen Arbeitslosigkeit bzw. Arbeitsunfähigkeit) von

der Provinzial Rheinland Versicherung AG auf das in 2008

gegründete Tochterunternehmen ProTect Versicherung AG

(bis 13. Januar 2010 ProTect Verwaltungs-AG, Düsseldorf)

übertragen.

Die Gewährträgerschaft der ehemaligen Provinzial Ver-

sicherungsanstalten der Rheinprovinz lag seit ihrer Grün-

dung in der öffentlichen Hand. Heute sind der Rheinische

Sparkassen- und Giroverband zu 34 Prozent, der Sparkas-

senverband Rheinland-Pfalz zu 33 1/3 Prozent und der Land-

schaftsverband Rheinland zu 32 2/3 Prozent Gewährträger

der Provinzial Rheinland Holding, einem Wettbewerbs-

unternehmen in der Form einer rechtsfähigen Anstalt des

öffentlichen Rechts. Für deren operative Gesellschaften, die

Provinzial Rheinland Versicherung AG und die Provinzi-

al Rheinland Lebensversicherung AG, haben sich damit die

Perspektiven und Chancen für die geschäftlichen Entwick-

lungen ebenso verbessert wie die der Verbundpartner: Die

Versicherungsprodukte der Provinzial sind in das Angebot

der Sparkassen eingebunden. Gemeinsam entwickeln Pro-

vinzial und Sparkassen neue, zukunftsweisende Strategien

für ihre Finanzdienstleistungen. So profitieren nun private

und gewerbliche Kunden vom Verbund der starken Partner

etwa bei Vermögensaufbau, Altersvorsorge oder Firmen-

gründungen.

Nach der im Geschäftsjahr 2002 abgeschlossenen Um -

strukturierung legen wir für 2010 den neunten Konzern-

geschäftsbericht vor.

Die in den Konzernabschluss einbezogenen Gesell-

schaften sind auf Seite 54 des Geschäftsberichts aufgeführt.


Gesamtgeschäft

Im Abschnitt „Gesamtgeschäft“ wird der Geschäftsverlauf

des Konzerns als wirtschaftliche Einheit dargestellt, dabei

werden konsolidierte Werte zugrunde gelegt. Die anschlie-

ßende Segmentberichterstattung erläutert die Entwick-

lung der Geschäftsfelder Schaden-, Unfall- und Rückver-

sicherung, der Lebensversicherung sowie den Geschäfts-

verlauf der übrigen Gesellschaften. Durch Wiederauf-

nahme des aktiven Rückversicherungsgeschäfts der Pro-

vinzial Rheinland Holding wurde im Vergleich zum Vor-

jahr die Segmentzuordnung insoweit geändert, dass nun-

mehr sämtliche Schaden-, Unfall- und Rückversicherer im

gleichlautenden Segment erfasst werden. Im nachfolgen-

den Lagebericht wurden zur besseren Vergleichbarkeit die

angepassten Vorjahresbeiträge angegeben. Darüber hin-

aus wird die Segmentberichterstattung für 2009 ab Seite

76 sowohl vor wie auch nach Änderung der Segmentzuord-

nung dargestellt.

KonzernergebnisAus dem Ergebnis der versicherungstechnischen Rech-

nung in Höhe von 133,3 (139,0) Mio. Euro, dem Kapital -

anlageergebnis in Höhe von 646,5 (573,1) Mio. Euro und

dem Ergebnis aus Sonstigen Erträgen und Aufwendungen

in Höhe von minus 51,9 (minus 100,4) Mio. Euro ergab

sich 2010 ein Konzernergebnis der normalen Geschäfts-

tätigkeit in Höhe von 190,0 (149,1) Mio. Euro. Im Kapital-

anlageergeb nis sind 538,0 (462,7) Mio. Euro enthalten, die

den versiche rungstechnischen Rechnungen zuzuordnen

waren. Zuführungen zu Personalrückstellungen im Zuge

der BilMoG-Erstanwendung verursachte ein einmaliges

außerordentliches Ergebnis von minus 1,0 Mio. Euro.

Nach Abzug der Ertrag- und sonstigen Steuern in Höhe

von 73,2 (45,8) Mio. Euro betrug der Konzernjahresüber-

schuss 115,8 (103,3) Mio. Euro.

BeitragseinnahmenDie gebuchten Bruttobeiträge des Provinzial Rheinland

Konzerns sind im Berichtsjahr um 12,5 Prozent auf 2.609,5

(2.320,2) Mio. Euro gestiegen. Einschließlich der Beiträge

aus der Rückstellung für Beitragsrückerstattung in der

Lebens versicherung in Höhe von 51,6 (52,0) Mio. Euro

belief sich das gesamte Beitragsvolumen auf insgesamt

2.661,1 (2.372,2) Mio. Euro.

Bei Berücksichtigung der an die Rückversicherer abge-

gebenen Beiträge und der Veränderung der Beitragsüber-

träge verzeichnete der Konzern 2010 insgesamt verdiente

Nettobeiträge in Höhe von 2.374,6 (2.205,0) Mio. Euro.

Im Bereich des selbst abgeschlossenen Schaden- und

Unfallversicherungsgeschäfts lagen die gebuchten Brut-

to beiträge bei 1.079,5 (1.008,4) Mio. Euro. Über die Hälfte

des Bei tragsvolumens entfällt auf die Sparten Kraftfahrt

und Ver bundene Wohngebäude. Aus dem in Rückdeckung

über nommenen Geschäft wurden 52,2 (58,0) Mio. Euro ver-

einnahmt.

Die gebuchten Bruttobeiträge im Lebensversicherungs-

geschäft stiegen um 17,9 Prozent auf 1.477,8 (1.253,8) Mio.

Euro. Ursächlich hierfür waren gestiegene Einmalbeiträge,

während die laufenden Beiträge zurückgingen. Unter Ein-

beziehung der Beiträge aus der Rückstellung für Beitrags-

rückerstattung beliefen sich die Beiträge auf 1.529,3 (1.305,8)

Mio. Euro. Auf das selbst abgeschlossene Geschäft entfielen

1.475,9 (1.252,5) Mio. Euro.

Aufwendungen für VersicherungsfälleDie Bruttoaufwendungen für Versicherungsfälle des Ge -

schäftsjahres lagen bei insgesamt 1.892,4 (1.792,8) Mio.

Euro. Unter Berücksichtigung der Abwicklungsergebnis-

se der Vorjahresrückstellung und nach Abrechnung mit

den Rückversicherern verblieben Aufwendungen für Versi-

cherungsfälle für eigene Rechnung in Höhe von 1.645,6

(1.499,4) Mio. Euro.

Im selbst abgeschlossenen Schaden- und Unfallversi-

cherungsgeschäft waren Bruttoaufwendungen für Versi-

cherungsfälle des Geschäftsjahres von 825,7 (814,1) Mio.

Euro auszuweisen. Die Bruttoschadenquote für Geschäfts-

jahresversicherungsfälle betrug 78,2 (80,7) Prozent. Unter

Berücksichtigung der Abwicklungsergebnisse und nach

Erstattung durch den Rückversicherer stellte sich die bilan-

zielle Nettoschadenquote auf 69,9 (64,7) Prozent.

Im übernommenen Rückversicherungsgeschäft belie-

fen sich die Bruttoaufwendungen für Versicherungsfälle

des Geschäftsjahres auf 34,1 (38,5) Mio. Euro. Nach Ein be-

ziehung der Abwicklungsergebnisse aus den Vorjah res-

rückstellungen und der auf die Retrozessionäre entfal-

lenden Anteile betrug der im Selbstbehalt des Provinzial

Rheinland Konzerns verbleibende Schadenaufwand 22,9

(24,3) Mio. Euro.

Auf das selbst abgeschlossene Lebensversicherungs-

geschäft entfielen Bruttoaufwendungen für Versicherungs-

fälle in Höhe von 1.023,3 (935,2) Mio. Euro. Nach Abzug der


Kapitalanlagen

Rück versicherungsanteile verblieb ein Nettoaufwand von

1.019,8 (931,3) Mio. Euro.

Aufwendungen für den VersicherungsbetriebDie Bruttoaufwendungen für den Versicherungsbetrieb des

Provinzial Rheinland Konzerns betrugen 416,1 (388,4) Mio.

Euro. Für eigene Rechnung waren insgesamt Aufwendun-

gen in Höhe von 335 (312) Mio. Euro auszuweisen.

Auf das selbst abgeschlossene Schaden- und Unfall ver-

sicherungsgeschäft entfielen im Berichtsjahr 274,0 (257,5)

Mio. Euro der Bruttoaufwendungen für den Versicherungs-

betrieb. Die Bruttokostenquote betrug 25,4 (25,5) Prozent.

Der Nettokostensatz lag bei 23,0 (22,8) Prozent. Im über-

nommenen Rückversicherungsgeschäft beliefen sich die

Bruttoaufwendungen für den Versicherungsbetrieb auf

15,3 (16,6) Mio. Euro. Nach Abzug der von den Retrozessi-

onären erhaltenen Provisionen und Gewinnanteile saldier-

ten sich die Nettoaufwendungen für den Versicherungsbe-

trieb im Jahr 2010 auf 12,4 (12,3) Mio. Euro.

Im Bereich des Lebensversi cherungsgeschäfts betrugen

die Bruttoaufwendungen für den Versicherungsbetrieb

126,8 (114,2) Mio. Euro. Auf die Erwerbskosten entfiel ein

Anteil von 104,1 (90,1) Mio. Euro. Die Verwaltungsaufwen-

dungen lagen bei 22,7 (24,1) Mio. Euro. Das entspricht einer

Verwaltungskostenquote von 1,5 (1,9) Prozent. Nach Abzug

der erhaltenen Provisionen und Gewinnbeteiligungen aus

dem in Rückdeckung gegebenen Versicherungsgeschäft

verblieben Netto-Betriebsaufwen dungen von 122,5 (109,9)

Mio. Euro.

BestandDer Kapitalanlagenbestand einschließlich Depotforderun-

gen betrug am Ende des Geschäftsjahres 16.078,6 (15.323,8)

Mio. Euro.

Wesentlicher Bestandteil der Investments sind Anla-

gen in festverzinslichen Wertpapieren – im Wesentlichen

Namensschuldverschreibungen und Hypothekenforderun-

gen – mit 48,6 (48,2) Prozent des Bestandes.

Weitere Anlagen wurden in Investmentanteilen an

Aktien-, Immobilien- und Rentenfonds getätigt. Zusammen

mit anderen nicht festverzinslichen Wertpapieren machen

diese 40,9 (41,2) Prozent des Bestandes aus.

Auf die Kapitalanlage in verbundene Unternehmen

und Beteiligungen entfielen 6,7 (6,5) Prozent des Bestandes.

Auf Immobiliendirektanlagen entfällt mit 2,9 (3,1) Pro-

zent der wesentliche Teil der übrigen Kapitalanlage.

NeuanlagenDie Brutto-Neuanlagen beliefen sich auf 2.749,4 (3.303,1)

Mio. Euro.

Der überwiegende Teil der Neuanlage erfolgte in fest-

verzinslichen Anlagen mit 2.054,5 Mio. Euro. Ein wesentli-

cher Anteil dieses Betrages diente der Liquiditätssteuerung

und findet sich in den Abgängen des Geschäftsjahres wie-

der. Netto betrug das Neuanlagevolumen 756,9 (385,6) Mio.

Euro und konzentrierte sich auf Zugängen bei festverzins-

lichen Anlagen in Höhe von 446,9 Mio. Euro, sowie im Be -

reich der Investmentanteile in Höhe von 241,9 Mio. Euro.

Bei anderen Kapitalanlagen – hier überwiegende Index-

zertifikate – waren Nettobestandsabgänge zu verzeichnen.

Abgesehen von einem Erwerbsvorbereitungsgeschäft

(Verkauf einer Verkaufsoption) befanden sich keine Finanz-

derivate im Bestand. Auf Geschäftsabschlüsse mit weiteren

Finanzderivaten wurde verzichtet. Im Geschäftsjahr wur-

den keine Geschäfte mit strukturierten Produkten abge-

schlossen.

Ergebnis aus KapitalanlagenDie Folgen der Finanzmarktkrise wirkten weiterhin auf die

Kapitalanlagen und hinterließen – wenn auch sehr deut-

lich abgeschwächt gegenüber dem Vorjahr – ihre Spuren.


Schaden-, Unfall- und Rückversicherung

Das Nettoergebnis aller Kapitalanlagen erhöhte sich

wieder deutlich auf 646,5 (573,1) Mio. Euro.

Bezogen auf den mittleren Bestand der Kapitalanlagen

wurde eine Nettorendite von 4,1 (3,8) Prozent erzielt.

Die laufenden Erträge betrugen 687,1 (666,8) Mio. Euro.

Aus dem Abgang von Kapitalanlagen stammten 28,7 (11,6)

Mio. Euro, überwiegend aus Verkäufen von Investmentan-

teilen.

Den Gewinnen standen Verluste in Höhe von 5,8 (32,3)

Mio. Euro gegenüber.

Auf Kapitalanlagen wurden Abschreibungen von ins-

gesamt 62,6 (60,7) Mio. Euro vorgenommen.

Diese entfallen mit 21,8 Mio. Euro überwiegend auf Ab -

schreibung auf festverzinsliche Wertpapiere, sowie auf

Beteiligungen (10,7 Mio. Euro), Fremdgenutzten Grund be-

sitz (13,9 Mio. Euro) und Investmentanteile (16,0 Mio. Euro).

Den Abschreibungen stehen Zuschreibungen in Höhe

von 57,4 (52,9) Mio. Euro – überwiegend auf Investment-

anteile (48,8 Mio. Euro) – gegenüber.

76,8 Prozent der Investmentanteile (5.058,2 Mio. Euro)

und 86,9 Prozent der Inhaberschuldverschreibungen und

andere festverzinsliche Wertpapiere (1.074,5 Mio. Euro) wur-

den im Anlagevermögen geführt.

In diesem Segment erfassen wir die Provinzial Rhein-

land Holding, die Provin zial Rheinland Versicherung AG,

die KALVA Grundstücks Verwaltungs GmbH & Co. oHG als

Objektgesellschaft für unser Verwaltungsgebäude sowie

die Sparkassen Direkt- Versicherung AG. Zusätzlich wer-

den in diesem Segment das in 2009 erworbene Tochterun-

ternehmen Lippische Lan des-Brandversicherungsanstalt,

sowie die in 2009 erstmalig konso lidierte ProTect Versiche-

rung AG zusammen mit Ihrer Ver triebsgesellschaft ProTect

Dienstleistungs GmbH ausge wiesen.

Trotz des schwierigen Wettbewerbsumfeldes im abge-

laufenen Geschäftsjahr wurden wiederum sehr gute

Geschäftser gebnisse erzielt. Im selbst abgeschlossenen

Geschäft ver blieb vor Entnahme aus der Schwankungs-

rückstellung ein versicherungstechnischer Bruttogewinn

in Höhe von 62,1 (11,4) Mio. Euro. Die Combined Ratio

(Schaden-Kosten-Quo te) sank gegenüber dem Vorjahr auf

91,0 (97,8) Prozent. Hierauf hat vor allem die Schadenent-

wicklung in den Sachsparten maßgeblichen Einfluss.

Trotz eines Anstiegs der Geschäftsjahresschadenauf-

wendungen aufgrund der Vielzahl von Sturmereignissen

sind die Schadenaufwendungen insgesamt rückläufig, da

das Vorjahresergebnis durch den Einsturz des historischen

Stadtarchivs der Stadt Köln im März 2009 geprägt war.

Die Erträge aus Kapitalanlagen konnten trotz der an-

haltend schwierigen Situation an den Finanzmärkten mit

157,7 (153,8) auf Vorjahresniveau gehalten werden. Das

Nettokapitalanlageergebnis konnte deutlich auf 122,1

(112,6) Mio. Euro gesteigert werden.

Zusammen mit den Sonstigen Erträgen und Aufwen-

dungen belief sich das Ergebnis der normalen Geschäfts-

tätigkeit auf 161,3 (159,6) Mio. Euro. Nach Steuern wird ein

Überschuss von 98,5 (119,9) Mio. Euro ausgewiesen.

Die insgesamt vereinnahmten Beiträge erreichten

1.131,7 Mio. Euro und liegen damit deutlich um 6,1 Prozent

über dem Vorjahresniveau von 1.066,4 Mio. Euro.


Der versicherungstechnische Geschäftsverlauf Trotz der nach wie vor hohen Bruttoschadenbelastung, zu

der insbesondere die Stürme „Xynthia“, „Norina“, „Olivia“

und „Carmen“ beitrugen, konnte vor Berücksichtigung der

Schwankungsrückstellung für das Gesamtgeschäft ein ver-

sicherungstechnischer Bruttoüberschuss in Höhe von 52,6

(101,3) Mio. Euro erzielt werden.

Im selbst abgeschlossenen Versicherungsgeschäft

war vor Entnahme aus der Schwankungsrückstellung ein

Anstieg des Bruttoergebnisses zu verzeichnen, was insbe-

sondere auf den Schaden beim Kölner Stadtarchiv im Jahr

2009 zurückzuführen war.

Positive versicherungstechnische Ergebnisse waren vor

allem in der Allgemeinen Unfallversicherung, der Allge-

meinen Haftpflichtversicherung, der Feuer-Versicherung

sowie der Verbundenen Hausratversicherung zu verzeich-

nen.

BeitragseinnahmenDie Beitragseinnahmen aus dem selbst abgeschlossenen

Geschäft lagen mit 1.079,5 (1.008,4) Mio. Euro um 7,1 Pro-

zent über dem Vorjahreswert. Vor dem Hintergrund des

schwierigen gesamtwirtschaftlichen Umfeldes kann diese

Entwicklung durchaus als sehr gut bezeichnet werden.

Branchenweit wird mit einem leichten Beitragsplus von 0,7

Prozent gerechnet.

Wie die gesamte Branche kämpft auch der Provinzial

Rheinland Konzern in der Kraftfahrtversicherung gegen

den seit Jahren anhaltenden harten Preiswettbewerb und

geringe Wachstumsmöglichkeiten. Dennoch waren die

gebuchten Beiträge zum Jahresende deutlich besser als

erwartet.

In der Feuerversicherung waren Beitragsrückgänge zu

verzeichnen. Hauptgrund für den Rückgang ist der seit Jah-

ren sich verstärkende Preiswettbewerb im industriellen

und zunehmend auch im gewerblichen Geschäft.

Aus dem in Rückdeckung übernommenen Geschäft

wurden 52,2 (58,0) Mio. Euro vereinnahmt. Damit lag das

gesamte Brutto-Beitragsaufkommen bei 1.131,7 Mio. Euro.

Dies entspricht einem Zuwachs von 6,1 Prozent.

SchadenaufwandDer gesamte Bruttoaufwand für Versicherungsfälle sank

im abgelaufenen Geschäftsjahr um 3,5 Prozent auf 736,1

Mio. Euro. Zwar waren im Jahr 2010, im Gegensatz zum

Vorjahr, größere Sturmereignisse zu verzeichnen, jedoch

war das Jahr 2009 durch den Einsturz des Kölner Stadtar-

chivs außerordentlich hoch belastet.

Die Zahl der Geschäftsjahresschäden im selbst abge-

schlossenen Geschäft ist im Vergleich zum Vorjahr deutlich

gestiegen. Die größten Steigerungen für Geschäftsjahres-

schäden waren in den Sparten Verbundene Wohngebäude-

versicherung und Sturm zu verzeichnen.

Für eigene Rechnung verblieb eine Gesamtbelastung

aus Geschäftsjahresschäden von 742,7 (688,8) Mio. Euro. In

Verbindung mit der positiven Beitragsentwicklung stieg

die Geschäftsjahresschadenquote für eigene Rechnung

moderat auf 82,2 (78,0) Prozent. Unter Ein beziehung der

Ergebnisse aus der Abwicklung der Vorjah resrückstellung

betrug die bilanzielle Schadenquote für eigene Rechnung

69,2 (64,3) Prozent.

Aufwendungen für den VersicherungsbetriebDie Bruttoaufwendungen für den Versicherungsbetrieb

stiegen um 5,5 Prozent auf 289,3 (274,2) Mio. Euro. Die

Bruttokostenquote des Geschäftsjahres sank leicht auf 25,6

(25,7) Prozent.

Im selbst abgeschlossenen Versicherungsgeschäft spie-

gelt sich dieser Trend in einem ebenfalls leichten Rückgang

der Brutto kostenquote von 25,5 Prozent in 2009 auf 25,4

Prozent im Berichtsjahr wieder.

Für Abschlüsse waren aufgrund der positiven Neuge-

schäftsentwicklung insgesamt 148,1 (130,3) Mio. Euro auf-

zuwenden. Die Verwaltungskosten sanken auf 125,9 (127,2)

Mio. Euro.


In diesem Segment erfassen wir die Provinzial Rheinland

Lebensversicherung AG.

Die günstigen Konjunkturdaten und die herausragen-

de Entwicklung des Einmalbeitragsgeschäfts haben auch

das Wachstum der Provinzial Rheinland Lebensversiche-

rung im Geschäftsjahr 2010 sehr positiv beeinflusst. Das

Neu geschäft erreichte mit 728,4 Mio. Euro ein bisher noch

nie erreichtes Niveau. Nach der Verdopplung des Vorjah-

res konnte in 2010 eine erneute Steigerung um 48,3 Pro-

zent erreicht werden. Damit liegt die Neugeschäftsentwick-

lung der Provinzial Rheinland Lebensversicherung deut-

lich über dem Vergleichswert des Marktes (25,5 Prozent).

Wie im Markt wird dieses Wachstum von einer nochmali-

gen Steigerung des Einmalbeitragsgeschäftes auf 666,3 Mio.

Euro oder plus 56,2 Prozent getragen. Unser Wachstum im

Einmalbeitragsgeschäft ist insbesondere vor dem Hinter-

grund der differenzierten Gestaltung der Ablaufleistungen

seit Mitte des Jahres als positiv einzustufen. Unter dem Pri-

mat von Sicherheit und Stabilität haben wir diese differen-

zierte Betrachtung des Einmalbeitragsgeschäftes konse-

quenterweise in der Festlegung der Überschüsse für 2011

fortgesetzt. Erfreulicherweise haben die Vertriebsanstren-

gungen den Abwärtstrend der selbst abgeschlossenen Ver-

träge mit laufendem Beitrag stoppen können. Ohne Kon-

sortialgeschäft lag der Neuzugang im Geschäftsjahr um 3,3

Prozent über dem Vorjahreswert. Der gesamte Neuzugang

gegen laufende Beitragszahlung sank hingegen um 4,1 Pro-

zent auf 62,1 Mio. Euro. Vor dem Hintergrund von Sonder-

einflüssen sowie des Vorjahresrückgangs von 13,9 Prozent

sehen wir dieses Ergebnis als viel versprechend an. Auch

beim Abgang an laufenden Jahresbeiträgen ist mit 78,0 Mio.

Euro oder minus 58,3 Prozent wieder eine normale Entwick-

lung eingekehrt, nachdem im Vorjahr mit der plan mäßig

endenden Beitragszahlung der Depotverträge aus 2004 ein

Rekordwert erreicht wurde. Im Ergebnis konnte mit 1.477,8

Mio. Euro ein Wachstumssprung von 17,9 Pro zent der ge -

buchten Beiträge ausgewiesen werden. Damit erzielt die Pro -

vinzial Rheinland Lebensversicherung zum zweiten Mal in

Folge die höchste Beitragseinnahme seit ihrem Bestehen.

Die Abschlusskostenquote verblieb mit 4,7 Prozent der Bei-

tragssumme auf dem Vorjahresniveau, die Verwaltungskos-

tenquote sank erfreulicherweise auf 1,5 (1,9) Prozent der

Bruttobeiträge. Beide Quoten liegen unter dem Marktdurch-

schnitt. Gleiches gilt für die Stornoquote von 5,0 (5,4) Prozent,

deren Branchenwert sich auf 5,4 (6,2) Prozent ermäßigte.

Das weiter fortdauernde Niedrigzinsumfeld erschwerte

die Kapitalanlage. Dennoch konnte eine Nettoverzinsung

von 4,2 Prozent erreicht werden. Im Ergebnis lag der Kapi-

tal ertrag damit deutlich über der durchschnittlichen

Garantie verzinsung von 3,3 Prozent. Der Rohüberschuss,

bestehend aus dem Kapitalanlage-, Risiko-, Kosten- und

sonstigem Ergebnis erreichte eine Größe von 219,9 Mio.

Euro. Davon werden 200,2 Mio. Euro der Rückstellung für

Beitragsrück erstattung zugeführt. Entsprechend wird ein

Jahresüber schuss von 19,7 Mio. Euro erreicht, der zur Erhö-

hung der Sicherheit und der solvenzrelevanten Eigenmit-

tel des Unternehmens unmittelbar dem Eigenkapital zuge-

führt wird.

Die positive Geschäftsentwicklung der Provinzial

Rheinland Lebensversicherung und insbesondere die sich

abzeichnende Trendwende bei den laufenden Beiträgen

wurde auch durch den erfolgreichen Start der Biometrieof-

fensive unterstützt. Die Einführung der neuen Risikotari-

fe unter Berücksichtigung von Rauchverhalten und Body-

maßindex sowie die annuitätisch fallende Risiko-LV seien

hier exemplarisch genannt.

BeitragseinnahmenDie im Geschäftjahr erzielten gebuchten Beiträge übertra-

fen das sehr gute Vorjahresergebnis noch einmal deutlich.

Die Beitragseinnahme lag mit 1.477,8 (1.253,8) Mio. Euro

um 17,9 Prozent über dem Wert des Jahres 2009. Damit

wurde ein neuer Höchststand in der Geschichte der Provin-

zial Rheinland Lebensversicherung erreicht. Auch im abge-

laufenen Jahr resultierte die Steigerung aus den sehr star-

ken Einnahmen in Form von Einmalbeiträgen.

Die laufenden Beiträge lagen mit 807,4 (822,2) Mio. Euro

um 1,8 Prozent geringfügig unter dem Wert des Vorjahres.

Damit konnte der Trend der letzten Jahre mit teilweise star-

ken Abrieben fast gestoppt werden. Neben der Steigerung

der Beitragseinnahmen aus Riester-Verträgen (ohne Zula-

gen) um 9,3 Prozent fällt hier die Entwicklung der konven-

tionellen Rentenversicherungen mit einer Zunahme von

3,1 Prozent positiv ins Gewicht. Da auch die Risikoversiche-

rung leicht zulegte, war einzig die kapitalbildende Versi-

che rung mit einem Minus von 5,3 Prozent rückläufig.

Die gebuchten Einmalbeiträge stiegen noch einmal

stark an. Die Steigerung um 55,4 Prozent auf 668,5 (430,3)

Mio. Euro liegt erneut über dem Marktdurchschnitt. Die

hohe Nachfrage nach Rentenversicherungen mit Aus-

Lebensversicherung


zahlungsgarantien hielt somit auch im abgelaufenen

Geschäftsjahr an.

Durch das Übergewicht bei den Einmalbeiträgen konn-

ten die Rentenversicherungen ihren Anteil am gebuch ten

Beitragsvolumen auf 57,2 (50,2) Prozent weiter ausbau en.

Dies entspricht einer Einnahme von 845,6 (629,0) Mio. Euro.

Hierin enthalten sind 76,7 (68,0) Mio. Euro Beiträge aus

Riester-Verträgen. Die bis zum Jahr 2008 dominieren de

kapitalbildende Versicherung erreicht mit 461,5 (487,7)

Mio. Euro noch einen Anteil von 31,2 Prozent. Risikoversi-

cherungen haben mit 70,4 (61,3) Mio. Euro einen Anteil von

4,8 Prozent.

Die restlichen Beitragseinnahmen in Höhe von 98,4

(74,5) Mio. Euro entfallen auf fondsgebundene Versicherun-

gen, Bausparversicherungen und sonstige Versicherungen.

Der Anstieg resultiert aus Beiträgen zum Parkdepot.

Beiträge aus in Rückdeckung übernommenem Geschäft

sind gering und belaufen sich auf 1,9 (1,4) Mio. Euro.

Zu den Beitragseinnahmen werden auch die Beiträge

aus der Rückstellung für Beitragsrückerstattung gezählt.

Diese erreichten eine Höhe von 51,6 (52,0) Mio. Euro.

NeuzugangDie gesamten Beiträge aus Neuzugängen übertrafen mit

einem Volumen von 728,4 (491,3) Mio. Euro selbst das

Rekord ergebnis des Vorjahres deutlich. Dies entspricht

einer Steigerung um 48,3 Prozent. Nach einer nochmaligen

Steigerung um 56,2 Prozent erreicht der Neuzugang gegen

Einmalbeitrag ein Volumen von 666,3 (426,6) Mio. Euro.

Das Neugeschäft gegen laufende Beitragszahlung erreichte

nicht das Niveau des Vorjahres. Es lag mit einem Rückgang

von 4,1 Prozent bei einer Höhe von 62,1 (64,7) Mio. Euro.

Hierbei ist auch zu beachten, dass wir für einen Konsorti-

alvertrag im Vorjahr deutlich höhere Zugänge ausweisen

konnten. Ohne Berücksichtigung des Konsortialgeschäfts

von insgesamt 1,7 (6,3) Mio. Euro Neuzugang ist der selbst

abgeschlossene Neuzugang gegen laufende Beitragszah-

lung um 3,3 Prozent gestiegen.

Mit einem Anteil von über 88 Prozent und einem Volu-

men von 589,8 Mio. Euro wird der größte Anteil des Neuzu-

gangs gegen Einmalbeitrag als Rentenversicherung abge-

schlossen. Die aufgeschobenen Rentenversicherungen

überwiegen hier. Wir haben zum Zweck der Regulierung

dieser hohen Geldzuflüsse zu Beginn des Geschäftsjahres

verschiedene Maßnahmen getroffen.

Über 51 Mio. Euro Einmalbeiträge wurden in das im

Jahr 2009 geöffnete Parkdepot eingezahlt. Hier bieten wir

unseren Kunden die Möglichkeit, die Leistungen ihrer

ablaufenden Lebensversicherungen – bis zu ihrer endgülti-

gen Entschlussfassung zur Verwendung dieser Beträge – zu

deponieren. Die Kunden können sich dann zum Abschluss

eines Anschlussvertrages, z. B. in Form einer sofort begin-

nenden Rentenversicherung, entscheiden.

Insgesamt wurden im abgelaufenen Geschäftsjahr fast

161 (140) Tausend neue Verträge abgeschlossen. Die Stei-

gerung zum Vorjahr resultiert stark aus einem neuen Ver-

triebspartner zur Vermittlung von Restkreditversicherun-

gen. Aber auch konventionelle Rentenversicherungen wur-

den deutlich stärker nachgefragt. Hier machte sich die Ein-

führung des Produkts „Juniorrente“ sehr positiv bemerk-

bar. Wie im Markt rückläufig ist die Vermittlung von Ren-

tenversicherungen gemäß dem AVmG, den so genannten

Riesterverträgen.

Die Beitragssumme des Neuzugangs ist um 15,9 Pro-

zent auf 2.227 (1.921) Mio. Euro gestiegen. Hier relativiert

sich der Anteil der Neuzugänge gegen einmalige Beitrags-

zahlung im Verhältnis zu den Verträgen mit laufender Bei-

tragszahlung.

AbgangDer gesamte Abgang lag mit 78,0 (186,9) Mio. Euro laufen-

dem Jahresbeitrag und einem Rückgang von 58,3 Prozent

deutlich unter dem erhöhten Wert des Vorjahres. Zurück-

zuführen ist dieser Effekt auf ein nun wieder normales

Niveau bei den ablaufenden Verträgen. In der jüngeren

Vergangenheit, besonders aber im Vorjahr, wurde diese

Position durch planmäßige Abläufe der Beitragszahlung in

Höhe von 109 Mio. Euro dominiert. Der abgehende Jahres-

beitrag für die gesamten Abläufe von 32,4 (133,9) Mio. Euro

liegt somit um 75,8 Prozent unter dem Vorjahreswert.

Im Zusammenhang mit der Finanzkrise verzeichneten

wir besonders im 1. Halbjahr 2009 ein gestiegenes Storno.

Diese Tendenz schwächte sich bereits im 2. Halbjahr 2009

ab. Der Umfang des Stornos nahm weiterhin ab und hat

sich im Jahr 2010 normalisiert. Im Geschäftjahr lag der

Wert mit 40,8 (47,6) Mio. Euro Jahresbeitrag um 14,3 Pro-

zent unter dem Vorjahr.

Die am mittleren Bestand an laufenden Jahresbeiträgen

gemessene Stornoquote reduzierte sich auf 5,0 (5,4) Prozent.

Die Stornoquote liegt unverändert unter dem Branchen-

wert von 5,4 (6,2) Prozent.


BestandDer Bestand an Versicherungsverträgen stieg um 24 Tau-

send auf fast 1.357 Tausend Verträge. Mit einem Plus von

8,1 Prozent erhöhte sich der Bestand an Einzel-Rentenver-

sicherungen dabei besonders stark. Ebenfalls gestiegen

ist die Versicherungssumme, die um 2,6 Prozent auf

eine Höhe von 34,2 (33,3) Mrd. Euro zunahm. Dagegen ist

der Bestand an laufenden Beiträgen noch einmal leicht

zurückgegan gen. Der Rückgang von 1,9 Prozent auf 807,8

(823,5) Mio. Euro fällt wesentlich geringer aus als in den

Vorjahren.

Die Einzel-Kapitalversicherung hält mit 54,6 (56,7) Pro-

zent unverändert den höchsten Anteil am Bestand. Der

Anteil der Einzel-Rentenversicherungen stieg auf 29,6 (27,8)

Prozent.

LeistungenDie Leistungen zugunsten unserer Kunden umfassen die

Aufwendungen für Versicherungsfälle und Rückkäufe,

inklusive ausgezahlter oder mit laufenden Beiträgen ver-

rechneter Überschüsse sowie die Erhöhungen der Rückstel-

lungen für zukünftige Versicherungsleistungen und Über-

schüsse (Zuwachs der Leistungsverpflichtungen gegen-

über unseren Versicherungsnehmern).

Die Leistungszahlungen an unsere Kunden in Form von

Rentenzahlungen oder einmaligen Zahlungen – z. B. bei

Leistungen im Todesfall und bei zurückgekauften Verträ-

gen – liegen insgesamt mit 1.023,9 (935,4) Mio. Euro um 9,5

Prozent über den Auszahlungen des Vorjahres. Sie setzen

sich wie folgt zusammen:

Ablaufleistungen wurden in Höhe von 601,2 (518,4) Mio.

Euro ausgezahlt. Dies sind 16,0 Prozent mehr als im Vor-

jahr. Die Steigerung der gesamten Leistungszahlungen

resultiert somit fast vollständig aus dem Anstieg der Zah-

lungen für Ablaufleistungen.

Die Aufwendungen für vorzeitige Vertragsauflösungen

gingen um 3,5 Prozent auf 254,5 (263,7) Mio. Euro zurück.

Hierin enthalten sind die stark gestiegenen Auszahlungen

von Beträgen aus dem im Jahr 2009 eingeführten Parkde-

pot in Höhe von 36,5 (1,1) Mio. Euro. Ohne Berücksichtigung

der Auszahlungen aus dem Parkdepot sanken die Aufwen-

dungen für vorzeitige Vertragsauflösungen i.e.S. um 17,0

Prozent auf 218,0 (262,6) Mio. Euro. Die im zweiten Halbjahr

2009 beobachtete Normalisierung des Kündigungsverhal-

tens hat sich in 2010 fortgesetzt und sogar noch verstärkt.

Die Leistungen für Todesfälle und für Rentenzahlungen

betrugen zusammen 168,2 (153,3) Mio. Euro. Überschüsse

in Höhe von 129,0 (116,8) Mio. Euro wurden mit den Leis-

tun gen ausgezahlt oder mit laufenden Beiträgen verrech-

net.

Die Rückstellungen für künftige Versicherungsleistun-

gen und Überschüsse konnten um einen Betrag von 699,9

(617,5) Mio. Euro erhöht werden. Damit belief sich der Stand

der Leistungsverpflichtungen am Ende des Geschäftsjahres

auf 13,2 (12,5) Mrd. Euro.


In diesem Segment werden alle übrigen in die Konsolidie-

rung einbezogenen Gesellschaften erfasst, soweit diese

nicht selbst Versicherungsunternehmen sind oder wesent-

liche Funktionen des Versicherungsgeschäftes überneh-

men.

Das gesamte Netto-Ergebnis aus Kapitalanlagen betrug

minus 15,7 (minus 6,4) Mio. Euro. Unter Berücksichtigung

des Saldos aus Sonstigen Erträgen und Aufwendungen von

8,4 (minus 17,4) Mio. Euro wurde ein negatives Ergebnis

der normalen Geschäftstätigkeit in Höhe von 7,3 (23,8) Mio.

Euro ausgewiesen.

Nach Steuern vom Einkommen und Ertrag und sonsti-

gen Steuern sowie einem geringer außerordentlichen Auf-

wand in Folge der BilMoG-Erstanwendung ergab sich ein

Jahresfehlbetrag von 1,6 (23,5) Mio. Euro.

KapitalanlagenUnser Bestand an Kapitalanlagen einschließlich Depotfor-

derungen betrug 605,0 (640,1) Mio. Euro.

Das negative Nettoergebnis der Kapitalanlagen in Höhe

von minus 15,7 (minus 6,4) Mio. Euro war ganz überwie-

gend geprägt durch die Entwicklung eines Tochterunter-

nehmens und ist auf die hier entstandenen Verlustzuwei-

sungen von Personengesellschaft in Höhe von 18,6 Mio.

Euro sowie Abschreibungen von 19,5 Mio. Euro auf Finanz-

anlagen aufgrund dauerhafter Wertminderung zurückzu-

führen.

Negative Kapitalanlageergebnisse zweier Tochterunter-

nehmen aus dem Vorjahr von in Summe minus 23,8 Mio.

Euro blieben aus und trugen nunmehr mit einem positi-

ven Ergebnis von 8,3 Mio. Euro zu einer Verbesserung der

Ertragslage in diesem Segment bei.

Übriges ErgebnisDer Saldo aus Sonstigen Erträgen und Sonstigen Aufwen-

dungen liegt mit 8,4 (minus 17,3) Mio. Euro deutlich über

dem Vorjahr. Der Mehrbetrag resultiert ganz überwiegend

aus einem verbesserten Fremdwährungsergebnis.

Zuführungen im Bereich der Altersversorgung verur-

sachten einen einmaligen außerordentlichen Aufwand im

Zuge der BilMoG-Erstanwendung von 0,2 Mio. Euro.

Der Saldo von Steuern vom Einkommen und Ertrag

sowie sonstige Steuern verbesserte das Segmentergebnis

um 5,9 (0,3) Mio. Euro.

Die Provinzial Rheinland Holding ist herrschendes Unter-

nehmen über die Provinzial Rheinland Lebensversiche-

rung AG Die Versicherung der Sparkassen, die Provin zial

Rheinland Versicherung AG Die Versicherung der Sparkas-

sen und die Lippische Landes-Brandversicherungsanstalt

sowie über weitere Unternehmen. Als Versicherungshol-

ding verfolgt sie das Ziel der Förderung der flächendecken-

den Versorgung der Bevölkerung mit Versicherungsschutz

und der Aufrecht erhaltung eines kundenorientierten regi-

onal ausgewoge nen Marktes für Versicherungsprodukte,

insbesondere im Land Nordrhein-Westfalen im Gebiet des

Landschaftsverbands Rheinland und im Land Rheinland

Pfalz in den ehe maligen Regierungsbezirken Koblenz und

Trier, in den Grenzen vom 31. Dezember 1966.

Die Provinzial Rheinland Holding arbeitet eng mit den

Sparkassen ihres Geschäftsgebiets zusammen und fördert

den Verbund der Sparkassen-Finanzgruppe.

Des Weiteren kann die Provinzial Rheinland Holding

alle Geschäfte vornehmen, die mittelbar oder unmittel-

bar den Betrieb von Versicherungsgeschäften fördern

oder unterstützen. Sie kann alle Geschäfte betreiben, die

der Gewinnerzielung unter Berücksichtigung des Gemein-

wohls dienen. Sie kann sich insbesondere an anderen

Unternehmen beteiligen, für andere Versicherungsunter-

nehmen Versicherungsverträge vermitteln und die Rück-

versicherung sowie die Vermittlung von Sparverträgen,

Bausparverträgen und allen Geschäften betreiben.

Die Lippische Landes-Brandversicherungsanstalt

betreibt alle Sparten der Schaden- und Unfallversicherung

als öffentlich-rechtlicher Wettbewerbs versicherer in ihrem

Geschäftsgebiet, dem Gebiet des ehe maligen Landes Lippe

in seinen Grenzen von 1924. Weiter hin kann die Anstalt

Mit- und Rückversicherung nehmen und gewähren sowie

Versicherungsgeschäfte für andere Versicherungsunter-

nehmen vermitteln.

GesamtergebnisDie Provinzial Rheinland Holding wies im Berichtsjahr ein

Nettoergebnis aus Kapitalanlagen von 152,3 (163,0) Mio.

Euro aus.

Die Einbeziehung des positiven technischen Ergebnis-

ses von 0,8 Mio. Euro und des Saldos aus Sonstigen Erträ-

gen und Sonstigen Aufwendungen von minus 4,1 (minus

9,8) Mio. Euro führen zu einem Ergebnis der normalen Ge -

schäfts tätigkeit von 149,0 (152,9) Mio. Euro. Unter Berück-

Übrige Gesellschaften Beteiligungsholding


sichti gung der Steuern in Höhe von 51,4 (65,0) Mio. Euro

ergibt sich ein Jahresüberschuss von 97,5 (87,9) Mio. Euro.

In Rückdeckung übernommenes GeschäftSeit dem 01. Januar 2009 fungiert die Provinzial Rheinland

Holding AöR als Risikoträger für gruppeninterne Rück ver-

sicherung. Die ausgewiesenen Bruttoprämien steigen im

Geschäftsjahr auf 58,1 (42,9) Mio. Euro. Nach Retrozession

ver bleiben netto gebuchte Prämien von 14,0 (13,8) Mio. Euro.

Ein Teil des Portefeuilles der Provinzial Rheinland Hol-

ding besteht darüber hinaus weiterhin aus der Abwick-

lung von vornehmlich in den 80er und 90er Jah ren des

vergangenen Jahrhunderts gezeichnetem Rückver-

sicherungsgeschäft. Die Abwicklung dieses Teilbestands

entwicklet sich im Wesentlichen analog zum Vorjahr.

Die konzerninterne Rückversicherungsabgabe an die

Provinzial Rheinland Holding AöR schließt brutto mit

einem Gewinn von 2,2 Mio. Euro (Verlust von 1,4 Mio Euro).

Nach Retrozession verbleibt in der versicherungstech-

nischen Gewinn- und Verlustrechnung der Provinzial

Rheinland Holding AöR ein Gewinn von rund 0,8 Mio. Euro

(Verlust von 0,4 Mio. Euro).

KapitalanlagenUnser Bestand an Kapitalanlagen einschließlich Depot-

forderungen betrug 729,8 (734,0) Mio. Euro. Die Anteile an

verbundenen Unternehmen und Beteiligungen verminder-

ten sich auf einen Betrag von 729,0 (733,2) Mio. Euro. Die

Zugänge in Höhe von 1,0 (76,0) Mio. Euro entfallen auf ver-

schiedene Beteiligungen. Abgänge in Höhe von 1,0 Mio.

Euro betrafen plan mäßige Liquiditätsentnahmen bei meh-

reren Personenge sellschaften. Abschreibungen auf ein ver-

bundenes Unternehmen und auf Beteiligungen waren in

Höhe von 4,2 (8,6) Mio. Euro vorzunehmen.

Das Brutto-Ergebnis der Kapitalanlagen in Höhe von

156,5 (163,1) Mio. Euro resultiert ganz überwiegend aus

vereinnahmten Erträgen in Höhe von 155,3 Mio. Euro auf-

grund des Ergebnisabführungsvertrages mit der Provinzial

Rheinland Versicherung AG.

Übriges ErgebnisDer Saldo aus Sonstigen Erträgen und Sonstigen Aufwen-

dungen geht mit minus 4,1 (minus 9,8) Mio. Euro zu Lasten

des Gesamtergebnisses. Die Minderaufwendungen resul-

tieren aus dem Beibehaltungswahlrecht der Rückstellun-

gen für Beihilfeverpflichtungen aus der Erstanwendung

des Bilanzrechtsmodernisierungsgesetzes (BilMoG), so

dass abweichend zu den Vorjahren kein Zuführungsauf-

wand besteht.

JahresüberschussNach einem Ergebnis der gewöhnlichen Geschäftstätig-

keit von 148,9 (152,9) Mio. Euro und Abzug der Steuern in

Höhe von 51,4 (65,0) Mio. Euro ergibt sich ein Jahresüber-

schuss von 97,5 (87,9) Mio. Euro, über dessen Verwendung

die Gewährträgerversammlung beschließt.

UnternehmensverbundDie mit unserer Gesellschaft verbundenen Unternehmen

finden sich auf der Seite 98 dieses Geschäftsberichts.


PersonalentwicklungDie Anzahl unserer Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter hat

sich im Geschäftsjahr 2010 erhöht. Durchschnittlich waren

2.566 (2.508) Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter für die Pro-

vinzial Rheinland tätig. Davon 190 (171) im angestellten

Außendienst zur Unterstützung unserer Vertriebspartner

in den Geschäftsstellen, der eigenen Organisation sowie

des Verbundes mit den Sparkassen. Im Innendienst unter-

stützen 2.376 (2.337) Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter

sowie Auszubildende durch ihre Tätigkeiten direkt oder

indirekt die vertrieblichen Aktivitäten.

Der Personalanstieg ist aber neben einer stärkeren

ver trieblichen Ausrichtung auch auf die Auswirkungen

des demographischen Wandels zurückzuführen. Auf der

Basis des neu konzipierten Personalszenarios (2010 bis

2020) ermitteln wir den Personalbedarf der Folgejahre

funktions- und qualifikationsabhängig, um eine syste-

matische Nach folgeplanung zu gewährleisten. Auf die-

ser Grundlage wur den erste Maßnahmen zur Personalbe-

schaffung eingelei tet, um den ab 2015 deutlich zunehmen-

den Personalbedarf zeitgerecht und in der erforderlichen

Qualifikation nach haltig decken zu können. Eine wesent-

liche Maßnahme stellt dabei die verstärkte Übernahme

von Auszubildenden dar. Auf diese Weise haben wir uns

erneut als attraktiver und zuverlässiger Arbeitgeber posi-

tioniert.

Die Lohn- und Gehaltssumme betrug im abgelaufenen

Geschäftsjahr 143,3 Mio. Euro (135,2) Mio. Euro. Der höhe-

re Personalaufwand ist im Wesentlichen auf die Tarifsteige-

rung von 2,5 Prozent zum 01.04.2010 zurückzuführen.

VertriebsorientierungUm die Zukunftsfähigkeit unseres Unternehmens zu

sichern, bedarf es einer modernen Personalarbeit: ver-

triebsorientiert und operativ exzellent. Dabei müssen

einerseits die Produkte und Prozesse so gestaltet sein, dass

der Vertrieb effizient und bedarfsgerecht die Endkunden

bedienen kann. Andererseits muss Vertriebsorientierung

als Teil einer inneren Einstellung bei allen Mitarbeitern

vorhanden sein. Moderne Personalarbeit fördert und for-

dert diese Haltung bereits bei der Einstellung und während

der gesamten Personalentwicklung mit zahlreichen Einzel-

maßnahmen. Auf diese Weise beschleunigen wir die Ent-

wicklung von gemeinsamen Werten und Zielen im Innen-

und Außendienst. Diese Vertriebsorientierung als Teil

unseres Selbstverständnisses ist ein wesentlicher Baustein

für die Sicherung von nachhaltigem Wachstum.

Ein wesentlicher Schwerpunkt der Personalarbeit im

Jahr 2010 bildete die Unterstützung im „ProWin“-Teilpro-

jekt „Potenzialanalyse und neue Betreuungsstruktu-

ren im angestellten Außendienst“. Ziel war es, hervorra-

gend ausge bildete Vertriebsleiter zur Unterstützung des

Außendiens tes einzusetzen und gleichzeitig den Dialog

zwischen Innen- und Außendienst zu fördern. Die dafür

erforderliche Per sonalsuche und -auswahl sowie die Durch-

führung der ent sprechenden Qualifizierungsmaßnahmen

wurden in 2010 erfolgreich umgesetzt.

Mit der Planung und Koordination des Teilprojektes

„Erfahrungstage im Außendienst“ fördern wir die Stärkung

der vertriebsorientierten Unternehmenskultur bei den Mit-

arbeitern. Im ersten Schritt gewinnen die Mitarbeiterin nen

und Mitarbeiter des Innendienstes zukünftig Einblicke in

die Aufgaben und Herausforderungen des Vertriebspart-

ners Sparkasse oder der Geschäftsstellen vor Ort. Das

schafft Verständnis für die Bedürfnisse der Verkäufer vor

Ort und lässt langfristige Beziehungen zwischen Innen-

und Außen dienst wachsen. Da die Provinzial das Pro-

gramm nicht als Einbahn-, sondern als Zweibahnstraße

verstehen möchte, werden in einem zweiten Schritt ent-

sprechende Angebo te, wie beispielsweise „Tage der offenen

Tür“ für die Kolle ginnen und Kollegen des Außendienstes

angeboten. Alleine in 2010 absolvierten alle Bereichs- und

Abteilungsleiter der vertriebsnahen Bereiche in einer Pilot-

phase Erfahrungstage im Außendienst. Als Bestandteil der

Weiterbildung werden in 2011 alle übrigen Führungskräfte

und die Mitarbeiter der vertriebsnahen Bereiche mit nahe-

zu 1.000 Weiterbildungs tagen an diesem Programm teil-

nehmen.

Qualifizierung unserer Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter Ende 2010 beschäftigten wir 101 (92) Auszubildende im

Innendienst in den Ausbildungsgängen Kaufleute für

Versicherungen und Finanzen sowie Fachinformatiker

mit den Fachrichtungen Anwendungsentwicklung und

System integration.

Unsere Auszubildenden im Innendienst der Provinzi al

erhalten nach erfolgreich abgeschlossener Ausbildung

grundsätzlich einen befristeten Anschlussvertrag. Beson-

ders leistungsstarke und engagierte Auszubildende konn-

ten wir durch eine unbefristete Übernahme eine langfris-

Unsere Mitarbeiterinnen und Mitarbeiter


tige Bindung an das Unternehmen ermöglichen. Darü ber

hinaus bietet sich allen Interessierten eine dauerhaf te

Be schäftigungsperspektive im freiberuflichen Außen-

dienst.

Wir nehmen trotz wirtschaftlich schwieriger Rahmen-

bedingungen unsere Verantwortung als Arbeitgeber jun-

ger Menschen sehr ernst und stellen Ausbildungsplätze im

Innendienst und mit finanzieller Unterstützung im Außen-

dienst über den eigenen Bedarf hinaus zur Verfügung. Die

Ausbildungsquote liegt damit deut lich über der Quote für

die Branche.

Die Industrie- und Handelskammer hat uns zum wie-

derholten Mal für unsere herausragenden Leistungen in

der Berufsausbildung ausgezeichnet. Damit wird auch das

Engagement unserer Ausbilderinnen und Ausbilder im

Innen- und Außendienst gewürdigt, das regelmäßig zu den

guten und sehr guten Abschlussnoten unserer Auszubil-

denden führt. So kam auch in 2010 die Jahrgangsbeste des

Instituts für Versicherungswesen der FH Köln aus unserem

Unternehmen.

Überblick

2010 2009

Mitarbeiter gesamt 2.566 2.508

davon:

angestellter Außendienst 190 171

Innendienst gesamt 2.376 2.337

(Angestellte und Auszubildende)

davon am Jahresende:

Teilzeit 495 483

befristet 23 28

Auszubildende 101 92

Mutterschutz/Erziehungsurlaub 42 58

Vor dem Hintergrund der gesamtwirtschaftlichen Erho-

lung in 2010 beginnt sich das Umfeld für die Versiche-

rungswirtschaft positiv zu entwickeln. Auch wenn der

Markt durch die Eurokrise erneut mit Belastungen kon-

frontiert worden ist, hat sich der gesamtwirtschaftliche

Konjunkturverlauf deutlich gefestigt. Die Dynamik des

wirtschaftlichen Umfeldes der Versicherungsunterneh-

men unterstreicht die Notwendigkeit eines umfassen-

denund funktionierenden Risikomanagements. Im Rah-

men der Banken- und Wirtschaftskrise hat es sich gezeigt,

dass die Versicherungswirtschaft als wichtiger institutio-

neller Anleger und solide Größe innerhalb des Finanzsys-

tems stabile Strukturen aufweist und die Versicherungs-

aufsicht in Deutschland gut funktioniert. Zudem war zu

erkennen, dass die konservative und vorsichtige Kapital-

anlage der Versicherungsunternehmen in Verbindung mit

dem ständig optimierten Risikomanagement der Unter-

nehmen dazu führt, dass die Branche in geringerem Maße

als andere Finanzdienstleister von Risiken betroffen ist, die

insbesondere aus kurzfristigen Schwankungen der Kapi-

talmärkte resultieren. Die aufsichtsrechtlichen Mindest-

anforderungen an das Risikomanagement (MaRisk VA) bil-

den die Grundlage für umfangreiche Risikomanagement-

aktivitäten. Diese gehören zum existenziellen Bestandteil

eines Sicherungssystems und sind zugleich ein langfristi-

ger Erfolgsfaktor.

Die Übernahme und Steuerung der Risiken unserer

Kunden ist unser Kerngeschäft. Die gegebenen Verspre-

chen zur Vorsorge und Risikoabsicherung müssen wir

jederzeit erfüllen können, daher sind die Festigung der

Finanzkraft und die Erhaltung der Sicherheitslage unserer

Unternehmen von besonderer Bedeutung. Die unterneh-

merischen Risiken, denen wir dabei ausgesetzt sind, wer-

den durch unsere zielgerichteten Risikomanagement-Akti-

vitäten, die in einen umfangreichen Risikomanagement-

prozess eingebettet sind, gesteuert. Dieser Prozess wird

nachfolgend detaillierter beschrieben.

Der RisikomanagementprozessDie Risikomanagementaktivitäten des Provinzial Rhein-

land Konzerns basieren auf einer ausführlich formulierten

Risikostrategie. Sie enthält Aussagen über Ziele, Verant-

wortlichkeiten sowie Aufgaben des Risikomanagements

und beschreibt den Umgang mit den spezifischen Risiken

der Unternehmensgruppe.

Risikobericht


Das darauf aufbauende ganzheitliche Risikomanage-

ment-System besteht aus zentralen und dezentralen Kom-

ponenten. Dezentral werden in den zuständigen Fach- und

Funktionsbereichen Einzelrisiken identifiziert, analysiert,

kommuniziert sowie individuell gesteuert. Durch diesen

dezentralen Risikomanagement-Ansatz werden die guten

Kenntnisse der Fachbereiche bezüglich der Risiken ihres

Geschäftsfeldes und ihrer Arbeitsprozesse optimal genutzt.

Ergänzt wird diese wichtige Komponente durch das zentra-

le Risikocontrolling, das unternehmensweit die Risikositu-

ation überwacht. Kernaufgaben sind neben der Koordinati-

on und Integration der Risikomanagement-Aktivitäten ins-

besondere die Pflege, Aktualisierung und Auswertung der

aus den Fachbereichen gemeldeten Risikoinformationen,

die Risikoaggregation, ein regelmäßiges Maßnahmencont-

rolling sowie eine umfangreiche Berichterstattung an den

Gesamtvorstand. Dieser kombinierte Ansatz soll es ermög-

lichen, Risiken frühzeitig zu erkennen, einzuschätzen und

vorausschauend zu steuern, um dadurch eine bestandsge-

fährdende Situation zu vermeiden. Darüber hinaus führt

die interne Revision zur Sicherstellung der Funktionalität

des Risikomanagementprozesses jährliche Systemprüfun-

gen durch.

Das Risikomanagement stellt als integraler Bestand-

teil der Unternehmensführung einen kontinuierlichen Pro-

zess dar. Es ist in die bestehende Organisation und die vor-

handenen Berichtswege integriert. Auf diese Weise ist eine

feste Verankerung mit allen Unternehmensbereichen und

Geschäftprozessen gewährleistet. Die Verknüpfung mit der

operativen Planung sorgt für eine frühzeitige Identifikation

und Erfassung von wesentlichen Risiken.

Der Risikomanagementprozess beginnt mit der Identifi-

zierung der Risiken in den dezentralen Geschäftsbereichen.

Im Anschluss daran erfolgt die Risikoanalyse. Hier werden

die identifizierten Risiken bezüglich ihrer Auswirkung und

Eintrittswahrscheinlichkeit bewertet. Bei der Risikobewer-

tung werden bereits ergriffene Maßnahmen und vorhan-

dene Steuerungsinstrumente berücksichtigt und, sofern

notwendig, weitere Maßnahmen geplant. Ziel dieser Risi-

koinventur ist es, alle Risiken entsprechend ihrem Gefähr-

dungspotenzial in eine Rangordnung zu bringen, um die

Risikosteuerung effizient auszurichten. Die Risikoinventur

mündet in regelmäßigen Berichten an die Unternehmens-

leitung mit dem Ziel einer zeitnahen und bedarfsgerechten

Versorgung der Entscheidungsträger mit Risikoinformatio-

nen, um Transparenz und eine Entscheidungsgrundlage zu

schaffen. Differenziert werden regelmäßige Risikoberichte

zur gesamten Risikosituation und die Sofortberichterstat-

tung zur kurzfristigen Information über negative Risikoent-

wicklungen oder neue Risiken.

Im Rahmen der Risikoüberwachung werden in den

dezentralen Einheiten regelmäßig die entsprechenden

Risikoeinflussfaktoren (auch Risikoindikatoren genannt)

beobachtet und bei einer kritischen Entwicklung das zent-

rale Risikocontrolling und die Unternehmensleitung infor-

miert.

Zur Unterstützung des Risikomanagementprozesses

wurden Risikokomitees installiert. Hierzu gehören das

Asset-Liability-Management(ALM)-Komitee für die Lebens-

versicherung sowie das Risikokomitee Komposit für die

Schaden-/Unfallversicherungund und das Risikokomitee

der Lippischen Landes-Brandversicherungsanstalt. Sie die-

nen der optimalen Verknüpfung des zentralen Risikocont-

rollings mit dem in den Fachbereichen stattfindenden Risi-

komanagement und der Abstimmung der dezentralen Risi-

komanagement-Aktivitäten. Zu den Aufgaben der Risikoko-

mitees gehören u. a. die Konkretisierung von Grundsätzen

der Risikosteuerung, die Diskussion von Ergebnissen der

Risikokapitalberechnung sowie die Ausgestaltung von Risi-

kolimiten. Das ALM-Komitee dient zudem der Abstimmung

von Asset- und Liability-Management.

Eine weitere Möglichkeit zur Besprechung risikoo-

rientierter Themen bilden Risikokonferenzen. Bei den

Risikokonferenzen handelt es sich um anlassbezogene

Gesprächsrunden von Risikoverantwortlichen und Exper-

ten zur Erörterung von Risiken und risikobehafteten Sach-

verhalten. Diese Konferenzen sind je nach Themenstellung

unterschiedlich besetzt, stets jedoch unter Beteiligung des

zentralen Risikocontrollings. Mit Hilfe dieser Institution

sollen die Transparenz und die Risikokommunikation, die

einen wesentlichen Beitrag zur Risikofrüherkennung leis-

ten, weiter gefördert werden.


Unser Risikomanagementsystem

Die Risikosituation der Provinzial Rheinland Versiche-

rungsgruppe stellen wir nachfolgend entsprechend dem

Deutschen Rechnungslegungs-Standard zur Risikobericht-

erstattung von Versicherungsunternehmen dar.

Versicherungstechnische RisikenSchaden-, Unfall- und RückversicherungIn der Schaden-/Unfallversicherung gehören das Prämien-/

Schaden- sowie das Reserverisiko zu den wesentlichen ver-

sicherungstechnischen Risiken.

Das Prämien-/Schadenrisiko beinhaltet die Gefahr,

dass die tatsächlichen Entschädigungsleistungen für die

vertraglich übernommenen Risiken die hierfür prognosti-

zierten Schadenaufwendungen übersteigen. Der Auslöser

hierfür können das Zufalls-, Änderungs- oder Irrtumsrisi-

ko sein. So kann es beispielsweise durch Kumul- oder Groß-

schäden sowie Naturkatastrophen zu einem zufallsbeding-

ten Ansteigen der Schadenleistungen kommen. Das Ände-

rungsrisiko bezeichnet eine ungünstige Abweichung vom

Schadenerwartungswert aufgrund von Veränderungen der

Rahmenbedingungen, des Schadengeschehens oder des

Verhaltens der Versicherungsnehmer. Zudem kann die Bei-

tragskalkulation aufgrund irrtümlich falscher Annahmen

unzutreffend sein.

Umfangreiche vorvertragliche Risikoprüfungen, regel-

mäßige Bestandsanalysen und ein intensives Schaden-

Controlling ermöglichen es uns, etwaige nachteilige Ent-

wicklungen frühzeitig zu erkennen. Ungünstige Risiken

werden durch Beitragszuschläge, Kundenselbstbehalte,

besondere Vereinbarungen oder Anpassungen der Versi-

cherungsbedingungen begrenzt. Darüber hinaus optimie-

ren Vollmachtenregelungen und detaillierte Annahme-

richtlinien die Risikozeichnung, sodass keine unvertretba-

ren Risiken übernommen werden. Eine risikoadäquate Bei-

tragskalkulation auf der Grundlage zuverlässiger versiche-

rungsmathematischer Verfahren dient der weiteren Risiko-

steuerung.

Im Rahmen unseres Portfoliomanagements analysie-

ren wir laufend unseren Versicherungsbestand und die

Schadensituation und nehmen regelmäßig differenzierte

Nachkalkulationen unserer Produkte vor. Die gewonnenen

Erkenntnisse werden zeitnah in den Zeichnungsrichtlini-

en umgesetzt, um frühzeitig möglichen Fehlentwicklungen

entgegenzusteuern. Identifizierungsverfahren für unterta-

rifierte Risiken sowie eine ständige Weiterentwicklung und

Professionalisierung unseres Schadenmanagements tra-

gen zu einer erfolgreichen Steuerung des Prämien-/Scha-

denrisikos bei.

Zur Begrenzung der Haftungshöhe bei Kumulschä-

den und großen Einzelrisiken werden Risikotransfers auf

Mit- und Rückversicherer genutzt. Regelmäßig werden die

Ratings, das Marktverhalten und die finanzielle Ausstat-

tung unserer Vertragspartner beobachtet.

Das Kumulrisiko durch Elementar- und Sturmscha-

denereignisse aufgrund des hohen Anteils an Gebäudever-

sicherungen in unserem Versicherungsbestand hat einen

wesentlichen Einfluss auf unsere Risikoposition. Auch die-

sen Risiken begegnen wir durch eine entsprechende Rück-

versicherungspolitik. Außerdem kalkulieren wir mittels

geeigneter Risikomodelle seltene schwere Sturmereignis-

se in die Beiträge ein. Die Betrachtung des Erdbebenrisi-

kos erfolgt anhand von Simulationen verschiedener Scha-

denereignisse nach Lage des Epizentrums und der Intensi-

tät des Bebens. Die Steuerung des Überschwemmungsrisi-

kos erfolgt unter Berücksichtigung der vom GDV entwickel-

ten Modelle ZÜRS1 und HQ Kumul2 im Zusammenhang mit

ständigen Bestandsanalysen.

Wir bieten unseren Kunden zahlreiche Serviceange-

bote zur Schadenprävention an. Beratungsleistungen zur

Durchführung schadenreduzierender Maßnahmen sowie

zum Thema Schadenverhütung haben für uns einen hohen

risikopolitischen Stellenwert. Hervorzuheben ist unser

SMS-Dienst „Wind und Wetter“, der unsere Kunden regel-

mäßig über Unwetterwarnungen in ihrem Postleitzahlen-

gebiet informiert, sodass sie sich darauf entsprechend ein-

stellen können. Unsere Kunden können so beispielsweise

Autofahrten bei vorhergesagtem Glatteis vermeiden oder

1 Zonierungssystem für Überschwemmung, Rückstau und Starkregen. 2 Modell zur individuellen Einschätzung von Überschwemmungskumulen.

Risiko-identifizie-

rung

Risiko-analyse

und-bewertung

Risiko-steuerung

Risikoüber-wachung

Risiko-bericht-

erstattung

Prüfung durch die interne Revision

Risikostrategie

ALM-Komitee Risikokonferenzen Risikokomitee Komposit


ihr Fahrzeug bei Hagelwarnungen in der Garage unterstel-

len. Falls es doch zu einem Schadenfall kommt, zeichnen

wir uns durch eine zeitnahe und schnelle Schadenregulie-

rung aus, unterstützt durch ausgewählte Handwerker und

Partnerwerkstätten. Dies erhöht einerseits die Kundenzu-

friedenheit und minimiert andererseits den Schadenauf-

wand, damit auch weiterhin risikogerechte Tarife angebo-

ten werden können.

Das zweite wesentliche Risiko in der Schaden-/Unfall-

versicherung ist das Reserverisiko. Es bezeichnet die

Gefahr, dass die gebildeten Rückstellungen für bekannte,

aber noch nicht abgewickelte Schäden und für unbekann-

te Versicherungsfälle die zukünftig erforderlichen Scha-

denauszahlungen nicht decken können. Mittels aktuariel-

ler Methoden und gesicherter Erfahrungswerte erfolgt die

Dotierung der Rückstellungen stets in angemessener Höhe.

Die Entwicklung der Rückstellungen wird ständig über-

wacht, die dabei gewonnenen Erkenntnisse fließen wiede-

rum in die aktuellen Bedarfsschätzungen ein. Die Abwick-

lungsergebnisse werden laufend von uns beobachtet. Sie

zeigen für die vergangenen zehn Jahre eine ausreichende

Schadenreservierung. Die bilanziellen Schadenquoten und

Abwicklungsergebnisse für eigene Rechnung entwickelten

sich wie in nachfolgender Tabelle dargestellt.

Jahr 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010

Bilanzielle Schadenquote f.e.R.

in % der verdienten Beiträge 68,4 75,6 71,7 67,8 62,4 63,5 69,1 67,9 64,3 69,2

Abwicklungsergebnis f.e.R. in %

der Eingangsrückstellung 6,7 7,0 8,5 9,4 10,0 8,9 10,0 9,1 10,7 9,8

bezogen auf Schaden- und Unfallversicherungsunternehmen des Provinzial Rheinland Konzerns (Provinzial Rheinland Holding AoR, Provinzial Rheinland Versicherung AG, Sparkassen DirektVersicherung AG, ProTect Versicherung AG und Lippische Landes-Brandversicherungsanstalt)


LebensversicherungDie versicherungstechnischen Risiken eines Lebensversi-

cherers sind überwiegend dadurch geprägt, dass für fest

vereinbarte Beiträge langfristige Leistungsgarantien zuge-

sagt werden. Diese Leistungsgarantien sichern wir durch

eine angemessene Beitragskalkulation sowie durch die Bil-

dung versicherungstechnischer Rückstel lungen ab. Dabei

stützen wir uns auf vorsichtige Annahmen über die künfti-

ge Entwicklung des Rechnungszinses, der Kosten und der

biometrischen Daten, insbesondere der Sterblichkeit (für

Versicherungen auf den Todesfall) bzw. der Langlebigkeit

(für Rentenversicherungen) und der Berufsunfähigkeit.

Biometrisches Risiko. Dieses Risiko besteht darin,

dass sich die biometrischen Grunddaten, insbesondere bei

Verträgen mit sehr langer Laufzeit, ändern können. Für die

Bewertung der biometrischen Risiken der deregulierten

Bestände verwenden wir bis auf eine Ausnahme mindes-

tens die von der Deutschen Aktuarvereinigung (DAV) emp-

fohlenen Sterbe- und Invalidisierungstafeln. Die Ausnah-

me betrifft die verkaufsoffenen Tarife der Restschuldversi-

cherung ohne Anspruch auf Überschussbeteiligung, bei der

eine auf der Sterbetafel DAV 2008 T basierende Ausschei-

deordnung verwendet wird. Für die regulierten Altbestän-

de werden die in den genehmigten Geschäftsplänen festge-

legten Tafeln verwendet. In der Gewinnzerle gung wird die

Angemessenheit der biometrischen Rechnungsgrundlagen

kontrolliert. Die Rechnungsgrundlagen für die Sterblich-

keit enthalten zurzeit ausreichende Sicherheitsmargen, um

mögliche Veränderungen der Risikostruktur aufzufangen.

Bei laufenden Rentenversicherungen haben sich die

Sicherheitsmargen hinsichtlich der Langlebigkeit konti-

nuierlich verringert. Deshalb verwenden wir für neu abzu-

schließende Versicherungen die aktuelle Sterbetafel DAV

2004 R. Für die bestehenden Rentenversi cherungen, deren

Beitragskalkulation nicht auf dieser Tafel beruht, wurde

von der DAV eine spezielle Sterbetafel zur Anpassung der

Deckungsrückstellung an die verlängerte Lebenserwartung

entwickelt, die für diesen Teilbestand bei der Berechnung

der Deckungsrückstellung verwendet wird. Neben der spe-

ziellen Sterbetafel fließen dabei für Rentenversicherungen,

die sich noch in der Ansparphase befinden, auch vorsich-

tige Annahmen über das Kapitalwahlrechtverhalten zum

Beginn der Rentenzahlung ein. In Zukunft muss beobachtet

werden, wie sich der Trend zur Verlängerung der Lebenser-

wartung und das Kapitalwahlrechtverhalten weiter entwi-

ckeln und ob daher bei diesen Renten versicherungen wei-

tere Erhöhungen der Deckungsrückstellung erforderlich

werden.

Bei Berufsunfähigkeitsversicherungen, deren Beitrags-

kalkulation nicht auf aktuellen Wahrscheinlichkeitstafeln

beruht, haben wir ebenfalls eine Anpassung der Deckungs-

rückstellung an diese aktuellen Tafeln vorgenommen.

Für den Bestand an Pflegerenten-Zusatzversicherun-

gen (PZV) verwenden wir hinsichtlich des Pflegefallrisikos

Rechnungsgrundlagen auf Basis der VerBAV 5/92 und hin-

sichtlich des Todesfallrisikos die Sterbetafel DAV 2004 R.

Der Bestand ist für den Neuzugang geschlossen und von

geringer Bedeutung. Kontrollrechnungen unter Berück-

sichtigung der neuen Rechnungsgrundlagen DAV 2008 P

haben nur geringe Veränderungen für die Deckungsrück-

stellung ergeben. Wir halten daher eine Reservierung mit

den bisher verwendeten Rechnungsgrundlagen für ange-

messen.

Stornorisiko. Das Stornorisiko zählt bei unserer Gesell-

schaft nicht zu den wesentlichen Risiken. Die Stornohäufig-

keit geht als Rechnungsgrundlage nicht in die Kalkulation

ein. Sie findet Verwendung bei der Berechnung der Rück-

stellungen für Schlussüberschussanteile. Bei ungünstiger

Entwicklung kann die Schlussüberschussbeteiligung aller-

dings gekürzt werden, sodass hier kein Risiko besteht. Die

Deckungsrückstellung je Versicherungsvertrag entspricht

mindestens dem vertraglich vereinbarten Rückkaufswert.

Zum Ausgleich der ausfallenden Forderungen an Versiche-

rungsnehmer für nicht getilgte Abschlusskosten bei Stor-

no in den ersten Jahren der Vertragslaufzeit müssen Ver-

mittler nicht verdiente Provisionen zurückzahlen. Insofern

besteht auch hier kein Stornorisiko.

Bei einem Anstieg des Stornos in Kombination mit

einem Anstieg der Kapitalmarktzinsen besteht für das

Unternehmen insbesondere aus Einmalbeitragsversiche-

rungen und Kapitalisierungsprodukten ein Liquiditätsri-

siko, das im Rahmen der Liquiditätsplanung berücksich-

tigt wird. Bei Einmalbeitragsversicherungen haben wir die-

sem Risiko durch eine entsprechende Gestaltung der Versi-

cherungsbedingungen, nach denen eine kurzfristige Kün-

digung nicht möglich ist, und durch die Einführung einer

Schlussüberschussbeteiligung bei gegenüber dem sonsti-

gen Versicherungsbestand deutlich herabgesetzter Gesamt-

verzinsung (Rechnungszinssatz zuzüglich Zinsüberschus-

santeilsatz) entgegen gewirkt. Bei Kapitalisierungsproduk-

ten liegt der Anteil der Deckungsrückstellung derzeit bei

0,36 Prozent an der Gesamtdeckungsrückstellung.

Zinsgarantierisiko. Der kalkulatorische Rechnungs-

zinssatz muss dauerhaft durch die Kapitalanlageergebnis-

se erwirtschaftet werden. Das Zinsgarantierisiko besteht

in der Gefahr, dieses Ziel zu verfehlen. Nach den Vorschrif-

ten des Handelsgesetzbuches in Verbindung mit der


Deckungsrückstellungsverordnung verwenden wir für die

Berechnung der Deckungsrückstellungen den jeweils bei

Beginn der Versicherung gültigen Höchstrechnungszins-

satz bzw. den im Geschäftsplan festgelegten Rechnungs-

zinssatz. Die zu erwartenden Erträge aus den Vermögens-

werten des Unternehmens reichen zur Deckung der Rech-

nungszinssatzverpflichtungen für den Gesamtbestand aus.

Dabei orientieren sich die zu erwartenden Vermögenserträ-

ge am über einen Referenzzeitraum von zehn Kalenderjah-

ren errechneten arithmetischen Mittel der Umlaufrenditen

der Anleihen der öffentlichen Hand, das am 31.12.2010 bei

3,8 Prozent lag. Für den Neuzugang enthält der derzeit gül-

tige Rechnungszinssatz von 2,25 Prozent eine ausreichen-

de Sicher heitsmarge. Für den gesamten Versicherungsbe-

stand beträgt der durchschnittliche Rechnungszinssatz

3,3 Prozent. Für den zwischen dem 01.01.1995 und dem

01.07.2000 abgeschlossenen Versicherungsbestand, dessen

Anteil an der Deckungsrückstellung bei knapp 26 Prozent

liegt, beträgt der Rechnungszinssatz 4,0 Prozent.

Zurzeit reichen die Nettoerträge aus den gesamten

Kapitalanlagen aus, um die Rechnungszinsen für den

gesamten Versicherungsbestand zu finanzieren. Bei Fort-

dauer des derzeit niedrigen Zinsniveaus besteht jedoch das

Risiko, dass dieser durchschnittliche Rech nungszins nicht

mehr erwirtschaftet werden kann.

Wir begrüßen die für das Jahr 2011 vorgesehene Ände-

rung der Deckungsrückstellungsverordnung, die zur

Abmilderung des Zinsgarantierisikos den rechtzeitigen

Aufbau einer zusätzlichen Deckungsrückstellung (Zinszu-

satzreserve) ermöglichen wird. Wir gehen davon aus, dass

zum 31.12.2011 für die Tarifgeneration mit einem Rech-

nungszins von 4 Prozent eine solche Zinszusatzreserve

gebildet werden muss, die nach derzeitigem Kenntnisstand

aus dem Rohergebnis finanziert werden kann.

Mit Blick auf die Finanzierung der Rechnungszinssatz-

verpflichtungen aller Tarifgenerationen und auf die ggf.

erforderliche Finanzierung einer möglichen Anpassung

der Deckungsrückstellung haben wir für das Jahr 2011

eine gegenüber den Vorjahren nochmals deutlich gesenk-

te Gesamtverzinsung (Rechnungszinssatz zuzüglich Zins-

überschussanteilsatz) von 3,75 bis 3,9 Prozent festgesetzt.

Hierdurch wird auch in Zukunft der Aufbau von Reserven

auf der Passivseite begünstigt.

Mit Hilfe von Prognoserechnungen für den Versiche-

rungs- und Kapitalanlagenbestand prüfen wir laufend, ob

auch bei Fortdauer der ungünstigen Bedingungen an den

Kapitalmärkten die Reserven ausreichen, um die garantier-

te Verzinsung zu gewährleisten.

Kostenrisiko. Die Kostenergebnisse der vergangenen

Jahre zeigen, dass die bei der Beitragskalkulation einge-

rechneten Kostenzuschläge, die zur Deckung von laufen-

den Kosten verwendet bzw. für zukünftige Kosten reserviert

werden, ausreichend bemessen sind.

Risiken aus dem Ausfall von ForderungenDas Forderungsausfallrisiko ist für uns von untergeord-

neter Bedeutung. Zum Bilanzstichtag betrugen die Forde-

rungen aus dem selbst abgeschlossenen Versicherungsge-

schäft, deren Fälligkeitszeitpunkt mehr als 90 Tage zurück-

lag, etwa 48,7 Mio. Euro. Die durchschnittliche Forderungs-

ausfallquote lag im Zeitraum von 2008 bis 2010 bei 0,2 Pro-

zent.

Auch in dem Ausfall von Forderungen aus dem Rück-

versicherungsgeschäft besteht kein wesentliches Risi-

ko. Das von uns in Rückdeckung gegebene Versicherungs-

geschäft wird hauptsächlich bei der von den öffentlich-

rechtlichen Versicherungsunternehmen getragenen Deut-

schen Rückversicherung AG sowie weiteren Rückversiche-

rungspartnern platziert, die von anerkannten Ratingagen-

turen regelmäßig hohe Beurteilungen erfahren. Aus unse-

ren gesamten Rückversicherungsbeziehungen bestanden

zum Bilanzstichtag insgesamt Forderungen in Höhe von

304,8 Mio. Euro.

Risiken aus KapitalanlagenFür Versicherungsunternehmen als langfristige Anleger

leisten Kapitalanlagen einen wesentlichen Beitrag zum

Unternehmenserfolg. Angesichts der Wechselwirkung zwi-

schen Ertrag und Risiko von Kapitalanlagen sowie in Anbe-

tracht der Schwankungen auf den Kapitalmärkten erfor-

dern die garantierten Versicherungsleistungen und die

darüber hinaus in Aussicht gestellten Überschussbetei-

ligungen ein professionelles und konsequentes Manage-

ment der eingegangenen Risiken. Eine langfristige Liqui-

ditätsplanung, die angemessene Mischung und Streu-

ung sowie die Beachtung des Vorsichtsgrundsatzes haben

sich bewährt. Die Risiken werden unter Beachtung der

aufsichtsrechtlichen Vorschriften streng überwacht und

durch ein umfassendes differenziertes internes Controlling

und Berichtswesen für das Kapitalanlagenmanagement

transparent gemacht.

Kapitalanlagen unterliegen Markt-, Bonitäts- und Liqui-

ditätsrisiken.

Marktrisiken beinhalten die Gefahr möglicher Wert-

verluste der gehaltenen Kapitalanlagen aufgrund von

Zins-, Aktienkurs- oder Wechselkursveränderungen an

den internationalen Märkten. Der Messung und dem Con-


trolling der gegebenen Marktrisiken kommt eine zentrale

Bedeutung zu. Das Risikomanagement wird deshalb durch

regelmäßige deterministische und stochastische Modell-

rechnungen unterstützt. Zur Quantifizierung des Markt-

risikos wird das Portfolio bestimmten Stress-Szenarien

unterzogen. Die folgende Übersicht stellt mögliche Markt-

wertveränderungen der Kapitalanlagen in ausgewählten

Schock-Ereignissen für die Erstversicherungs unternehmen

in der Gruppe zum 31.12.2010 dar:

Diese Übersicht zeigt, dass eine Erhöhung des allge-

meinen Zinsniveaus um einen Prozentpunkt beim Gesamt-

bestand aller Kapitalanlagen für die Provinzial Rheinland

Lebensversicherung AG zu einem Marktwertverlust in

Höhe von 679 Mio. Euro führen würde. Entsprechende

Anlagen der Provinzial Rheinland Versicherung AG wür-

den 87 Mio. Euro an Wert verlieren. Die Anlagen der Lip-

pischen Landes-Brandversicherungsanstalt würden bei

einem Zinssprung von einem Prozentpunkt einen Markt-

wertverlust in Höhe von 2,8 Mio. Euro ausweisen, die der

Sparkassen DirektVersicherung von 2,0 Mio. Euro und die

der ProTect Versicherung AG von 0,3 Mio. Euro.

Für die Aktienanlagen sind genaue Benchmarkvorga-

ben definiert. Ausführliche Risiko- und Performanceana-

lysen sind Grundlage der regelmäßigen Überwachung des

Risikos aus der Anlage in Aktientiteln. Zur Sicherung gegen

Aktienkursverluste wurden in Spezialfonds Verkaufsop-

tionen erworben sowie zur Ertragsmehrung Short-Positi-

onen eingegangen. Ein allgemeiner Rückgang der Aktien-

indizes um 20 Prozent würde bei der Provinzial Rheinland

Lebensversicherung AG zu einem Marktwertverlust von

68 Mio. Euro, bei der Provinzial Rheinland Versicherung

AG von 50 Mio. Euro, bei der Lippischen Landes-Brandver-

sicherungsanstalt von 2,8 Mio. Euro, und bei der Sparkas-

sen DirektVersicherung AG zu einem Marktwertverlust von

0,0 Mio. Euro führen. Die ProTect Versicherung AG besitzt

kein Aktienexposure, daher reagiert das Portfolio nicht auf

einen Aktien-Schock.

Im Falle einer Erhöhung des Zinsniveaus um einen Pro-

zentpunkt und eines gleichzeitigen Rückgangs an den Akti-

enbörsen um 20 Prozent ist mit einem Marktwertverlust

von 747 Mio. Euro bei der Provinzial Rheinland Lebensver-

sicherung AG und 137 Mio. Euro bei der Provinzial Rhein-

land Versicherung AG zu rechnen. Bei der Lippischen Lan-

des-Brandversicherungsanstalt wirkt sich dieses Schock-

Ereignis mit einem möglichen Marktwertverlust von

5,6 Mio. Euro, bei der Sparkassen DirektVersicherung AG

mit 2,1 Mio Euro und bei der ProTect Versicherung AG mit

0,3 Mio. Euro aus.

Das Management möglicher Wechselkursverluste von

Fremdwährungsanlagen wird durch ein Reporting über

eingegangene Währungsrisiken unterstützt. Für die Pro-

vinzial Rheinland sind die Veränderungen auf den Devi-

senmärkten aufgrund des beachteten Prinzips der kongru-

enten Währungsbedeckung insgesamt von untergeordne-

ter Bedeutung, da die Wertentwicklung der Kapitalanlagen

diesbezüglich weitgehend der Entwicklung der Verbind-

lichkeiten entspricht.

Eine mögliche Insolvenz, der Zahlungsverzug oder eine

Verschlechterung im Rating des Emittenten bzw. Darle-

hensnehmers stellen das Bonitätsrisiko dar. Bei den ein-

zelnen Anlageentscheidungen wird daher dem Emittenten-

und Anleihenrating besondere Bedeutung beigemessen.

Für Anlagen mit kurzer Restlaufzeit sind feste Limite bezo-

gen auf einzelne Schuldner vorhanden. Die Steuerung mög-

licher Ausfallrisiken bei langfristigen Rentenanlagen wird

durch ein Berichtswesen über Kreditrisiken unterstützt.

Knapp 75 Prozent der langfristigen Rentenanlagen (Pro-

vinzial Rheinland Lebensversicherung AG) bzw. 70 Prozent

(Provinzial Rheinland Versicherung AG) in der Direktanla-

ge und in Fonds (Angabe ohne Hypotheken, Policendarle-

hen) sind in Schuldtitel des Finanzsektors angelegt. Einen

Nr. Schock-Ereignis Marktwert- Marktwert- Marktwert- Marktwert- Marktwert-

veränderung veränderung veränderung veränderung veränderung

Provinzial Provinzial Lippische Landes- ProTect AG Sparkassen

Rheinland Lebens- Rheinland Brandversiche- DirektVer-

versicherung AG Versicherung AG rungsanstalt sicherung AG

1 Zinsen +1 Prozentpunkt

Aktien unverändert –679 Mio. EUR –87 Mio. EUR –2,8 Mio. EUR –2,0 Mio. EUR –0,3 Mio. EUR

2 Zinsen unverändert

Aktien –20 % –68 Mio. EUR –50 Mio. EUR –2,8 Mio. EUR –0,0 Mio. EUR –0,0 Mio. EUR

3 Zinsen +1 Prozentpunkt

Aktien –20 % –747 Mio. EUR –137 Mio. EUR –5,6 Mio. EUR –2,1 Mio. EUR –0,3 Mio. EUR


Überblick über die Anlage von Festzinstiteln im Sektor der

Banken/Finanzdienstleister per 31.12.2010 kann folgender

Darstellung entnommen werden:

Insgesamt verteilen sich die langfristigen Rentenan-

lagen (ohne Hypotheken- und Policendarlehen) der Pro-

vinzial Rheinland Lebensversicherung AG auf über 750

und die der Provinzial Rheinland Versicherung AG auf

über 250 Konzerne. Engagements der Provinzial Rhein-

land Lebensversicherung AG mit jeweils einem Volumen

von über 25 Mio. Euro bestehen bei 75 Konzernen. Bei den

drei größten Schuldnern mit jeweils einem Volumen über

330 Mio. Euro handelt es sich um zwei Sparkassen und die

Bundesrepublik Deutschland. Die Provinzial Rheinland

Versicherung AG verfügt über Engagements mit jeweils

einem Volumen von über 25 Mio. Euro bei 16 Konzernen.

Die größten drei mit einem Volumen von über 75 Mio. EUR

sind die Bundesrepublik Deutschland und zwei Banken.

Das Engagement in Staatsanleihen der so genannten

PIIGS-Staaten lag zum 31.12.2010 bei der Provinzial Rhein-

land Lebensversicherung AG bei 3,2 Prozent und bei der

der Provinzial Rheinland Versicherung AG bei 3,0 Prozent

des Marktwertes der gesamten Kapitalanlagen.

Das Liquiditätsrisiko beschreibt die Gefahr, dass die

Leistungsverpflichtungen nicht vollständig und recht-

zeitig erfüllt werden können. Die Kapitalanlagen müssen

jederzeit die hierfür erforderliche Liquidität gewährleis-

ten. Daher wird bereits bei der Bestimmung der Asset Allo-

cation auf eine adäquate Fungibilität der zu tätigenden

Kapitalanlagen geachtet. Eine detaillierte Liquiditätspla-

nung ermöglicht zeitnah unterjährige Adjustierungen der

zukünftigen Liquiditätsströme.

Handel, Back Office, Asset Allocation und Controlling

sind in der Aufbau- und Ablauforganisation voneinander

getrennt.

Operationelle RisikenOperationelle Risiken beinhalten insbesondere die Gefahr

von Störungen in den internen Abläufen oder technischen

Systemen des Unternehmens. Sie können aber auch aus

Geschäftsprozessen oder Projekten erwachsen, durch das

Versagen von Menschen bedingt sein sowie auf externen

Ereignissen (Katastrophen) beruhen.

Wir begegnen diesen Risiken durch laufende Analysen

und eine kontinuierliche Optimierung der Prozesse, klare

Verfahrens- und Arbeitsanweisungen sowie den Einsatz

umfassender Vollmachtenregelungen. Eine differenzierte

Personalplanung, vielfältige Entwicklungsmöglichkeiten,

attraktive Sozialleistungen sowie ein breites Aus- und Wei-

terbildungsangebot sichern uns motivierte und qualifizier-

te Mitarbeiter.

Mit einer hausweiten und sehr ausführlichen Prozess-

dokumentation in der die operationellen Risiken und Kont-

rollen beschrieben sind, erfüllen wir die Anforderungen an

ein Internes Kontrollsystem (IKS). Die intensive Beschäfti-

gung mit den einzelnen Arbeitsabläufen, den Risiken und

ihren Kontrollmechanismen ermöglicht es uns, Schwach-

stellen zu identifizieren und diese kontinuierlich zu besei-

tigen. Jede Einheit evaluiert einmal jährlich alle wesentli-

chen Prozesse und die dazugehörigen Risiken und Kont-

5,3 %

Staaten u. gedeckte/einlagen-/institutsgesicherte Anlagen

Genüsse, Nachrang, ABS sonstige IHS/NSV

5,7 %

89,0 %

Provinzial Rheinland Lebensversicherung AG

– Banken/Finanzdienstleister (Financials) nach Anlageart –

10,3 %

7,2 %

82,5 %

Staaten u. gedeckte/einlagen-/institutsgesicherte Anlagen

Genüsse, Nachrang, ABS sonstige IHS/NSV

Provinzial Rheinland Versicherung AG

– Banken/Finanzdienstleister (Financials) nach Anlageart –


rollen. Die hieraus abgeleiteten Maßnahmen zur Risikover-

meidung und Risikobegrenzung reichen von der Entwick-

lung von Notfallplänen über den Abschluss geeigneter Ver-

sicherungen bis hin zu Prozessveränderungen oder der

Einführung zusätzlicher Kontrollen und Kompetenzrege-

lungen. Ferner nutzen wir insbesondere auch eine struktu-

rierte Selbsteinschätzung in den operativen Einheiten, um

potenzielle Fehler und Prozessschwachstellen aufzuzeigen.

Es werden seit 2010 regelmäßig durch die Interne Revisi-

on spezielle Prüfungen des IKS in den Einheiten durchge-

führt. Ziel ist es, die Effektivität und Effizienz der tatsäch-

lich vorhandenen operationellen Risiken und Kontrollen

zu bewerten.

Ein installiertes „Prozessorientiertes Integriertes Sicher-

heitsmanagement“ enthält neben Arbeits- und Umwelt-

schutzleitlinien ausführliche Regelungen zur Anlagensi-

cherheit und zur Gefahrenabwehr. So wird bei der Planung,

dem Betrieb und der Stilllegung von Anlagen ein Höchst-

maß an Sicherheit für die Mitarbeiter und die Umwelt ange-

strebt. Unsere Sicherheitsstandards und -maßnahmen wer-

den laufend, u. a. im Rahmen von Gutachten und funkti-

onsübergreifenden Projekten, überprüft. Die vorhandenen

Gefahrenabwehr-, Katastrophen- und Notfallpläne werden

laufend aktualisiert und sukzessive um neue Erkenntnis-

se erweitert. Der seit einigen Jahren bestehende Krisenstab

berät regelmäßig sowie anlassbezogen über die bestehen-

den Maßnahmen zur Risikosteuerung im Zusammenhang

mit einer Bedrohung des Geschäftsbetriebes durch Pande-

mien, Gefährdung des Verwaltungsgebäudes durch Feuer,

Hochwasser oder Flugzeugabsturz, bewertet diese und erar-

beitet Handlungsempfehlungen.

Einen hohen Stellenwert räumen wir der Informations-

sicherheit ein. So sind unsere Großrechner seit 2006 zur

Finanz-Informatik in die Lokationen Münster und Greven

ausgelagert, was insbesondere unter Katastrophengesichts-

punkten zu einem sicheren Betrieb beiträgt. Im Bereich der

Datenverarbeitung existieren zudem umfassende Schutz-

vorkehrungen, um die Sicherheit der Programme und

Daten zu gewährleisten. Zum Schutz des internen Netzwer-

kes werden effiziente Sicherheitssysteme (Firewalls) ein-

gesetzt und mehrstufige Antivirenmaßnahmen ergriffen.

Umfangreiche Datensicherungen und ein weiteres Aus-

weichrechenzentrum in der Hauptverwaltung in Düssel-

dorf stellen im Notfall die Aufrechterhaltung des Betriebes

sicher. In der Sicherheitsrichtlinie (Security Policy) der Pro-

vinzialgruppe sind strukturierte Regeln zum einheitlichen

und sicheren Umgang mit der Informations-Technologie

(IT) dokumentiert und allen Mitarbeitern bekannt gegeben.

Dieses Regelwerk beschreibt alle Bestandteile eines umfas-

senden IT-Sicherheitsprozesses und unterstreicht den Stel-

lenwert der IT-Sicherheit für das ganze Unternehmen. Ein

Sicherheitsmanagementteam unter der Leitung des IT-

Sicherheitsbeauftragten verantwortet und steuert den kon-

tinuierlichen Verbesserungsprozess, bei dem alle erkann-

ten Schwachstellen in der IT-Sicherheit über geeignete

Maßnahmen beseitigt werden. So wurden auf Initiative des

IT-Sicherheitsteams in der Vergangenheit unterschiedliche

‚Hacker‘ beauftragt, Angriffe von innen und außen auf die

IT-Landschaft der Provinzial vorzunehmen. Diese beschei-

nigten der Provinzial ein hohes Maß an IT-Sicherheit. Die

während dieser Maßnahmen identifizierten Sicherheitslü-

cken wurden – zum Teil direkt nach Auffinden – geschlos-

sen. Die Aktivitäten zur Verbesserung der IT-Sicherheit

stellen für uns einen permanenten Prozess dar. Durch das

bestehende IT-Sicherheitsmanagement und durch einen

regelmäßigen Informationsaustausch wird die aktuelle

Sicherheitslage kontinuierlich optimiert.

Sonstige RisikenZur Steuerung der Rechtsrisiken – insbesondere in Bezug

auf deutsche und europäische Rechtsnormen – verfügen

wir über Compliance-Richtlinien, die wir durch ein for-

malisiertes Verfahren flächendeckend im Unternehmen

kommuniziert und etabliert haben. Im Rahmen von web-

basierten Trainings haben alle Mitarbeiter die Möglich-

keit, stets ihr Kartellrechtswissen sowie die Informatio-

nen über Datenschutzbestimmungen aufzufrischen und

zu überprüfen. Die Integration der Compliance-Richtlinien

in die Arbeitsabläufe wird dezentral durch die Führungs-

kräfte umgesetzt und zentral durch den Rechtsbereich im

Sinne eines strukturierten Compliance-Mangements bera-

tend begleitet. Im Rahmen dieses Managements erfolgt

eine umfassende Aufnahme der geltenden Normen je

Geschäftsprozess, ihre Dokumentation inkl. der Identifika-

tion möglicher Risiken und, falls erforderlich, eine Anpas-

sung der Arbeitsabläufe.

Neben Gesetzen und Rechtsvorschriften gehören auch

Verhaltensrichtlinien zu den einzuhaltenden Normen.

Eine Verhaltensrichtlinie für unsere Beschäftigten zum

Umgang und der Zusammenarbeit mit unseren Kunden


und Geschäftspartnern unterstreicht dabei das Ziel, als ver-

lässlicher, seriöser und professioneller Partner wahrge-

nommen zu werden. Sie verpflichtet zudem alle Mitarbei-

ter ausdrücklich zur jederzeitigen Einhaltung aller Gesetze

und Rechtsvorschriften und legt die Rahmenbedingungen

für den fairen Umgang mit unseren Partnern fest. Neben

der Reduzierung des Rechtsrisikos tragen die genannten

Maßnahmen zusammen mit einer professionellen, moder-

nen Unternehmenskommunikation, zahlreichen Sponso-

ringaktivitäten und Sozialengagements sowie nachhalti-

gen Umweltschutzmaßnahmen zur aktiven Steuerung des

Reputationsrisikos bei.

Gesetzliche und aufsichtsrechtliche ÄnderungenDurch die Veränderung der gesetzlichen und aufsichts-

rechtlichen Rahmenbedingungen werden die Anforderun-

gen an das Risikomanagement stetig erhöht. Nachdem

bereits in 2008 auf nationaler Ebene die 9. VAG-Novelle in

Kraft getreten ist und hierdurch die gesetzliche Basis für

das im Januar 2009 veröffentlichte BaFin Rundschreiben

MaRisk (aufsichtsrechtliche Mindestanforderungen an das

Risikomanagement) geschaffen wurde, rückt nun das EU-

Projekt Solvency II weiter in den Vordergrund. Die Solven-

cy II-Rahmenrichtlinie ist im April 2009 vom Europäischen

Parlament und im November 2009 vom Rat beschlossen

worden und wurde im Dezember 2009 im Amtsblatt der

Europäischen Union veröffentlicht. Bis Ende 2012 soll sie

in nationales Recht umgesetzt werden und ab 2013 ver-

bindlich gelten. Im Rahmen des Lamfalussy-Verfahrens

sind durch die Verabschiedung der Richtlinie zahlreiche

Folgearbeiten auf den Ebenen 2 und 3 des Verfahrens ange-

stoßen worden. An den hiermit verbundenen Diskussio-

nen und Auswirkungsstudien hat die Provinzial Rheinland

in 2010 wie auch in den Jahren zuvor aktiv mitgewirkt um

bestmöglich auf die zukünftigen Anforderungen vorberei-

tet zu sein.

Das Ziel der vollständigen Umsetzung der Anforderun-

gen aus den MaRisk und aus Solvency II verbunden mit

einer kontinuierlichen Optimierung des Risikomanage-

mentsystems wird konsequent verfolgt. In 2010 ist eine

zentrale Risikocontrollingabteilung etabliert worden, die

für die Koordination der Risikomanagementaktivitäten

sowie für die konzeptionelle Entwicklung und Pflege des

unternehmensweiten Risikomanagementsystems zustän-

dig ist.

Gesamteinschätzung der RisikolageEs sind derzeit keine Risiken feststellbar, die den Fortbe-

stand der Provinzial Rheinland Gruppe gefährden könn-

ten. Wesentliche Risiken, die die Vermögens-, Finanz- und

Ertragslage nachhaltig negativ beeinflussen können, wer-

den durch das installierte Risikomanagementsystem iden-

tifiziert und gesteuert.

Die Provinzial Rheinland verfügt über eine hohe Bede-

ckung mit Eigenmitteln und erfüllt damit die gültigen auf-

sichtsrechtlichen Solvabilitätsanforderungen.


Im Bereich der Lebensversicherung sind Vorgänge von

besonderer Bedeutung im laufenden Geschäftsjahr bisher

nicht eingetreten.

Das Geschäftsjahr 2011 startete in der Kraftfahrtversi-

cherung mit einem außerordentlich guten Jahreswechsel-

geschäft.

Wurde während der Planung noch ein Beitragsverlust

angenommen, zeigten die Ist-Zahlen ein anderes Bild.

In der Sachversicherung – sowohl im gewerblichen

als auch im privaten Bereich – ist in den ersten Monaten

des Jahres eine gegenüber dem Vorjahr deutlich gestiege-

ne Anzahl an Kündigungen zu verzeichnen. Insbesonde-

re handelt es sich hierbei vor allem um einen aus der VVG-

Reform resultierenden Effekt der erstmaligen Kündigungs-

möglichkeit von Mehrjahresverträgen aus dem Jahr 2007.

Nach dem neuen VVG kann ein mehrjähriger Versiche-

rungsvertrag bereits nach Ablauf von drei Jahren durch

den Versicherungsnehmer gekündigt werden. Dieser Son-

dereffekt hat sich im Januar 2011 stark ausgewirkt, wird

sich aber in den Folgemonaten erheblich reduzieren.

Weitere Vorgänge von besonderer Bedeutung sind im

laufenden Geschäftsjahr bisher nicht eingetreten.

In Deutschland folgte auf die stärkste Rezession der Nach-

kriegsgeschichte in 2010 eine der kräftigsten konjunktu-

rellen Erholungsphasen. Nach einem Wirtschaftswachs-

tum von 3,6 Prozent im letzten Jahr wird auch in 2011 von

einer Fortsetzung der konjunkturellen Belebung ausge-

gangen. Im Vergleich zum Vorjahr erwartet die Bundesre-

gierung einen Anstieg des realen Bruttoinlandsproduk-

tes um 2,3 Prozent. Die Aufwärtstendenzen bieten Chan-

cen für einen stabilen Wachstumspfad. Die Basis hierfür ist

eine nachhaltig erfreuliche Entwicklung der privaten Bin-

nennachfrage. Positive Impulse könnten von dem robus-

ten deutschen Arbeitsmarkt, dem steigenden privaten Kon-

sum sowie dem vergleichsweise niedrigen Realzins, wel-

cher sich positiv auf die Investitionstätigkeit auswirkt, aus-

gehen.

Dennoch sind die Prognosen mit deutlichen Unsicher-

heiten verbunden. Aktuell befindet sich die deutsche Wirt-

schaft in einem unsicheren globalen Umfeld, verursacht

durch die stark heterogene Wirtschaftsentwicklung in den

verschiedenen Volkswirtschaften. Insbesondere im Hin-

blick auf die Staatsschuldenkrise des Euroraums sind der

weitere Verlauf sowie die nationalen und internationalen

Auswirkungen noch nicht abzusehen. Zudem lässt die Erd-

beben- und Atomkatastrophe in Japan die Sorge über eine

weltweite Konjunktureintrübung wieder wachsen. Die welt-

wirtschaftlichen Folgen sind zurzeit ungewiss. Mit Blick auf

Deutschland wird zwar mit einer Auswirkung der Katastro-

phe auf die Konjunktur gerechnet, jedoch wird sich das

Ausmaß der Folgen – sofern sich die Lage nicht verschlim-

mert – sehr wahrscheinlich in Grenzen halten. Der deut-

sche Export nach Japan bewegt sich auf einem vergleichs-

weise niedrigen Niveau, allerdings könnten sich Multipli-

katoreffekte aus wirtschaftlichen Verbindungen Deutsch-

lands zu anderen Ländern, die mit Japan starke Außenhan-

delsbeziehungen unterhalten, ergeben und damit negativ

auf die konjunkturelle Entwicklung wirken. Das Vertrauen

in die Versicherungswirtschaft ist im Zuge der Finanz- und

Wirtschaftskrise vollständig intakt geblieben und die Bran-

che konnte ihre Wettbewerbsposition in dieser Zeit sogar

stärken.

Schaden-, Unfall- und RückversicherungTrotz der konjunkturellen Erholung wird für das Jahr 2011

in der Schaden- und Unfallversicherung nur ein leichtes

Beitragswachstum in Höhe von 1 Prozent erwartet. Der

Nachtragsbericht Ausblick und Chancen


GDV geht davon aus, dass neben der verbesserten wirt-

schaftlichen Lage der privaten Haushalte die Schaden- und

Unfallversicherung auch von der wirtschaftlichen Erho-

lung im Unternehmenssektor profitieren wird. Bei dem

hohen Grad der Marktdurchdringung und überwiegend

moderater Schadenentwicklung gehen von der Nachfra-

geseite aber weiterhin kaum kräftige Impulse für die Bei-

tragsentwicklung aus. Beitragsanpassungsklauseln im

Bestand und Anzeichen für eine vorläufige Stabilisie-

rung im Preiswettbewerb – insbesondere in der Autoversi-

cherung – festigen jedoch die Beitragsentwicklung gegen-

über den Vorjahren. Voraussetzung für eine leichte Wachs-

tumsbeschleunigung gegenüber 2010 ist dabei allerdings,

dass es nicht zu einer Eintrübung des gesamtwirtschaftli-

chen Umfelds kommt. Für die Provinzial Rheinland Scha-

denund Unfallversicherer gehen wir im selbst abgeschlos-

senen Geschäft wieder von einem leichten Plus aus. In den

Sachsparten wird keine nennenswerte Veränderung erwar-

tet. Bei den HUK-Sparten wird hingegen von einem Bei-

tragswachstum ausgegangen. Im Privatkundensegment,

ist von einer leichten Zunahme der Beiträge auszugehen.

Für das gewerbliche Geschäft, das auch weiterhin einem

extrem starken Wettbewerbsdruck unterliegt, wird jedoch

eine Stagnation erwartet. In den ersten Monaten des Jah-

res 2011 steht positiven Produktionsergebnissen eine hohe

Anzahl an Kündigungen gegenüber. Im Wesentlichen war

die schwierige Wettbewerbssituation ursächlich für die

Entwicklung. Der Schadenverlauf am Anfang des vergan-

genen Jahres war insbesondere durch die lange Frostperio-

de sowie durch das Sturmereignis „Xynthia“ geprägt. Zum

Jahresbeginn 2011 zeigte sich der Verlauf in diesen Scha-

denarten im Vergleich zum Vorjahr eher unauffällig. Auch

aus dem Erdbeben Mitte Februar, welches insbesondere in

den Regionen Rheinland-Pfalz, Nordrhein-Westfalen sowie

Hessen zu spüren war, folgen für die Provinzial Rhein-

land Schaden- und Unfallversicherer keine höheren Scha-

denaufwendungen. Gleichzeitig sind aber mehrere Feuer-

Großschäden zu Jahresbeginn zu verzeichnen. Insbeson-

dere die Provinzial Rheinland Versicherung AG belegt tra-

ditionell einen Spitzenplatz unter den Schadenversiche-

rern in ihrem Geschäftsgebiet. Hochmotivierte Mitarbei-

terinnen und Mitarbeiter, moderne Produkte und Produk-

terweiterungen verbunden mit einer ausgeprägten Kun-

dennähe sowie eine sehr gute Kapitalausstattung machen

uns zu einem zuverlässigen Partner für Risikoabsicherung

und Vorsorge. Wie auch in den letzten Jahren konzentrie-

ren wir uns in der Schadenversicherung weiterhin dar-

auf, unsere führende Position im Markt zu verteidigen. Mit

unserem ganzheitlichen Wachstumskonzept richten wir

das Geschäft konsequent auf die Zukunft aus. Dabei bauen

wir auf Wachstum in ertragsstarken Segmenten und auf

Kundennähe durch Service- und Produktqualität. Wir set-

zen hierbei auf unsere Geschäftsstellen und auf den weite-

ren erfolgreichen Ausbau der Vertriebspartnerschaft mit

den Sparkassen in unserem Geschäftsgebiet.

Vor allem im Vertriebsweg Sparkassen liegen große

Wachstumspotenziale, die in den nächsten Jahren ver-

stärkt gehoben werden sollen. Zur Nutzung der damit auch

für die Sparkassen verbundenen Chancen haben sich die

meisten Sparkassen dazu entschieden, Vollagenturen für

das Versicherungsgeschäft zu betreiben. Damit wird der

Versicherungsvertrieb verstärkt als Teil des Kerngeschäfts

verstanden und auch die Betreuung der Kunden in der

Schadenversicherung findet in Eigenregie statt. Wir stre-

ben nach Kostenführerschaft im Markt der Service-Ver-

sicherer durch Generierung und Sicherstellung effizien-

ter Geschäftsprozesse. Hierunter verstehen wir auch die

Kooperation mit anderen öffentlichen Versicherern in Seg-

menten, in denen Chancen auf gemeinsame Erfolge gese-

hen werden. Die erfolgreiche Umsetzung unserer Ziele wird

unsere Wettbewerbsfähigkeit nachhaltig stärken. Auf die-

ser Grundlage sind wir zuversichtlich, die in der Vergan-

genheit erarbeiteten Möglichkeiten auch weiterhin immer

besser nutzen zu können. Insgesamt rechnen wir für das

Jahr 2011 erneut mit einem guten Geschäftsergebnis. Diese

Einschätzung ergibt sich aus den prognostizierten wirt-

schaftlichen und politischen Rahmenbedingungen und

unserer strategischen Ausrichtung unter Berücksichtigung

der wesentlichen Chancen und Risiken.

LebensversicherungDie Chancen für die Provinzial Rheinland Lebensversiche-

rung liegen auf der Nachfrageseite vor allem in der Dyna-

mik der Binnenkonjunktur. Unter Risikoaspekten ist es

das Ziel, das Einmalbeitragsgeschäft weiterhin stabil und

sicher zu betreiben. Wir haben daher den in 2009 begonne-

nen Weg konsequent fortgesetzt und die Überschussbetei-

ligung für Laufzeiten bis zu acht Jahren deutlich gesenkt.

Neben dieser laufzeitabhängigen Überschussbeteiligung

für kurzfristiges Einmalbeitragsgeschäft haben wir unter


der Maßgabe von Stabilität und Sicherheit die Verteilung

der Überschüsse angepasst. Bei nahezu unveränderter,

attraktiver Gesamtverzinsung von 4,5 Prozent verfolgen

wir mit der Deklaration 2011 das Ziel, insbesondere lang-

fristige Sparprozesse für die Altersvorsorge in den Fokus

zu nehmen. Konsequenterweise haben wir damit Schluss-

überschüsse und die Mindestbeteiligung an den Bewer-

tungsreserven höher gewichtet. Folglich sank die laufende

Gesamtverzinsung von 4,1 Prozent auf 3,75 Prozent. Erwar-

tungsgemäß hat auch die überwiegende Zahl der Markt-

teilnehmer ihre laufende Überschussbeteiligung für 2011

gesenkt. Dass wir im Marktvergleich unsere laufende Ver-

zinsung auf ein geringeres Niveau als der Markt gesenkt

haben, ist die folgerichtige Umsetzung unserer sicherheits-

orientierten Kapitalanlagepolitik in Zeiten extrem nied-

riger Zinsen. Die höher gewichteten Schlussüberschüsse

ermöglichen uns eine flexible Anpassung an aktuelle Ent-

wicklungen. Auf dieser Basis gelingt es uns, die Rückstel-

lung für Beitragsrückerstattung zu stärken. Mit dieser Stra-

tegie bieten wir auf Basis niedriger Kosten die Aussicht auf

attraktive Überschüsse. Gleichzeitig bestehen wir mögliche

künftige Aktien- oder Zinscrashs erfolgreich, wie uns unab-

hängige Experten mit dem Finsinger Rating oder dem Mor-

gen & Morgen Belastungstest 2010 bestätigen. Neben unse-

rer sicherheitsorientierten Kapitalanlagepolitik werden

wir in der Produktentwicklung und im Vertrieb weiterhin

das Geschäft gegen laufenden Beitrag forcieren. Die Pro-

duktentwicklung verfolgt dabei zwei Leitlinien. Zum einen

werden wir die Biometrieoffensive des letzten Jahres durch

die Weiterentwicklung der Berufsunfähigkeitsversiche-

rung fortführen. Neben einem runderneuerten Produktan-

gebot führen wir das Teleinterviewing im Beratungs- und

Antragsprozess ein und schlagen damit zeitgemäße Wege

der Risikoprüfung ein. Der zweite Entwicklungsstrang legt

den Schwerpunkt auf die Einführung eines weiterentwi-

ckelten dynamischen Drei-Topf-Hybridprodukts; die konse-

quente Fortführung unserer Produktentwicklung bei den

fondsgebundenen Rentenversicherungen. Mit einer Ver-

triebsoffensive im Bereich der Direktversicherung ist es

unser Bestreben, in der betrieblichen Altersvorsorge die

noch ungenutzten Potentiale zu heben. Das Geschäft gegen

Einmalbeitrag bleibt daneben weiterhin eine wichtige Stüt-

ze unseres Geschäftes. Dennoch gehen wir planmäßig

davon aus, dass das Volumen aus 2010 unterschritten wird.

In der Konsequenz erwarten wir im Neugeschäft somit ein

Beitragsminus. Auch für das laufende Jahr ist zu erwarten,

dass sich die äußeren Rahmen- und Marktbedingungen für

die Lebensversicherung und deren Geschäftsmodell wei-

ter verändern werden. Exemplarisch seien hier die Absen-

kung des Höchstrechnungszinses sowie die Auswirkungen

von Solvency II genannt. Das in der neuen Deckungsrück-

stellungsverordnung beschriebene Verfahren zur Bildung

von Zinszusatzreserven ist zu begrüßen. Unsere frühzeitig

durchgeführten Proberechnungen zeigen deren Finanzier-

barkeit aus dem Rohüberschuss. Die Provinzial Rheinland

Lebensversicherung wird unter den Prämissen von Stabi-

lität und Sicherheit die Chancen nutzen, ohne die Risiken

dieser Änderungen zu vernachlässigen. Unser konsequen-

tes Risikomanagement gibt uns hierzu die nötige Grundla-

ge. Die Provinzial Rheinland Lebensversicherung blickt vor

dem Hintergrund solider Kennzahlen, einer modernen Pro-

duktpalette, vor allem aber durch die enge Zusammenar-

beit im Sparkassenverbund sehr zuversichtlich in das Jahr

2011. Die Chancen für eine positive Geschäftsentwicklung

sind weiterhin sehr gut, gleichwohl wird das aktuell histo-

risch hohe Beitragsniveau nicht erreicht werden können.

Übrige GesellschaftenFür die übrigen Gesellschaften wird eine normale Ge -

schäftsentwicklung erwartet. Sonstige Vorgänge von

besonderer Bedeutung sind im laufenden Geschäftsjahr

bisher nicht eingetreten.

KonzernprognoseInsgesamt rechnen wir für die Jahre 2011 und 2012 erneut

mit zufrieden stellenden Konzernjahresüberschüssen.

Diese Einschätzung ergibt sich überwiegend aus der

Prognose der Ergebnisse der in den Konzernabschluss ein-

bezogenen wesentlichen Unternehmen insbesondere der

operativen Versicherungsgesellschaften.


Gewinnverwendungs-vorschlag der Provinzial Rheinland HoldingErgebnisverwendung 2010Das Berichtsjahr schließt mit einem Jahresüber schuss von

97.541.841 Euro ab.

Wir schlagen der Gewährträgerversammlung vor, die-

sen Betrag wie folgt zu verwenden:

1. Verteilung an die Gewährträger

36.000.000 Euro.

2. Einstellung in die Sicherheitsrücklage

6.622.335 Euro.

3. Einstellung in andere Gewinnrücklagen

54.919.506 Euro.

Düsseldorf, den 21. März 2011

Der Vorstand


sowie Nachweise für die Angaben in Buchfüh rung, in Jah-

res- und Konzernabschluss und in dem Bericht über die

Lage der Gesellschaft und des Konzerns überwiegend auf der

Basis von Stichproben beurteilt. Die Prüfung um fasst die

Beurteilung der Jahresabschlüsse der in den Konzernab-

schluss einbezogenen Unter neh men, der Ab grenzung des

Konsolidierungskreises, der an gewandten Bilanzierungs-

und Konsolidierungs grund sätze und der wesentlichen Ein-

schätzungen der gesetzlichen Ver treter sowie die Würdi-

gung der Gesamt dar stellung des Jahres- und Konzernab-

schlusses sowie des Be richts über die Lage der Gesellschaft

und des Kon zerns. Wir sind der Auffassung, dass unse-

re Prüfung eine hinreichend sichere Grundlage für unsere

Beur tei lung bildet.

Unsere Prüfung hat zu keinen Einwendungen ge führt.

Nach unserer Beurteilung aufgrund der bei der Prü-

fung gewonnenen Erkenntnisse entsprechen der Jahresab-

schluss und der Konzernabschluss den ge setzlichen Vor-

schriften sowie den ergänzenden Be stim mungen der Sat-

zung und vermitteln unter Beach tung der Grundsätze ord-

nungsmäßiger Buchführung ein den tatsächlichen Verhält-

nissen entsprechendes Bild der Vermögens-, Finanz- und

Ertragslage der Ge sellschaft und des Konzerns. Der Bericht

über die Lage der Gesellschaft und des Konzerns steht in Ein-

klang mit dem Jahres abschluss und dem Konzernabschluss,

vermittelt insgesamt ein zutreffendes Bild von der Lage der

Gesellschaft und des Konzerns und stellt die Chancen und

Risiken der zukünftigen Entwicklung zutreffend dar.

Köln, den 3. Mai 2011

KPMG AG

Wirtschaftsprüfungsgesellschaft

Bestätigungsvermerk

Wir haben den Jahresabschluss – bestehend aus Bilanz,

Gewinn- und Verlustrechnung sowie Anhang – unter Ein-

beziehung der Buchführung der Provinzial Rheinland Hol-

ding Ein Unternehmen der Sparkassen, Düsseldorf, sowie

den von ihr aufgestellten Konzern abschluss – bestehend

aus Bilanz, Gewinn- und Ver lust rechnung, Anhang, Kapi-

talflussrechnung und Eigen kapitalspiegel sowie Segment-

berichterstattung – und ihren Bericht über die Lage der

Gesellschaft und des Konzerns für das Geschäftsjahr vom

1. Januar bis 31. Dezember 2010 geprüft. Die Aufstellung

dieser Unterlagen nach den deutschen handelsrechtlichen

Vorschriften und den ergänzenden Bestimmungen der Sat-

zung liegt in der Verantwortung des Vorstands der Gesell-

schaft. Unsere Aufgabe ist es, auf der Grundlage der von

uns durchgeführten Prüfung eine Beurteilung über den

Jahresabschluss unter Einbe ziehung der Buchführung

sowie den von ihr aufgestellten Konzern abschluss und

ihren Bericht über die Lage der Gesell schaft und des Kon-

zerns abzugeben.

Wir haben unsere Jahres- und Konzernabschluss-

prüfung nach § 317 HGB unter Beachtung der vom Insti-

tut der Wirtschaftsprüfer (IDW) festgestellten deutschen

Grundsätze ordnungsmäßiger Abschluss prü fung vorge-

nommen. Danach ist die Prüfung so zu planen und durch-

zuführen, dass Unrichtigkeiten und Ver stöße, die sich auf

die Darstellung des durch den Jah res abschluss und den

Konzernabschluss unter Beach tung der Grundsätze ord-

nungsmäßiger Buchführung und durch den Bericht über

die Lage der Gesellschaft und des Konzerns vermittelten

Bildes der Vermögens-, Finanz- und Ertragslage wesent-

lich auswirken, mit hinreichender Sicherheit erkannt wer-

den. Bei der Festle gung der Prüfungs handlungen werden

die Kenntnisse über die Geschäftstätigkeit und über das

wirtschaftliche und rechtliche Umfeld der Gesellschaft und

des Konzerns sowie die Erwartungen über mög liche Fehler

berücksichtigt.

Im Rahmen der Prüfung werden die Wirksamkeit des

rechnungslegungsbezogenen internen Kontrollsys tems

Dr. Frank EllEnbürgEr

Wirtschaftsprüfer

rainEr HuscH

Wirtschaftsprüfer


Berichte des Verwaltungs- rats und der Gewährträger- versammlungBericht des VerwaltungsratsDer Verwaltungsrat hat die ihm nach Gesetz und Satzung

obliegenden Aufgaben wahrgenommen und die Geschäfts-

führung der Provinzial Rheinland Holding Ein Unterneh-

men der Sparkassen überwacht. Auf Grund schrift licher

und mündlicher Vorstandsberichte hat sich der Verwal-

tungsrat in mehreren Sitzungen über den Geschäftsverlauf

und wichtige Geschäfts vor gänge des Unternehmens unter-

richten lassen.

Der Jahresabschluss und der Bericht über die Lage der

Gesellschaft für das Geschäftsjahr 2010 sind durch die

„KPMG AG Wirtschaftsprüfungsgesellschaft“, Köln geprüft

und mit den gesetzlichen Vorschriften und der Satzung in

Übereinstimmung befunden worden. Der mit dem unein-

geschränkten Bestätigungsvermerk versehene Prüfungs-

bericht sowie der Jahresabschluss und der Bericht über die

Lage der Gesellschaft wurden in der Sitzung des Verwal-

tungsrats umfassend erörtert.

Düsseldorf, den 26. Mai 2011

Der Verwaltungsrat

ulrikE lubEk, Vorsitzende

Direktorin des Landschaftsverbandes Rheinland

Bericht der GewährträgerversammlungDer Jahresabschluss und der Konzernabschluss sowie

der Bericht über die Lage der Gesellschaft und des Kon-

zerns für das Geschäftsjahr 2010 sind durch die „KPMG AG

Wirtschaftsprüfungsgesellschaft“, Köln geprüft und mit

den gesetzlichen Vorschriften und der Satzung in Über-

einstimmung befunden worden. Die mit den uneinge-

schränkten Bestätigungsvermerken versehenen Prüfungs-

berichte, der Jahresabschluss und der Konzernabschluss

sowie der Bericht über die Lage der Gesellschaft und des

Konzerns haben der Ge währträgerversammlung, an der

auch der Wirt schafts prüfer teilgenommen hat, vorgelegen.

Die Gewährträgerversammlung hat vor Beschluss-

fassung über die Feststellung des Jahresabschlusses den

Verwaltungsrat angehört sowie den Konzern ab schluss

umfassend erörtert. Sie hatte keine Einwen dun gen zu erhe-

ben und billigt den Jahresabschluss und den Konzernab-

schluss für das Jahr 2010; der Jah resabschluss ist damit

festgestellt. Dem Gewinnver wen dungs vorschlag des Vor-

stands stimmt die Gewähr trägerversammlung zu.

Die Gewährträgerversammlung erteilt dem Vor stand

und dem Verwaltungsrat Entlastung.

Düsseldorf, den 7. Juni 2011

Die Gewährträgerversammlung

bEatE läscH-WEbEr, Vorsitzende

Präsidentin des Sparkassenverbandes Rheinland-Pfalz


Provinzial Rheinland KonzernKonzern-Abschlusszum 31. Dezember 2010


Konzern-Bilanz zum 31. Dezember 2010 des Provinzial Rheinland Konzerns

2010 2009

Aktivseite EUR EUR EUR EUR

A. Auf Anteile anderer Gesellschafter entfallende

ausstehende Einlagen auf das Stammkapital – 3.657.662

B. Immaterielle Vermögensgegenstände

entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte

und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen

Rechten und Werten 30.023.293 23.909.891

C. Kapitalanlagen

I. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte

und Bauten auf fremden Grundstücken 464.977.061 476.511.749

II. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen

und Beteiligungen

1. Anteile an verbundenen Unternehmen 462.344.989 392.104.431

2. Ausleihungen an verbundenen Unternehmen 40.569.128 4.500.301

3. Beteiligungen an assoziierten Unternehmen 45.858.204 40.917.915

4. Beteiligungen 563.971.396 567.569.243

5. Ausleihungen an Unternehmen,

mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht 178.039.473 1.290.783.190 207.829.130

III. Sonstige Kapitalanlagen

1. Aktien, Investmentanteile und andere

nicht festverzinsliche Wertpapiere 6.583.493.650 6.308.873.465

2. Inhaberschuldverschreibungen und andere

festverzinsliche Wertpapiere 1.236.022.828 471.370.119

3. Hypotheken-, Grundschuld- und

Rentenschuldforderungen 1.132.447.410 1.198.947.773

4. Sonstige Ausleihungen 4.973.323.557 5.172.008.521

5. Einlagen bei Kreditinstituten 257.354.620 334.377.280

6. Andere Kapitalanlagen 137.542.919 14.320.184.984 146.439.068

IV. Depotforderungen aus dem in Rückdeckung

übernommenen Versicherungsgeschäft 2.623.676 16.078.568.911 2.393.338

D. Kapitalanlagen für Rechnung und Risiko von Inhabern

von Lebensversicherungspolicen 222.342.136 184.036.128

Übertrag 16.330.934.340 15.535.446.014

Konzern-Bilanz


2010 2009


Übertrag 16.330.934.340 15.535.446.014

E. Forderungen

I. Forderungen aus dem selbst abgeschlossenen

Versicherungsgeschäft an:

1. Versicherungsnehmer 117.699.826 109.105.444

2. Versicherungsvermittler 13.403.784 131.103.610 14.247.436

II. Abrechnungsforderungen aus dem

Rückversicherungsgeschäft 8.713.228 4.206.142

davon Beteiligungsunternehmen:*

EUR 2.217.487 (Vj.: EUR 667.410)

III. Sonstige Forderungen 326.756.927 466.573.765 383.860.120

davon an verbundene Unternehmen:

EUR 32.158.915 (Vj.: EUR 34.732.976)


EUR 8.333.072 (Vj.: EUR 3.679.206)

F. Sonstige Vermögensgegenstände

I. Sachanlagen und Vorräte 46.754.392 39.234.757

II. Laufende Guthaben bei Kreditinstituten,

Schecks und Kassenbestand 32.648.077 41.066.729

III. Andere Vermögensgegenstände 8.341.960 87.744.429 6.955.046

G. Rechnungsabgrenzungsposten

I. Abgegrenzte Zinsen und Mieten 114.006.290 112.737.797

II. Sonstige Rechnungsabgrenzungsposten 11.434.290 125.440.580 15.960.106

H. Aktive Steuerabgrenzung 99.648 193.967.799

Summe der Aktiva 17.010.792.762 16.456.787.390

* an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht.


2010 2009

Passivseite EUR EUR EUR EUR

A. Eigenkapital

I. Stammkapital 200.000.000 200.000.000

II. Kapitalrücklage 2.556.459 2.556.459

III. Erwirtschaftetes Konzerneigenkapital 703.328.829 801.747.328

IV. Anteile anderer Gesellschafter 18.753.370 924.638.658 21.559.084

B. Versicherungstechnische Rückstellungen

I. Beitragsüberträge

1. Bruttobetrag 221.650.419 200.256.340

2. davon ab:

Anteil für das in Rückdeckung

gegebene Versicherungsgeschäft 27.511.984 194.138.435 14.556.463

II. Deckungsrückstellung

1. Bruttobetrag 11.580.001.195 10.939.270.533

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft – 11.580.001.195 –

III. Rückstellung für noch nicht abgewickelte

Versicherungsfälle

1. Bruttobetrag 1.529.180.814 1.547.586.087

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft 265.051.930 1.264.128.884 304.169.440

IV. Rückstellung für erfolgsabhängige und

erfolgsunabhängige Beitragsrückerstattung

1. Bruttobetrag 853.204.872 825.645.297

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft – 853.204.872 –

V. Schwankungsrückstellung und ähnliche Rückstellungen 155.580.058 185.270.851

VI. Sonstige versicherungstechnische Rückstellungen

1. Bruttobetrag 9.599.863 8.280.731

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft 947.117 8.652.746 14.055.706.190 708.405

Übertrag 14.980.344.848 14.412.738.402


2010 2009


Übertrag 14.980.344.848 14.412.738.402

C. Versicherungstechnische Rückstellungen

im Bereich der Lebensversicherung, soweit das Anlagerisiko

von den Versicherungsnehmern getragen wird

I. Deckungsrückstellung

1. Bruttobetrag 219.646.586 182.515.249

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft – 219.646.586 –

II. Übrige versicherungstechnische Rückstellungen

1. Bruttobetrag 2.695.550 1.520.879

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft – 2.695.550 222.342.136 –

D. Andere Rückstellungen

I. Rückstellungen für Pensionen

und ähnliche Verpflichtungen 595.501.092 612.840.681

II. Steuerrückstellungen 79.251.124 97.066.791

III. Sonstige Rückstellungen 87.298.448 762.050.664 79.175.049

E. Depotverbindlichkeiten aus dem in Rückdeckung

gegebenen Versicherungsgeschäft 16.661.502 16.605.417

F. Andere Verbindlichkeiten

I. Verbindlichkeiten aus dem selbst abgeschlossenen

Versicherungsgeschäft gegenüber

1. Versicherungsnehmern 677.535.865 686.214.658

2. Versicherungsvermittlern 16.226.467 693.762.332 15.502.682

davon gegenüber verbundenen Unternehmen:

EUR 34.120 (Vj.: EUR 41.459)

II. Abrechnungsverbindlichkeiten aus dem



EUR 789.324 (Vj.: EUR 1.073.407)

III. Verbindlichkeiten gegenüber Kreditinstituten 183.641.133 195.404.846

IV. Sonstige Verbindlichkeiten 133.104.654 1.025.061.366 137.910.531

davon aus Steuern:

EUR 18.780.520 (Vj.: EUR 19.114.620)

davon im Rahmen der sozialen Sicherheit:

EUR 5.457.626 (Vj.: EUR 6.531.150)


EUR 21.643.117 (Vj.: EUR 20.705.251)


EUR 435.416 (Vj.: EUR 503.166)

G. Rechnungsabgrenzungsposten 4.332.246 4.832.537

Summe der Passiva 17.010.792.762 16.456.787.390

* gegenüber Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht.


Konzern-Gewinn- und -Verlustrechnung

2010 2009

EUR EUR EUR EUR

I. Versicherungstechnische Rechnung

für das Schaden- und Unfallversicherungsgeschäft

1. Verdiente Beiträge für eigene Rechnung

a) Gebuchte Bruttobeiträge 1.131.698.454 1.066.361.747

b) Abgegebene Rückversicherungsbeiträge 217.919.343 913.779.111 192.527.566

c) Veränderung der Bruttobeitragsüberträge –23.577.134 27.668

d) Veränderung des Anteils der Rückversicherer

an den Bruttobeitragsüberträgen 12.955.534 –10.621.600 903.157.511 8.955.798

2. Technischer Zinsertrag für eigene Rechnung 1.157.571 809.714

3. Sonstige versicherungstechnische Erträge

für eigene Rechnung 2.723.652 1.926.783

4. Aufwendungen für Versicherungsfälle

für eigene Rechnung

a) Zahlungen für Versicherungsfälle

aa) Bruttobetrag 758.076.264 700.329.587

bb) Anteil der Rückversicherer 150.267.029 607.809.235 140.791.775

b) Veränderung der Rückstellung für noch

nicht abgewickelte Versicherungsfälle

aa) Bruttobetrag –21.978.424 62.556.031

bb) Anteil der Rückversicherer –39.453.747 17.475.323 625.284.558 54.211.829

5. Veränderung der übrigen versicherungs-

technischen Netto-Rückstellungen*

a) Netto-Deckungsrückstellung –3.818.670 –3.980.459

b) Sonstige versicherungstechnische

Netto-Rückstellungen –1.089.484 –4.908.154 192.775

6. Aufwendungen für erfolgsabhängige und erfolgsunab-

hängige Beitragsrückerstattungen für eigene Rechnung 1.265.349 720.056

7. Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb


a) Bruttoaufwendungen für den

Versicherungsbetrieb 289.292.456 274.183.744

b) davon ab:

Erhaltene Provisionen und Gewinn-

beteiligungen aus dem in Rückdeckung

gegebenen Versicherungsgeschäft 76.283.910 213.008.546 71.902.287

8. Sonstige versicherungstechnische

Aufwendungen für eigene Rechnung 9.980.427 9.616.394

9. Zwischensumme 52.591.700 101.266.539

10. Veränderung der Schwankungsrückstellung

und ähnlicher Rückstellungen* 29.690.793 7.347.068

11. Versicherungstechnisches Ergebnis für eigene Rechnung

im Schaden- und Unfallversicherungsgeschäft 82.282.493 108.613.607

Konzern-Gewinn- und -Verlustrechnung des Provinzial Rheinland Konzerns

für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2010

* – = Erhöhung


2010 2009

EUR EUR EUR EUR

II. Versicherungstechnische Rechnung

für das Lebensversicherungsgeschäft

1. Verdiente Beiträge für eigene Rechnung

a) Gebuchte Bruttobeiträge 1.477.755.612 1.253.830.354

b) Abgegebene Rückversicherungsbeiträge 8.477.176 1.469.278.436 8.971.302

c) Veränderung der Bruttobeitragsüberträge 2.183.032 77.294.407

d) Veränderung des Anteils der Rückversicherer

an den Bruttobeitragsüberträgen – 2.183.032 1.471.461.468 –

2. Beiträge aus der Brutto-Rückstellung

für Beitragsrückerstattung 51.597.637 51.991.516

3. Zugeordneter Zins aus der nichtversicherungs-

technischen Rechnung 536.486.912 461.612.710

4. Nicht realisierte Gewinne aus Kapitalanlagen 14.673.702 22.303.203

5. Sonstige versicherungstechnische Erträge


6. Aufwendungen für Versicherungsfälle


a) Zahlungen für Versicherungsfälle

aa) Bruttobetrag 1.022.634.168 933.172.198

bb) Anteil der Rückversicherer 3.577.241 1.019.056.927 3.889.426

b) Veränderung der Rückstellung für

noch nicht abgewickelte Versicherungsfälle

aa) Bruttobetrag 1.218.483 2.239.104

bb) Anteil der Rückversicherer – 1.218.483 1.020.275.410 –

7. Veränderung der übrigen versicherungs-

technischen Netto-Rückstellungen

a) Deckungsrückstellung

aa) Bruttobetrag 674.043.328 624.088.545

bb) Anteil der Rückversicherer – 674.043.328 –

b) Sonstige versicherungstechnische

Netto-Rückstellungen – 674.043.328 –

8. Aufwendungen für erfolgsabhängige und

erfolgsunabhängige Beitragsrückerstattungen


9. Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb


a) Abschlussaufwendungen 104.124.748 90.103.656

b) Verwaltungsaufwendungen 22.662.805 126.787.553 24.076.851

c) davon ab:

erhaltene Provisionen und

Gewinnbeteiligungen aus dem in Rückdeckung

gegebenen Versicherungsgeschäft 4.335.442 122.452.111 4.274.274

10. Nicht realisierte Verluste aus Kapitalanlagen 12.479 1.379

11. Sonstige versicherungstechnische

Aufwendungen für eigene Rechnung 20.826.294 20.634.740


im Lebensversicherungsgeschäft 51.048.864 30.412.998


2010 2009

EUR EUR EUR EUR

III. Nichtversicherungstechnische Rechnung


a) im Schaden- und Unfallversicherungsgeschäft 82.282.493 108.613.607

b) im Lebensversicherungsgeschäft 51.048.864 133.331.357 30.412.998

2. Erträge aus Kapitalanlagen

a) Erträge aus Beteiligungen an nicht

assoziierten Unternehmen 40.304.356 23.990.718

davon: aus verbundenen Unternehmen:

EUR 11.483.665 (Vj.: EUR 8.816.997)

b) Erträge aus anderen Kapitalanlagen 646.807.205 642.802.529

davon: aus verbundenen Unternehmen:

EUR 744.175 (Vj.: EUR 12.790.640)

c) Erträge aus Zuschreibungen 57.405.552 52.944.371

d) Gewinne aus dem Abgang von Kapitalanlagen 28.712.107 773.229.220 11.597.184

3. Ergebnis aus Beteiligungen an assoziierten Unternehmen 446.218 1.428.679

4. Aufwendungen für Kapitalanlagen

a) Aufwendungen für die Verwaltung von

Kapitalanlagen, Zinsaufwendungen und sonstige

Aufwendungen für die Kapitalanlagen 58.318.959 66.472.445

b) Abschreibungen auf Kapitalanlagen 62.630.868 60.690.409

c) Verluste aus dem Abgang von Kapitalanlagen 5.815.389 32.297.593

d) Aufwendungen aus Verlustübernahme 360.498 127.125.714 646.549.724 161.031

5. Der versicherungstechnischen Rechnung für das

Schaden- und Unfallversicherungsgeschäft

zugeordneter Zins –1.468.645 –1.091.587

6. Der versicherungstechnischen Rechnung für das

Lebens- und Krankenversicherungsgeschäft

zugeordneter Zins –536.486.912 –537.955.557 –461.612.710

7. Sonstige Erträge 70.721.683 69.428.678

8. Sonstige Aufwendungen 122.655.519 –51.933.836 169.788.531

9. Konzernergebnis der normalen Geschäftstätigkeit 189.991.688 149.104.458

10. Außerordentliche Aufwendungen 1.002.352 –

11. Außerordentliches Ergebnis –1.002.352 –

12. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 69.597.097 41.431.943

13. Sonstige Steuern 3.585.892 73.182.989 4.323.645

14. Konzernjahresüberschuss 115.806.347 103.348.870

davon:

auf andere Gesellschafter entfallender Gewinn 1.007.163 1.796.770


Konzern-Anhang

Erstmalige Anwendung des Bilanzrechtsmodernisierungs-gesetzes (BilMoG)Der Konzernabschluss ist nach den Vorschriften des Han-

delsgesetzbuches in der Fassung des Bilanzrechtsmoder-

nisierungsgesetzes vom 25. Mai 2009 in Verbindung mit

der Verordnung über die Rechnungslegung von Versiche-

rungsunternehmen aufgestellt. Die Ausübung der mit dem

BilMoG verbundenen Wahlrechte zum Übergangszeitpunkt

1. Januar 2010 war wie folgt:

1. Von dem Wahlrecht zum Ansatz aktiver latenter Steu-

ern aufgrund sich insgesamt ergebender Steuerentlas-

tungen nach § 274 Abs. 1 Satz 2 HGB wird kein Gebrauch

gemacht. Nach Artikel 67 Abs. 6 EGHGB wurde der aus

der Auflösung des zum 31.12.2009 bilanzierten Aktiv-

überhangs resultierende Betrag in Höhe von 176,9 Mio.

Euro erfolgsneutral mit den Gewinnrücklagen verrech-

net.

2. Pensions-, Beihilfe- und Jubiläumsrückstellungen wur-

den grundsätzlich unter Inanspruchnahme des Beibe-

haltungswahlrechts nach Artikel 67 Abs. 1 Satz 2 EGHGB

bilanziert. Einzelne sich aufgrund neuer Bewertungs-

vorschriften des BilMoG zum 01.01.2010 ergebende Auf-

holungsbeträge wurden erfolgswirksam im außerordent-

lichen Ergebnis in voller Höhe erfasst.

3. Gemäß Art. 67 Abs. 1 Satz 2 EGHGB werden Rückstellun-

gen, für die sich aufgrund der geänderten Bewertung eine

Auflösung ergeben würde, beibehalten und abgewickelt.

4. Gemäß Art. 67 Abs. 8 Satz 2 EGHGB haben wir die Vorjah-

reszahlen nicht an die neuen Vorschriften des BilMoG

angepasst.

Rechtsvorschriften, Konsolidierungs grundsätze, Konsolidierungskreis

RechtsvorschriftenDer Konzernabschluss und Konzernlagebericht der Pro-

vinzial Rheinland Holding wurden nach den Vor schriften

der §§ 341i, 341j HGB in Verbindung mit den §§ 290 ff. HGB

und nach Maßgabe der Verordnung über die Rechnungs-

legung von Versicherungsunternehmen (RechVersV) vom

8. November 1994 aufgestellt. Da der Konzernabschluss im

Wesentlichen von den einbezogenen Versicherungsunter-

nehmen geprägt ist, kommen gemäß § 58 RechVersV für

die Konzernbilanz und die Konzern-Gewinn- und -Verlust-

rechnung die Form blät ter 1 und 4 zur Anwendung.

KonsolidierungsgrundsätzeDem zum 31. Dezember 2010 aufgestellten Kon zern-

abschluss liegen die zu diesem Stichtag und nach einheit-

lichen Bilanzierungs- und Bewertungsmetho den erstell-

ten Jahresabschlüsse der einbezogenen Unternehmen zu

Grunde. Zwei Gesellschaften stellten ihren Einzelabschluss

zum 30. November 2010 auf. Zwischenabschlüs se wurden

nicht aufgestellt.

KapitalkonsolidierungDie Kapitalkonsolidierung der einbezogenen Tochterunter-

nehmen erfolgt grundsätzlich nach der Neubewertungs-

me thode gemäß § 301 Abs. 1 Satz 2 Ziffer 2 HGB zum Zeit-

punkt des Erwerbs der Anteile. In einem begründeten Aus-

nahmefall wurde von der Neubewertungsmethode abge-

wichen und die Kapitalkonsolidierung nach der Buchwert-

methode gemäß § 301 Abs. 1 Satz 2 HGB durchgeführt.

Die Ermittlung des Wert ansatzes bei der erstmaligen

Kapitalkonsolidie rung erfolgte zum 1. Januar 2002. Nach-

folgende Erstkonsolidierungen erfolgten zum Erwerbszeit-

punkt des jeweiligen Tochterunternehmens. Bei der Kapi-

talkonsolidierung werden die An schaf fungskosten der

Beteiligungen mit dem Kon zernanteil am neubewerteten

Eigenkapital der konsolidierten Tochterunternehmen zum

Zeitpunkt des Einbezugs verrechnet.

Bei einem Unternehmen wurde ein verbleibender akti-

vischer Unterschieds betrag als Geschäfts- oder Firmenwert

aus gewiesen und auf fünf Jahre verteilt (bis 31.12.2006)

abgeschrieben. Andere sowohl aktive als auch passive

Unterschiedsbeträge aus der Erstkonsolidierung wurden

erfolgsneutral mit den Gewinnrücklagen verrechnet.

Für die Anteile anderer Gesellschafter im Sinne von

§ 307 HGB wird innerhalb des Postens Eigenkapital ein Aus-

gleichsposten ausgewiesen.


Bewertung assoziierter UnternehmenBeteiligungen, auf die der Konzern einen wesent lichen Ein-

fluss ausübt, werden im Kon zern abschluss mit einem fort-

geschriebenen Beteiligungsansatz bilanziert. Dieser spie-

gelt das an teilige Eigenkapital des Kon zerns an den Unter-

nehmen wider. Aufgrund von Unwesentlichkeit wurde auf

eine einheitliche Bewertung verzichtet. Die Ermittlung des

Equity-Ansat zes erfolgte zum Zeitpunkt des Er werbs auf

den 1. Januar 2002 nach der Buchwertmethode. Bei der

Erstkonsolidie rung er gab sich ein aktiver Unterschiedsbe-

trag von 2,2 Mio. Euro, der über fünf Jahre (bis 31.12.2006)

abgeschrieben wurde. Ein passiver Unterschiedsbetrag in

Höhe von 3,1 Mio. Euro wur de mit den anderen Gewinn-

rücklagen des Kon zerns saldiert. Aus dem Erwerb weiterer

mittelbarer Anteile an assoziierten Unternehmen ergab

sich ein aktivischer Unterschiedsbetrag von 1,1 Mio. Euro,

der über 5 Jahre ab 2010 abgeschrieben wird.

SchuldenkonsolidierungForderungen und Verbindlichkeiten zwischen den einbezo-

genen Unternehmen werden im Rahmen der Schuldenkon-

solidierung gegeneinander verrechnet.

Konsolidierung der Aufwendungen und ErträgeBei der Aufwands- und Ertragskonsolidierung gemäß § 305

HGB werden die gegenseitigen Lieferun gen und Leistun-

gen zwischen den in den Konzern einbezogenen Unter-

nehmen miteinander saldiert. Die konzerninternen Beteili-

gungserträge werden eliminiert.

Konsolidierung der ZwischenergebnisseZwischenergebnisse, die auf Lieferungen und Leis tungen

zwischen den in den Konzernabschluss einbezogenen

Unternehmen beruhen, werden eliminiert.

KonsolidierungskreisIn den Konzernabschluss der Provinzial Rhein land Holding,

Düsseldorf, wurden gemäß § 294 Abs. 1 HGB folgende im

Sinne des § 271 Abs. 2 HGB verbundene Gesellschaften ein-

bezogen:

Name und Sitz Anteil am

der Gesellschaft Kapital

Konsolidierte Unternehmen:

Provinzial Rheinland Lebensversicherung AG, Düsseldorf 100 %

Provinzial Rheinland Versicherung AG, Düsseldorf 100 %

PFB Provinzial-Feuer-Baubetreuungs-GmbH, Düsseldorf 100 %

PLB Provinzial-Leben-Baubetreuungs-GmbH, Düsseldorf 100 %

PL-Immo-Verwaltungs-GmbH & Co. KG, Düsseldorf 100 %

ProAtlanta Beteiligungs- und Grundbesitzgesellschaft mbH,

Düsseldorf 100 %

ProLog Beteiligungsgesellschaft mbH, Düsseldorf 100 %

Halle 11 GmbH, Düsseldorf 100 %

ProAsia GmbH & Co. KG, Düsseldorf 100 %

ProTect Versicherung AG, Düsseldorf 100 %

ProTect Dienstleistungs GmbH, Frankfurt/Main 100 %

Lippische Landes-Brandversicherungsanstalt, Detmold 100 %

KALVA Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. oHG,

Grünwald 94,5 %

Media Tower GmbH, Düsseldorf 94 %

Wohnungsbau- und Treuhand AG, Trier 61,44 %

S-Direkt-Verwaltungs GmbH, Düsseldorf 51 %

S-Direkt-Verwaltungs GmbH & Co. KG, Düsseldorf 50 %

Sparkassen DirektVersicherung AG, Düsseldorf 50 %

S-Direkt-Vermögensanlage GmbH, Düsseldorf 50 %

Assoziierte Unternehmen:

ÖRAG Rechtsschutzversicherungs-AG, Düsseldorf 24,66 %

DRAG Deutsche Rückversicherung AG, Düsseldorf und Berlin 20,28 %


Wegen ihrer derzeit untergeordneten Bedeutung für

die Darstellung der Vermögens-, Finanz- und Ertrags lage

des Konzerns wurde bei den nachstehend aufgeführten

Gesellschaf ten nach § 296 Abs. 2 HGB von einer Konsolidie-

rung abgesehen:

Balance Bay beach GmbH & Co. KG, Düsseldorf

Anteil am Kapital 100 %

Eigenkapital EUR 805.937

Ergebnis (2009) EUR –14.063

Balance Bay crew GmbH & Co. KG, Düsseldorf


Eigenkapital EUR 1.408.164


Balance Bay marin GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay ocean GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay park GmbH & Co. KG,

Düsseldorf




Balance Bay pearl GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay sky GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay sun GmbH & Co. KG, Düsseldorf




C-Immobilien Objekt Wiesbaden GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 669.280

City Service GmbH, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –315.998

D-Immobilien GmbH & Co. KG, Düsseldorf




H-Immobilien GmbH & Co. KG, Düsseldorf




J-Immobilien Objekt München-Giesing GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 1.260.708

K-Immobilien Objekt Miesbach GmbH & Co. KG, Düsseldorf




L-Immobilien Pflegeheime in Deutschland GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 1.341.388

M-Immobilien Objekt Gerichtszentrum Koblenz GmbH & Co. KG,

Düsseldorf




N-Immobilien Objekt Tiefgarage Koblenz GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Objekt Berlin-Tegel Nummer Zwei GmbH & Co. KG, Düsseldorf


Eigenkapital EUR –

Ergebnis EUR –

Objekt Frechen GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Objekt Grevenbroich GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Objekt Hirschberg GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Objekt Langenhagen GmbH & Co. KG, Düsseldorf





Objekt Pinneberg GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –

P-Immobilien Objekt Brühl GmbH & Co. KG,

Düsseldorf




PR Equity GmbH, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –2.215.313

ProBau PROVINZIAL-Baubetreuungsgesellschaft GmbH,

Münster




ProCon GmbH, Düsseldorf




ProLip-Service GmbH, Detmold



Ergebnis EUR –

ProService Versicherungsmakler GmbH, Köln



Ergebnis (2009) EUR –251.791

Provinzial Geschäftsstelle Am Kirchplatz GmbH, Düsseldorf




Provinzial Geschäftsstelle Viehmarkt GmbH i. L., Düsseldorf




Q-Immobilien Objekt Berlin-Tegel GmbH & Co. KG,

Düsseldorf




R-Immobilien Objekt Hürth GmbH & Co. KG, Düsseldorf




T-Immobilien Objekt Kulmbach GmbH & Co. KG, Düsseldorf




U-Immobilien Objekt Hamburg-Harburg GmbH & Co. KG, Düsseldorf




V-Immobilien Objekt Berlin-Mitte GmbH & Co. KG, Düsseldorf




INIZIO Internationaler Immobilien Dachfonds Nummer Zwei

GmbH & Co. KG, Düsseldorf

Anteil am Kapital 99,99 %



Avenue des Arts 35 S.A., Brüssel



Ergebnis (2009) EUR –1.881.316

KOROS Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. KG,

Grünwald


Eigenkapital EUR –8.913.050


I-Immobilien Objekt Würzburg GmbH, Düsseldorf




ProSingapur Holding GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Litos Immobilien AG, München



Ergebnis (2009) EUR –962.292

proefa GmbH, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

NOSSIA Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. KG,

Grünwald



Ergebnis (2009) EUR 2.078.260

DIC Capital Partners III Grund- und Beteiligungs GmbH, Düsseldorf





Auf die Anwendung der Vorschriften des § 312 HGB

wurde bei folgenden Unternehmen verzichtet, weil kein

maßgeblicher Einfluss ausgeübt wird (§ 311 Abs. 1 HGB)

oder weil sie für die Vermittlung eines den tatsächlichen

Verhält nissen entsprechenden Bildes der Vermögens-,

Finanz- und Ertragslage des Konzerns von unter geordneter

Bedeutung sind (§ 311 Abs. 2 HGB):

Wisma Atria Holding GmbH, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 925

Tiefgarage Leipzig Augustusplatz GbR, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –122.899

ProVictor Immobilien GmbH, Düsseldorf




ProKB – Provinzial Kapitalbeteiligungsgesellschaft mbH,

Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 2.607.290

ProImmo Provinzial GrundstücksverwaltungsGmbH & Co. KG,

Münster




ProImmo Provinzial Grundstücksverwaltungs GmbH, Münster




ProFin Beteiligungsgesellschaft mbH, Münster



Ergebnis (2009) EUR 2.538.687

Jalanda Grundstücksgesellschaft mbH & Co. KG,

Grünwald




Grundbesitz Hausener Weg 120 GmbH & Co. Verwaltungs KG,

Düsseldorf




GbR Wuppertal, Friedrichsarkaden, Münster




GbR Köln Frankfurter Str., Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –3.419.905

GRR Capital Partners II GmbH, Erlangen




Jalanda Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH,

Grünwald




INIZIO Internationaler Immobilien Dachfonds Nummer Eins




Ergebnis (2009) EUR 5.727.442

codecentric AG, Düsseldorf








TERTIANUM Seniorenresidenz Betriebsgesellschaft München mbH,

München




TERTIANUM Besitzgesellschaft München Jahnstraße 45 mbH,

München



Ergebnis (2009) EUR 1.357.444


PWR Holding GmbH,

München



Ergebnis (2008) EUR 7.453.802

KLARO Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. KG,

Grünwald



Ergebnis (2009) EUR –8.299.346

WRZ Geschäftsführungs- und Verwaltungs GmbH, Wesel




Hans-Bernhard Rehnke GmbH & Co. KG, Weseler Rechenzentrum,

Wesel



Ergebnis (2009) EUR 1.735.890

TERTIANUM Seniorenresidenzen Betriebsgesellschaft mbH,

Konstanz



Ergebnis (2009) EUR –356.271

TERTIANUM Besitzgesellschaft Konstanz Marktstätte 2-6 und

Sigismundstraße 5-9 mbH, München




TERTIANUM Besitzgesellschaft Berlin Passauer Straße 5-7 mbH,

München



Ergebnis (2009) EUR –356.962

ProjectCare GmbH,

Düsseldorf


Eigenkapital EUR –30.500

Ergebnis (2009) EUR –206.320

VV Immobilien GmbH & Co. GB KG, Düsseldorf




VV Immobilien Verwaltungs GmbH & Co. Zentraleuropa KG,

München




E&G Bridge Equity Fonds GmbH & Co. KG,

München



Ergebnis (2009) EUR –753.848

DIC Capital Partners Germany GmbH & Co. KGaA,

München



Ergebnis (2009) EUR 2.690.402


Anhang zur Konzern-Bilanz

Bilanzierungs- und BewertungsmethodenDie unter den immateriellen Vermögensgegen stän den aus-

gewiesenen EDV-Programme sind zu Anschaf fungskosten

aktiviert, vermindert um die linearen Ab schreibungssätze

für Abnutzung.

Grundstücke und Gebäude werden mit den Anschaf-

fungs- bzw. Herstellungskosten abzüglich der line aren

Abschreibung unter Berücksichtigung der betriebswirt-

schaftlichen Nutzungsdauer aktiviert. Die steuerlichen

Abschreibungs methoden und -sätze aus den Einzelab-

schlüssen der konsolidierten Unterneh men werden nicht

übernommen. Sonderposten mit Rück lageanteil werden

aufgelöst.

Die Anteile an den nicht vollkonsolidierten verbunde-

nen Unternehmen wurden zu Anschaffungskosten bilan-

ziert bzw. zu den auf Dau er beizulegenden Werten.

Die Bewertung der Beteiligungen erfolgte zu An schaf-

fungskosten bzw. zu den auf Dauer bei zulegen den Werten.

Beteiligungen in fremder Währung wurden in den jewei-

ligen Währungen geführt und mit dem Devisenmittelkurs

am Bilanzstichtag umgerechnet.

Ausleihungen an verbundene Unternehmen bzw.

an Unternehmen, mit denen ein Betei ligungsverhältnis

besteht, wurden mit den Methoden der entsprechenden

Kapitalanlageposten bilanziert und bewertet.

Aktien, Investmentanteile und andere nicht fest ver-

zinsliche Wertpapiere sind, soweit dem Um lauf ver mö gen

zugeordnet, mit den Anschaffungskosten, vermindert um

Abschreibun gen gemäß § 341b Abs. 2 HGB in Verbindung

mit § 253 Abs. 3 HGB nach dem strengen Niederstwertprin-

zip ausgewiesen. Sofern die Grün de für in Vorjahren vorge-

nommene Abschreibungen nicht mehr bestanden, wurden

Zuschreibungen gemäß § 253 Abs. 5 HGB vorgenommen.

Die nach § 341b Abs. 2 HGB dem Anlagevermögen zuge-

ordneten Investmentanteile wurden grundsätzlich zu

Anschaf fungs kosten unter Berücksichtigung des gemilder-

ten Niederstwertprinzips bilanziert.

Inhaberschuldverschreibungen und andere festverzins-

liche Wertpapiere bilanzierten wir im Umlaufver mö gen zu

Anschaffungskosten, vermindert um Ab schrei bungen ge -

mäß § 341b Abs. 2 HGB in Verbindung mit § 253 Abs. 3 HGB

nach dem strengen Niederstwert prinzip. Sofern die Grün-

de für in Vorjahren vorgenommene Abschreibungen nicht

mehr bestanden, wurden Zuschreibungen gemäß § 253

Abs. 5 HGB vorgenommen.

Inhaberschuldverschreibungen und andere festverzins-

liche Wertpapiere bilanzierten wir im Umlaufvermögen

zu Anschaffungskosten, vermindert um Abschreibungen

gemäß § 341 b Abs. 2 HGB in Verbindung mit § 253 Abs. 3

HGB, nach dem strengen Niederstwertprinzip. Sofern die

Gründe für in Vorjahren vorgenommene Abschreibungen

nicht mehr bestanden, wurden Zuschreibungen gemäß

§ 253 Abs. 5 HGB vorgenommen.

Hypotheken-, Grundschuld- und Rentenschuldfor de-

rungen wurden, wenn erforderlich vermindert um Wertbe-

richtigungen, mit dem Nominalbetrag der For derung ange-

setzt. Disagiobeträge wurden passivisch abgegrenzt sowie

zeit- und kapi talanteilig auf die Lauf zeit verteilt.

Namensschuldverschreibungen sowie Schuld schein-

forderungen und Darlehen wurden grund sätz lich mit dem

Rückzahlungsbetrag bilanziert. Agiobeträge wurden akti-

visch abgegrenzt und zeit- und kapitalan tei lig auf die Lauf-

zeit verteilt. Disagio beträge wurden passivisch abgegrenzt

sowie zeit- und kapitalanteilig auf die Laufzeit verteilt.

Darlehen und Vorauszahlungen auf Versicherungs-

scheine sind in Höhe der Rückzahlungsbeträge angesetzt.

Unter übrige Ausleihungen bilanzierte Namens-

genussscheine wurden zu Anschaffungskosten unter

Berücksichtigung des gemilderten Niederstwert prin zips

bilanziert. Agiobeträge wurden bei der Wertermitt lung zeit-

anteilig über die Laufzeit abgesetzt.

Die Einlagen bei Kreditinstituten bilanzierten wir mit

den Nominalwerten.

Die unter andere Kapitalanlagen bilanzierten Indexzer-

tifikate wurden zu Anschaffungskosten, wenn erforderlich

vermindert um Abschreibungen gemäß § 341b Abs. 2 HGB

in Verbindung mit § 253 Abs. 3 HGB, nach dem strengen

Niederstwertprinzip ausgewiesen. Sofern die Gründe für

in Vorjahren vorgenommene Abschreibungen nicht mehr

bestanden, wurden Zuschreibungen gemäß § 253 Abs. 5

HGB vorgenommen. Die hierunter ebenfalls ausgewiese-

nen Genossenschaftsanteile wurden zu Anschaffungs-

kosten angesetzt.

Die Kapitalanlagen für Rechnung und Risiko von Inha-

bern von Lebensversicherungspolicen sind gemäß § 341d

HGB mit dem Zeitwert bewertet.

Forderungen aus dem selbst abgeschlossenen Ver siche-

rungsgeschäft sowie Abrechnungsforderungen aus dem

Rückversicherungsgeschäft wurden mit den Nominalbe-

trägen angesetzt. Erforderliche Einzel wert berichtigungen


sind abgesetzt. Im erforderlichen Rahmen wurden Pau-

schalwertberichtigungen vorgenommen.

Die Bewertung der Depotforderungen und der sonsti-

gen Forderungen erfolgte zum Nominalbetrag, wenn erfor-

derlich abzüglich Einzelwert berichtigungen.

Die Sachanlagen und Vorräte bewerteten wir mit

den Anschaffungskosten; bei den Sach anlagen vermin-

dert um planmäßige Abschreibungen entsprechend ihrer

betriebsgewöhn lichen Nut zungsdauer.

Geringwertige Wirtschaftsgüter wurden im Jahr des

Zugangs voll abgeschrieben. Für Wirtschaftsgüter, deren

Netto-Anschaffungs-/-Herstellungskosten zwischen 150

Euro und 1.000 Euro liegen, wurde ein Sammelposten

gebildet, der in Übereinstimmung mit dem Steuerrecht

im Geschäftsjahr der Bildung und in den folgenden vier

Geschäftsjahren linear abgeschrieben wird.

Laufende Guthaben bei Kreditinstituten, Schecks und

Kassenbestand wurden mit dem Nominalwert in Ansatz

gebracht.

Die anderen Vermögensgegenstände wurden mit dem

Nominalwert angesetzt.

Für voraussichtliche Steuerbelastungen nachfolgender

Geschäftsjahre ergibt sich aufgrund niedriger Wertansätze

in der Steuerbilanz bei einzelnen Bilanzpositionen (z. B. bei

Personengesellschaften und Immobilien) eine Rückstel-

lung für latente Steuern zum 31.12.2010. Diesen Belastun-

gen stehen deutlich höhere Steuerentlastungen bei den

Schadenrückstellungen, bei den Pensionsrückstellungen,

bei den Rückstellungen für Altersteilzeit und Jubiläen

und bei der Stornorückstellung sowie weiterer Positionen

gegenüber.

Auf den Ansatz einer entsprechenden saldierten Forde-

rung in der Handelsbilanz wurde gemäß dem Wahlrecht in

§ 274 Abs. 1 HGB verzichtet.

Gemäß § 306 Abs. 1 HGB wurde ein Abgrenzungsposten

in Höhe voraussichtlicher Steuerentlastungen nachfolgen-

der Geschäftsjahre auf der Aktivseite der Bilanz gebildet,

soweit diese auf Neubewertungen im Konzernabschluss

oder Konsolidierungsvorgänge zurückzuführen sind. Ent-

sprechende voraussichtliche zukünftige Steuerentlastun-

gen werden innerhalb der Steuerrückstellungen auf der

Passivseite der Bilanz antizipiert.

Der Berechnung liegt ein Steuersatz von 31,23 Prozent

zu Grunde.

Fremdwährungsbeträge haben wir grundsätzlich mit

dem jeweiligen Devisenmittelkurs zum Bilanz stich tag um -

gerechnet.

Die Beitragsüberträge des selbst abgeschlossenen Scha-

denund Unfallversicherungsgeschäfts ermittelten wir

in den Sach-, Technischen, Transport- und HUK-Versiche-

rungszweigen nach dem 1/360-System aus den Bestands-

beiträgen. Hiervon abweichend wurden in der Bauleis-

tungsversicherung bei Verträgen mit Einmal zahlung die

Beitragsüberträge gemäß zeitlich linear wachsendem Risi-

ko aufgeteilt. Für die Kraft fahrt-Moped- und Verkehrsser-

viceversicherungen wurde bei der Dotierung der Beitrags-

überträge eine Pauschal methode angewandt.

Für den Anteil der Rückversicherer wurden die Ab rech-

nungen und Erfahrungssätze zugrunde gelegt.

Für das in Rückdeckung übernommene Ver siche rungs-

geschäft bilanzierten wir nach den Aufgaben der Zedenten,

ersatzweise wurden die übertragsfähigen Beitragsteile

nach der Bruchteilmethode ermittelt. Die Rückversicherer-

Anteile ermittelten wir entsprechend.

Die Beitragsüberträge des selbst abgeschlossenen

Lebensversicherungsgeschäfts wurden im Wesent lichen

für jede einzelne Versicherung aus der fälligen Beitragsra-

te einschließlich Zusatzversicherung und Risiko-Zuschlä-

gen ausschließlich Ratenzuschlägen nach dem Fälligkeits-

monat errechnet. Bei der Errech nung der übertragsfähi-

gen Beitrags teile haben wir grundsätzlich den steuerlichen

Erlass vom 30.04.1974 be achtet.

Die Deckungsrückstellung für das selbst ab ge schlos sene

Lebensversicherungsgeschäft einschließlich der darin ent-

haltenen Über schuss beteiligung und die For derungen aus

dem selbst abgeschlossenen Versiche rungsgeschäft an Ver-

sicherungsnehmer für noch nicht fällige Ansprüche sind

für jede Versicherung einzel vertraglich, prospektiv und mit

implizit angesetzten Kosten berechnet. Hiervon ausgenom-

men ist die Deckungsrückstellung für Kapitalisierungsge-

schäfte, die retrospektiv gebildet wird.

Den Berechnungen für den Altbestand gemäß § 11c

VAG und Artikel 16 § 2 Satz 2 des Dritten Durchfüh rungs-

gesetzes/EWG zum VAG liegen die von der Auf sichts be-

hörde genehmigten Geschäftspläne zugrunde. Es wurden

für die wesentlichen Teilbestände des Alt bestandes die fol-

genden Rechnungsgrundlagen verwendet. Bei Kapitalver-

sicherungen nach den modifizierten Sterbe tafeln 1924/26

und 1960/62 beträgt der Rechnungs zins 3 Prozent, nach

der Sterbetafel 1986 3,5 Prozent. Der Zillmersatz beläuft

sich bei Einzel kapitalversiche run gen auf 35 Promille, bei

Gruppen kapitalversicherun gen nach Sondertarifen auf 20

Pro mille der Versiche rungssumme. Den Rentenver siche-

run gen liegen die Sterbetafeln 1949/51 mit einem Rech-

nungszins von 3 Prozent und einem Zill mer satz von 25

Prozent der Jahresrente sowie die Sterbetafel 1987 R mit

einem Rechnungszins von 3,5 Prozent und einem Zillmer-

satz von 35 Prozent der Jahresrente zugrunde.


Den Berechnungen für die wesentlichen Teilbestände

des Neubestandes liegen bei Kapitalversicherungen bis auf

die nachfolgend beschriebene Ausnahme die DAV-Sterbeta-

feln 1994 T zugrunde. Bei Risikoversicherungen mit Beginn

ab dem 01.01.2008 verwenden wir eine unternehmensin-

dividuelle Sterbetafel, deren Sicherheitsniveau geringfü-

gig oberhalb dem Niveau der Sterbetafel DAV 2008 T liegt.

Rentenversicherungen mit Beginnen ab dem 01.08.2004

werden mit den DAV-Sterbetafeln 1994 R, danach abge-

schlossene Rentenversicherungen mit den DAV-Sterbeta-

feln 2004 R bewertet. Der Rechnungs zins beträgt in Abhän-

gigkeit vom Tarifwerk zwischen 2,25 Prozent und 4 Prozent.

Der Zillmersatz beträgt für die wesentlichen Teile des Neu-

bestands 40 Promille der Beitragssumme (ohne Stückkosten

und Ratenzu schläge).

Die Deckungsrückstellung der fondsgebundenen

Lebensversicherung ist für jede Versicherung einzelver-

traglich nach der re trospektiven Methode berechnet. Sie

entspricht dem Wert der zum Bilanzstichtag vorhandenen

Anteil ein heiten, wobei die Bewertung gemäß § 341d HGB

mit dem Zeitwert erfolgt.

Die Rechnungsgrundlagen der Bonusdeckungs rück-

stellungen und Verwaltungskostenrückstellungen des Alt-

und Neubestandes entsprechen hinsichtlich Rechnungs-

zins und Sterbetafeln denen der Hauptver sicherung.

Die Deckungsrückstellung für die Selbständige Berufs-

unfähigkeitsversicherung ist auf Basis der DAV-Tafel 1997

für das Berufsunfähigkeitsrisiko berechnet. Der Rech-

nungszins beträgt 2,25 Prozent.

Der Deckungsrückstellung für Pensionsversiche rungen

des Alt- und Neubestandes liegt die Sterbetafel DAV 1994

R und die DAV-Tafel 1997 für das Berufsun fähig keitsrisiko

zugrunde. Der Rechnungszins beträgt in Abhängigkeit vom

Tarifwerk zwischen 4 Prozent und 2,25 Prozent.

Die Deckungsrückstellung für Berufsunfähigkeits-

Zusatzversicherungen des Alt- und Neubestandes ist

auf der Basis der DAV-Tafel 1997 für das Berufsunfähig-

keitsrisiko berechnet. Der Rechnungszins beträgt in Abhän-

gigkeit vom Tarifwerk zwischen 2,25 Prozent und 4 Pro zent.

Die Deckungsrückstellung der Pflege-Zusatzversi-

cherung ist auf Basis der Verbandstafeln 1991 und auf

Basis der Sterbetafeln DAV 2004 R berechnet worden. Der

Rechnungszins beträgt 2,25 Prozent.

Für Renten- und Pensionsversicherungen, denen nicht

die Sterbetafel DAV 2004 R zugrunde liegt, wurde eine

Anpassung der Deckungsrückstellung vorgenommen.

Die Berechnung des Auffüllbetrages erfolgt für den Altbe-

stand nach dem von der Aufsichtsbehörde genehmig ten

Geschäftsplan und für den Neubestand in ent sprechender

Anwendung mit einem Rech nungs zins zwischen 2,75 Pro-

zent und 4 Prozent und der Ster be tafel DAV 2004 R-Bestand

bzw. 2004 R-B20.

Mit Ausnahme der Sterbetafeln 24/26, 49/51 und

1967 wurden nach Frauen und Männern differenzier-

te Tafeln verwendet. Für Versicherungen nach dem Al ters-

vermögensgesetz ist bei Versicherungsbeginn ab dem

1. Januar 2006 die Verwendung einer Unisex-Sterbe ta-

fel gesetzlich vorgeschrieben. Die verwendeten Uni sex-

Sterbetafeln wurden aus der DAV 2004 R für Männer und

Frauen hergeleitet.

Die Deckungsrückstellung im Schaden- und Unfall-

versicherungsgeschäft betrifft die Bei trags freistellung

in der Kinderunfallversicherung bei Tod des Ver siche -

rungsnehmers bis zur Voll endung des 18. Lebensjahres

des Kindes sowie die Beitrags- Deckungsrückstellung in der

Unfallversicherung mit garantierter Bei tragsrück gewähr.

Die Rückstellungen wurden für jeden einzelnen Vertrag

nach versicherungs mathematischen Grund sätzen berech-

net.

Die Rückstellung für noch nicht abgewickelte Ver siche-

rungsfälle im selbst abgeschlossenen Lebens ver siche-

rungsgeschäft berücksichtigt alle bis zum Bilanz stich-

tag eingetretenen und bis zum Zeitpunkt der Be stands-

feststellung be kannt gewordenen Versiche rungs fälle,

soweit zum Bilanzstichtag noch keine Leistung er bracht

wurde. Die bis zum Zeitpunkt der Bestands feststellung

bekanntgewordenen nicht abgewickelten Versiche rungs-

fälle werden mit dem Betrag der voraussichtlichen Leis-

tung angesetzt. Für Versiche rungsfälle, die vor dem

Bilanzstichtag eingetreten sind, aber erst nach der Be -

standsfeststellung bekannt werden, wur den Spätscha-

denrückstellungen gebildet. In diesen Fällen wird die

Versicherungsleistung vermindert um vorhandene

Deckungskapita lien und Beitrags über träge. Zusätzlich wird

für nach dem Bilanzstichtag ge meldete Schaden fälle nach

den Erfahrungen der Ver gangenheit eine Pauschalrück-

stellung gebildet. Die noch nicht abgewi ckelten Rückkäufe

wurden mit den mathematisch er mittelten Werten zurück-

gestellt. Zurückgestellte Regu lierungsaufwendungen rech-

nen wir gemäß dem Erlass des Bundesministers der Finan-

zen vom 02.02.1973.

Die Rückstellungen für noch nicht abgewickelte Ver-

sicherungsfälle im selbst abgeschlossenen Scha denund

Unfallversicherungsgeschäft wurden einzeln in Höhe

des voraussichtlichen Bedarfs ermittelt, die darin enthal-

tene Rentendeckungsrückstellung nach dem Geschäfts-

plan wurde versicherungsmathematisch er rech net. Sal-

diert wurden die zweifelsfrei zu erwartenden Erträge aus


Regressen, Provenues und Teilungs abkommen in Höhe

der zu erwartenden Zah lungs ein gänge. Für am Bilanz-

stichtag noch nicht be kannte Scha denfälle stellten wir

eine nach Erfahrung der Vorjahre ermittelte Spätschaden-

rückstellung ein. Die Rückstellung für Regulierungs-

aufwendungen wurde nach Maßgabe des Erlasses der

Finanzverwal tung vom 02.02.1973 berechnet.

Für bereits abgewickelte Versiche rungs fälle wurden

einzelne negative Teil-Rückstellun gen gebildet, wenn

Ansprüche aus Regres sen und Teilungsabkommen sowie

Erlöse aus Prove nues zweifelsfrei bestimmbar und reali-

sierbar waren. Die Bewer tung erfolgt in Höhe der zu erwar-

tenden Zahlungsein gänge.

Für das in Rückdeckung übernommene Geschäft wur-

den die Rückstellungen nach den Aufgaben der Ze denten

eingestellt. Fehlten Angaben der Vorver siche rer, haben wir

Schätzungen vorgenommen.

Der Anteil der Rückversicherer an den Brutto-Scha-

den rückstellungen insgesamt sowie auch an den Teil-

Rückstellungen wurde nach den ver einbarten Vertrags-

bestimmungen bemessen.

Zur Finanzierung der Schlussüberschussanteile, der

Erlebensfallüberschussanteile und der Sockelbeteiligung

an den Bewertungsreserven wird innerhalb der Rückstel-

lung für Beitragsrückerstattung ein Schlussüberschuss-

anteilfonds gebildet. Der Schlussüberschussanteilfonds

wird für den Altbestand gemäß § 11 c VAG und Artikel 16

§ 2 Satz 2 des Dritten Durchführungsgesetzes / EWG zum

VAG einzelvertraglich und retrospektiv entsprechend dem

der Aufsichtsbehörde eingereichten Geschäftsplan berech-

net. Der Schlussüberschussanteilfonds des Neubestandes

wird nach dem in § 28 ABs. 7 RechVersV beschriebenen

Verfahren einzelvertraglich berechnet. In den wesentlichen

Beständen wird ein Diskontierungszinssatz von 4,3 Prozent

verwendet. Abhängig von Besonderheiten des Schlussüber-

schusssystems wird in Teilbeständen ein niedriger Diskon-

tierungszins angesetzt. Die Rückstellungen für das in Rück-

deckung übernommene Geschäft richten sich nach den

Abrechnungen der Vorversicherer. Die Anteile der Rückver-

sicherer an den Rückstellungen des selbst abgeschlossenen

Geschäftes entsprechen den Vereinbarungen in den Rück-

versicherungsverträgen.

Die Rückstellung für Beitragsrückerstattung in der

Schaden- und Unfallversicherung wurde entsprechend

den vertraglichen Vereinbarungen gebildet. Der innerhalb

der Rückstellung für Beitragsrückerstattung ausgewiese-

ne Fonds für Schlussgewinnanteile der Unfall ver sicherung

mit garantierter Beitragsrückerstattung wurde gemäß §

28 Abs. 9 RechVersV nach dem in § 28 Abs. 7 RechVersV

beschriebenen Verfahren einzelvertraglich und prospektiv

mit einem Diskontsatz von 5 Pro zent berechnet.

Die Schwankungsrückstellungen, die Atom anlagen-

rückstellungen sowie die Rückstellungen für die Ver-

sicherung von Pharma-Risiken wurden entsprechend

den Vorschriften der RechVersV unter Beachtung der

zu lässigen Höchstbeträge berechnet. Gemäß § 30 Rech-

VersV wurde eine Großrisikenrück stel lung für Terror-

risiken gebildet.

Die Rückstellung für drohende Verluste wurde ausge-

hend von der voraussichtlichen Beitrags-, Schaden- und

Kostenentwicklung der jeweiligen Sparte unter Berück-

sichtigung anteiliger Zinserträge aus den versicherungs-

technischen Rück stellungen nur für den Selbst behalt

berechnet.

Die Rückstellung für unverbrauchte Beiträge aus ruhen-

den Kfz-Versicherungen wurde für jeden Ein zel fall ermittelt.

Zur Ermittlung der Stornorückstellung wurden aus dem

beobachtbaren Stornoverhalten zukünftige Stornierungen,

die zu einer rückwirkenden Vertragsaufhebung mit Wir-

kung im abgelaufenen Geschäftsjahr führen würden, prog-

nostiziert.

Die Rückstellung für die vertragliche Beitragsnach-

verrechnung wurde in Höhe des voraussichtlichen Bei-

tragsguthabens berechnet.

Die Rückstellung für Verkehrsopferhilfe entspricht dem

satzungsmäßigen Anteil an den beim Verein für Verkehrs-

opferhilfe e.V. angemeldeten, aber noch nicht regulierten

Schaden fällen.

Für Wertberichtigungen zu Depot- und Abrech nungs-

forderungen wurden sonstige versicherungstechnische

Rückstellungen gebildet.

Die Berechnung der Rückstellungen für Pensionen

und ähnliche Verpflichtungen sowie die unter diesem Pos-

ten ausgewiesenen Rückstellungen für künftige Beihilfe-

leistungen erfolgte nach dem Anwartschaftsbarwertver-

fahren (projected unit credit method). Die Pensionsrück-

stellung wird dabei als Barwert aller zum Bilanzstichtag

zeitanteilig erdienten Versorgungsleistungen (Defined

Benefit Obligation) ermittelt. Als Rechnungsgrundlage

wurden die Richttafeln 2005 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck

mit einem Rechnungszins von 5,16 Prozent verwendet. Die

Bewertung der Pensionsrückstellung erfolgt dabei nach

§ 253 Abs. 2 Satz 2 HGB mit dem durchschnittlichen Zins-

satz, der sich bei einer angenommenen Restlaufzeit von 15

Jahren ergibt. Der Zinssatz wurde von der Deutschen Bun-

desbank zum Stichtag 31.10.2010 bekannt gegeben. Künfti-

ge Gehaltsanpassungen sind mit 2,2 Prozent (für Pensions-

rückstellungen einschließlich eines Karrieretrends von 0,5


Prozent) bzw. 1,7 Prozent (für Beihilferückstellungen) und

künftige Rentenanpassungen mit 1,7 Prozent berücksich-

tigt. Die Fluktuation wurde mit durchschnittlich 1,5 Pro-

zent angesetzt. Die nach BilMoG zum 01.01.2010 berechne-

te Rückstellung wurde mit einem Rechnungszins von 5,25

Prozent bei einem Gehalts- und Rententrend von 1,5 Pro-

zent ermittelt. Die Pensionsverpflichtungen beruhen auf

Direktzusagen und sind überwiegend leistungsorientiert.

Für den Teil der Pensionsverpflichtungen, der beitrags-

orientiert ist, werden Pensionsrückstellungen in Höhe des

beizulegenden Zeitwertes des Aktivwertes der zur Absiche-

rung der zugesagten Leistungen abgeschlossenen Rückde-

ckungsversicherung mit 1.029.986 Euro angesetzt. Aus der

Ausübung des Beibehaltungswahlrechtes nach Art. 67 Abs.

1 Satz 2 EGHGB ergibt sich zum Bilanzstichtag ein Überde-

ckungsbetrag von 1.534.210 Euro.

Die Pensionsrückstellung durch Gehaltsverzicht wurde

auf Grund des Saldierungsgebotes nach § 246 Abs. 2 Satz 2

HGB mit dem Aktivwert der auf das Leben des Mitarbeiters

abgeschlossenen Rückdeckungsversicherung in Höhe von

4.374.854 Euro und damit in gleicher Höhe verrechnet.

Die Rückstellung für Altersteilzeit setzt sich zusammen

aus einer Rückstellung für den Aufstockungsbetrag und

dem Erfüllungsrückstand. Die Rückstellung für den Aufsto-

ckungsbetrag erfolgte unter Zugrundelegung der Richtta-

feln 2005 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck mit einem laufzeit-

abhängigen Durchschnittszins von 3,75 Prozent. Es wurde

ein Gehaltstrend von 1,7 Prozent berücksichtigt. Der in der

Gesamtrückstellung enthaltene Erfüllungsrückstand wird

mit dem Nominalwert angesetzt.

Die Berechnung der Rückstellung für Jubiläumsleis-

tungen erfolgte unter Verwendung der Richttafeln 2005

G von Prof. Dr. Klaus Heubeck mit einem Rechnungs-

zins von 5,16 Prozent unter Berücksichtigung der Fluk-

tuation von durchschnittlich 1,5 Prozent nach dem An -

wartschaftsbarwertverfahren. Wie bei der Pensionsrück-

stellung ergibt sich der von der Deutschen Bundesbank

bekannt gegebene durchschnittliche Zinssatz zum Stich-

tag 31.10.2010 bei einer angenommenen Restlaufzeit von

15 Jahren.

Der Wertansatz der übrigen Rückstellungen orientiert

sich am nötigen Erfüllungsbetrag.

Die Depotverbindlichkeiten wurden mit den Erfüllungs-

beträgen angesetzt.

Verbindlichkeiten aus dem selbst abgeschlosse nen Ver-

sicherungsgeschäft und die sonstigen Passiva wurden mit

den Erfüllungsbeträgen bilanziert.

Grundsätzlich sind Fremdwährungspositionen zu den

Mittelkursen per 31.12.2010 umgerechnet.

Die Fremdwährungsverpflichtungen aus dem Rückver-

sicherungsgeschäft sind weitgehend kongruent mit Aktiv-

werten bedeckt. Aktiv- und Passivposten in gleicher Wäh-

rung wurden als Bewertungseinheit behandelt. Währungs-

kursgewinne wurden mit den in gleicher Währung reali-

sierten Verlusten verrechnet.


Aktiva

Entwicklung der Aktivposten B, C I bis C III im Geschäftsjahr 2010

Bilanzwerte Zugänge Währungskurs- Umbuchungen Abgänge Zuschreibungen Abschreibungen Bilanzwerte

Vorjahr veränderungen Geschäftsjahr

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR


1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutz-

rechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an

solchen Rechten und Werten 23.909.891 13.789.197 – – 5.847.066 – 1.828.729 30.023.293

2. Summe B. 23.909.891 13.789.197 – – 5.847.066 – 1.828.729 30.023.293

C I. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten

einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken 476.511.749 5.430.131 – 129.945 3.178.228 – 13.916.536 464.977.061

C II. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen

und Beteiligungen

1. Anteile an verbundenen Unternehmen 392.104.431 112.972.787 – – 44.762.084 4.707.163 2.677.308 462.344.989

2. Ausleihungen an verbundene Unternehmen 4.500.301 118.184.471 207.000 – 82.315.279 – 7.365 40.569.128

3. Beteiligungen 608.487.158 75.163.244 –362.430 – 67.276.731 1.881.798 8.063.439 609.829.600

4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen

ein Beteiligungsverhältnis besteht 207.829.130 17.072.520 414.000 – 30.000.000 – 17.276.177 178.039.473

5. Summe C II. 1.212.921.020 323.393.022 258.570 – 224.354.094 6.588.961 28.024.289 1.290.783.190

C III. Sonstige Kapitalanlagen


nicht festverzinsliche Wertpapiere 6.308.873.465 496.179.697 – – 254.320.232 48.805.022 16.044.302 6.583.493.650


festverzinsliche Wertpapiere 471.370.119 1.586.305.341 691.348 – 821.260.022 467.731 1.551.689 1.236.022.828


Rentenschuldforderungen 1.198.947.773 26.758.807 – – 93.227.956 143.838 175.052 1.132.447.410

4. Sonstige Ausleihungen

a) Namensschuldverschreibungen 3.849.781.655 199.710.518 – – 286.163.044 – – 3.763.329.129

b) Schuldscheinforderungen und Darlehen 928.147.705 23.626.178 1.117.006 – 117.131.346 – 2.763.000 832.996.543

c) Darlehen und Vorauszahlungen

auf Versicherungsscheine 316.148.021 52.961.247 – – 66.624.247 – – 302.485.021

d) Übrige Ausleihungen 77.931.140 1.422.978 – – 4.841.254 – – 74.512.864

5. Einlagen bei Kreditinstituten 334.377.280 28.443.852 580.240 – 106.046.752 – – 257.354.620

6. Andere Kapitalanlagen 146.439.068 5.216.745 – – 15.356.894 1.400.000 156.000 137.542.919

7. Summe C III. 13.632.016.226 2.420.625.363 2.388.594 – 1.764.971.747 50.816.591 20.690.043 14.320.184.984

Insgesamt 15.345.358.886 2.763.237.713 2.647.164 129.945 1.998.351.135 57.405.552 64.459.597 16.105.968.528


Bilanzwerte Zugänge Währungskurs- Umbuchungen Abgänge Zuschreibungen Abschreibungen Bilanzwerte

Vorjahr veränderungen Geschäftsjahr

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR


1. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutz-

rechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an

solchen Rechten und Werten 23.909.891 13.789.197 – – 5.847.066 – 1.828.729 30.023.293

2. Summe B. 23.909.891 13.789.197 – – 5.847.066 – 1.828.729 30.023.293

C I. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten

einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken 476.511.749 5.430.131 – 129.945 3.178.228 – 13.916.536 464.977.061

C II. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen

und Beteiligungen

1. Anteile an verbundenen Unternehmen 392.104.431 112.972.787 – – 44.762.084 4.707.163 2.677.308 462.344.989

2. Ausleihungen an verbundene Unternehmen 4.500.301 118.184.471 207.000 – 82.315.279 – 7.365 40.569.128

3. Beteiligungen 608.487.158 75.163.244 –362.430 – 67.276.731 1.881.798 8.063.439 609.829.600

4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen

ein Beteiligungsverhältnis besteht 207.829.130 17.072.520 414.000 – 30.000.000 – 17.276.177 178.039.473

5. Summe C II. 1.212.921.020 323.393.022 258.570 – 224.354.094 6.588.961 28.024.289 1.290.783.190

C III. Sonstige Kapitalanlagen


nicht festverzinsliche Wertpapiere 6.308.873.465 496.179.697 – – 254.320.232 48.805.022 16.044.302 6.583.493.650


festverzinsliche Wertpapiere 471.370.119 1.586.305.341 691.348 – 821.260.022 467.731 1.551.689 1.236.022.828


Rentenschuldforderungen 1.198.947.773 26.758.807 – – 93.227.956 143.838 175.052 1.132.447.410

4. Sonstige Ausleihungen

a) Namensschuldverschreibungen 3.849.781.655 199.710.518 – – 286.163.044 – – 3.763.329.129

b) Schuldscheinforderungen und Darlehen 928.147.705 23.626.178 1.117.006 – 117.131.346 – 2.763.000 832.996.543

c) Darlehen und Vorauszahlungen

auf Versicherungsscheine 316.148.021 52.961.247 – – 66.624.247 – – 302.485.021

d) Übrige Ausleihungen 77.931.140 1.422.978 – – 4.841.254 – – 74.512.864

5. Einlagen bei Kreditinstituten 334.377.280 28.443.852 580.240 – 106.046.752 – – 257.354.620

6. Andere Kapitalanlagen 146.439.068 5.216.745 – – 15.356.894 1.400.000 156.000 137.542.919

7. Summe C III. 13.632.016.226 2.420.625.363 2.388.594 – 1.764.971.747 50.816.591 20.690.043 14.320.184.984

Insgesamt 15.345.358.886 2.763.237.713 2.647.164 129.945 1.998.351.135 57.405.552 64.459.597 16.105.968.528


C. I. Grundstücke

Zum 31.12.2010 sind eigengenutzte Grund stücke mit

einem Buchwert von 186,2 Mio. Euro im Bestand.

C. III. 1. Aktien, Investmentanteile und andere nicht

festverzinsliche Wertpapiere

Der Bilanzwert der Aktien, Investmentanteile und an deren

nicht festverzinslichen Wert papiere beträgt 6.583,5 Mio.

Euro. Gemäß § 341 b HGB wurden 5.058,2 Mio. Euro dem

Anlagevermögen zugeordnet.

C. III. 2. Inhaberschuldverschreibungen und andere

festverzinsliche Wertpapiere

Der Bilanzwert der Inhaberschuldverschreibungen und

anderen festverzinslichen Wertpapiere beträgt 1.236,0 Mio.

Euro. Gemäß § 341b HGB wurden 1.074,5 Mio. Euro dem

An lagevermögen zugeordnet.

C. III. 6. Andere Kapitalanlagen

2010 2009

EUR EUR

Indexzertifikate 135.401.732 144.295.984

Genossenschafts anteile 2.141.187 2.143.084

137.542.919 146.439.068


D. Kapitalanlagen für Rechnung und Risiko von Inhabern von Lebensversicherungspolicen

2010 2010 2009 2009

Anzahl Fondsanteile EUR Anzahl Fondsanteile EUR

Der Anlagestock setzt

sich zusammen aus:

Deka-Mega Trends CF Fonds 18,154 704 0,580 19

DEKA-EURO RENTEN ABSOLUT RETURN 10,068 453 0,000 0

Deka-ImmobilienGlobal 2.299,092 132.865 4,184 242

DEKA-Fonds 30.180,813 2.175.433 32.384,495 1.945.337

AriDEKA 46.404,692 2.397.730 44.199,319 2.092.396

RENDITDEKA 12.298,136 251.989 12.885,723 267.250

DEKARENT-INTERNATIONAL-CF 26,889 477 0,000 0

Köln-Rentenfondsanteile DEKA 402,369 10.880 363,709 9.958

Köln-Aktienfondsanteile DEKA 411,483 17.356 370,699 15.710

DEKA Bund + S -Finanz 9.344,416 409.659 8.844,474 394.464

Deka-ImmobilienEuropa 131,727 6.277 6,485 311

Allianz Pegasus Fonds FLV 1.273.744,000 95.081.783 309.546,000 20.114.299

Deka Zielfonds 2050-2054 40.128,915 1.362.377 27.823,530 816.621

DEKA EUROPABOND CF 6,813 702 0,000 0

Deka-ZielStruktur Wachstum 522,159 56.487 88,893 9.219

Deka-ZielStruktur Chance 1.773,282 196.834 990,138 103.063

Deka-ZielStruktur ChancePlus 44,461 5.065 44,537 4.649

Deka Zielfonds 2015-2019 7.158,673 311.044 5.483,500 231.020

Deka Zielfonds 2020-2024 52.032,699 2.207.747 45.979,203 1.817.099

Deka Zielfonds 2025-2029 44.987,458 1.984.847 32.672,718 1.271.622

Deka Zielfonds 2030-2034 36.622,270 1.726.740 26.834,513 1.091.360

Deka-Euroland Discountstrategie CF 30,251 1.237 3,796 157

Deka-Global Champions CF 99,488 9.520 19,783 1.697

Deka Zielfonds 2035-2039 24.716,219 861.855 17.491,920 526.682

Deka Zielfonds 2040-2044 22.169,999 770.851 16.630,535 499.249

Deka Zielfonds 2045-2049 16.199,035 562.916 11.535,910 346.308

DekaStruktur 5 Ertrag 1.325,694 139.821 140,947 14.553

DekaStruktur 5 ErtragPlus 5.788,051 629.393 1.897,290 200.809

DekaStruktur 5 Wachstum 9.889,464 1.164.287 3.933,306 441.710

DekaStruktur 5 Chance 6.780,683 845.890 2.736,151 315.013

DekaStruktur 5 Chance Plus 4.177,176 633.093 1.803,323 233.657

DEKALUX-BOND-A 107,238 6.294 0,000 0

DEKALUX-PAZIFIK 3,326 1.638 0,000 0

JPM Emerging Markets Equity A (DIST) 474,230 11.866 19,152 378

DEKALUX-MIDCAP TF-A 8,840 426 0,000 0

DEKA Struktur ErtragPlus 22.192,542 1.013.977 19.367,402 876.762

DEKA Struktur Wachstum 116.411,797 5.360.763 114.671,670 5.101.743

DEKA Struktur Chance 452.550,693 20.595.582 441.162,136 18.639.100

JPM Europe Strategic Value Fund (dist) 416,959 4.649 238,647 2.587


Im Vorjahr sind in dieser Position zwei Fonds mit einem

Buchwert von 62.113.085 Euro ent halten, die einem Kon-

sortial vertrag zuzuordnen sind.

Für einen Betrag von 528.001 Euro wurden im Vorjahr

erst nach dem Bilanzstichtag Fondsanteile erworben.

2010 2010 2009 2009

Anzahl Fondsanteile EUR Anzahl Fondsanteile EUR

Der Anlagestock setzt

sich zusammen aus:

DEKA Struktur 2 ErtragPlus 55.503,499 2.553.161 48.848,314 2.228.460

DEKA Struktur 2 Wachstum 139.903,008 5.916.498 131.993,062 5.397.196

DEKA Struktur 2 Chance 236.318,592 8.297.146 228.853,738 7.460.632

DEKA Struktur 2 ChancePlus 333.449,927 10.460.324 328.198,056 8.841.656

Templeton Growth 118.805,944 1.150.042 83.735,523 715.101

DEKA Struktur 3 ErtragPlus 6.635,635 316.785 6.004,523 284.795

DEKA Struktur 3 Wachstum 23.313,468 1.105.525 20.273,851 929.759

DEKA Struktur 3 Chance 49.117,495 2.176.887 42.528,200 1.752.587

DEKA Struktur 3 Chance Plus 31.436,471 1.390.121 27.803,768 1.057.933

DEKA-CONVERGENCERENTEN CF 14,924 730 0,000 0

DEKA-CONVERGENCEAKTIEN CF 26,854 5.108 0,000 0

IFM AktienfondsSelect 60.654,772 3.753.924 45.026,251 2.369.281

Swisscanto (LU) Portf.Fund Inv. Equity A 41,665 3.835 32,464 2.872

Templeton Global Bond Euro Fund A ACC 292,955 3.899 44,649 554

Black Rock Glob. World Mining 508,626 32.923 60,686 2.835

Deka Struktur 4 Ertrag 12.754,285 609.655 10.907,499 521.160

Deka Struktur 4 ErtragPlus 56.311,635 2.774.474 47.568,285 2.327.041

Deka Struktur 4 Wachstum 122.460,529 6.593.275 95.213,618 4.954.911

Deka Struktur 4 Chance 101.744,422 6.029.374 75.904,293 4.177.772

Deka Struktur 4 ChancePlus 37.287,454 2.524.361 27.464,460 1.598.981

DEKA-GELDMARKTPLAN CF 9,639 9.559 0,000 0

Deka-Commodities (CF (A)) 273,722 23.765 130,686 10.150

DEKA Topgarant 2018-2021 78.172,713 7.550.702 68.814,337 6.452.032

DEKA Topgarant 2022-2025 51.444,435 4.591.930 39.537,354 3.443.308

DEKA Topgarant 2026-2029 45.935,258 4.038.628 36.984,169 3.109.999

DEKA Topgarant 2030-2033 30.273,170 2.754.858 24.111,660 2.013.806

DEKA Topgarant 2034-2037 20.408,999 1.784.767 16.188,055 1.292.293

DEKA Topgarant 2038-2041 15.783,429 1.316.180 11.404,547 867.886

DEKA Topgarant 2042-2045 11.652,206 967.133 7.638,248 573.556

DEKA Topgarant 2046-2049 11.284,731 918.126 8.047,548 598.416

DEKA Topgarant 2050-2053 21.476,809 1.719.004 14.104,950 1.025.007

DEKALUXTEAM-GLOBAL SELECT-CF 117,077 12.459 0,000 0

DekaLuxTeam-Emerging Markets 49,308 5.471 0,236 19


F. III. Andere Vermögensgegenstände

2010 2009

EUR EUR

Steuererstattungen 1.275.352 800.327

Vorausgezahlte Ver -

sicherungsleistungen 6.822.422 6.007.123

Sonstige Vermögens -

gegenstände 244.186 147.596

8.341.960 6.955.046

G. II. Sonstige Rechnungsabgrenzungsposten

2010 2009

EUR EUR

Agio auf:

Namensschuld verschreibungen 7.274.894 10.883.192

Schuldschein forderungen

und Darlehen 3.228.908 4.026.234

Sonstige Rechnungs-

abgrenzungsposten 930.488 1.050.680

11.434.290 15.960.106


Konzerneigenkapitalspiegel

2010 Anteil Konzernunternehmen Anteil Konzernunternehmen Anteil Fremder

Nicht eingeforderte Erwirtschaftetes Kumuliertes übriges Minderheiten- Kumuliertes übriges Konzern-

Stammkapital ausstehende Einlagen Kapitalrücklage Konzerneigenkapital Konzernergebnis Gesamt kapital Konzernergebnis Gesamt eigenkapital

EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

Stand am 01. Januar 2010 200.000.000 –3.657.662 2.556.459 711.435.233 90.312.095 1.000.646.125 16.972.572 4.586.512 21.559.084 1.022.205.209

Gezahlte Dividenden – – – –36.000.000 – –36.000.000 –236.585 – –236.585 –36.236.585

Änderung Konsolidierungskreis – – – – – – – – – –

Kapitalerhöhung und Einstellung

in die Kapitalrücklage – – – – – – – – – –

Übrige Veränderungen – – – – – – –267.133 – –267.133 –267.133

Konzernjahresüberschuss – – – 114.799.184 – 114.799.184 1.007.163 – 1.007.163 115.806.347

Übriges Konzernergebnis – 3.657.662 – – –177.217.683 –173.560.021 – –3.309.159 –3.309.159 –176.869.180

Konzernergebnis – 3.657.662 – 114.799.184 –177.217.683 –58.760.837 1.007.163 –3.309.159 –2.301.996 –61.062.833

Stand am 31. Dezember 2010 200.000.000 – 2.556.459 790.234.417 –86.905.588 905.885.288 17.476.017 1.277.353 18.753.370 924.638.658





Stand am 01. Januar 2009 200.000.000 –3.657.662 2.556.459 660.141.422 90.312.095 949.352.314 16.823.938 4.586.512 21.410.450 970.762.764


Änderung Konsolidierungskreis – – – –20.258.289 – –20.258.289 –605.180 – –605.180 –20.863.469





Übriges Konzernergebnis – – – – – – – – – –

Konzernergebnis – – – 101.552.100 – 101.552.100 1.796.770 – 1.796.770 103.348.870

Stand am 31. Dezember 2009 200.000.000 –3.657.662 2.556.459 711.435.233 90.312.095 1.000.646.125 16.972.572 4.586.512 21.559.084 1.022.205.209

Die Veränderung des übrigen Konzernergebnisses resul-

tiert aus der Erstanwendung des BilMoG und betrifft den

Ausweis der ausstehenden Einlagen in Höhe von 3,7 Mio.

Euro innerhalb des Eigenkapitals sowie die erfolgsneutrale

Auflösung des Saldos der zum 31.12.2009 nach § 274 HGB

bilanzierten aktiven und passiven latenten Steuern gemäß

Artikel 67 Abs. 6 EGHGB. Der Nicht-Ansatz der latenten

Steuern mindert das Konzerneigenkapital im Umstellungs-

zeitpunkt um 176,9 Mio Euro.






Stand am 01. Januar 2010 200.000.000 –3.657.662 2.556.459 711.435.233 90.312.095 1.000.646.125 16.972.572 4.586.512 21.559.084 1.022.205.209


Änderung Konsolidierungskreis – – – – – – – – – –





Übriges Konzernergebnis – 3.657.662 – – –177.217.683 –173.560.021 – –3.309.159 –3.309.159 –176.869.180

Konzernergebnis – 3.657.662 – 114.799.184 –177.217.683 –58.760.837 1.007.163 –3.309.159 –2.301.996 –61.062.833

Stand am 31. Dezember 2010 200.000.000 – 2.556.459 790.234.417 –86.905.588 905.885.288 17.476.017 1.277.353 18.753.370 924.638.658





Stand am 01. Januar 2009 200.000.000 –3.657.662 2.556.459 660.141.422 90.312.095 949.352.314 16.823.938 4.586.512 21.410.450 970.762.764


Änderung Konsolidierungskreis – – – –20.258.289 – –20.258.289 –605.180 – –605.180 –20.863.469





Übriges Konzernergebnis – – – – – – – – – –

Konzernergebnis – – – 101.552.100 – 101.552.100 1.796.770 – 1.796.770 103.348.870

Stand am 31. Dezember 2009 200.000.000 –3.657.662 2.556.459 711.435.233 90.312.095 1.000.646.125 16.972.572 4.586.512 21.559.084 1.022.205.209


B. Versicherungstechnische Bruttorückstellungen

davon: davon:

insgesamt für noch nicht Schwankungsrück-

Schaden- /Unfallversicherung abgewickelte stellung und ähnliche

Versicherungszweig Versicherungsfälle Rückstellungen

Geschäftsjahr 2010 EUR EUR EUR

Gesamtgeschäft 1.839.431.117 1.486.777.296 155.580.058

Indirektes Geschäft 132.395.458 79.759.648 48.652.753

Direktes Geschäft 1.707.035.659 1.407.017.648 106.927.305

davon:

Kranken 30.697.476 1.354.569 –

Unfall 111.306.669 81.840.004 97.797

Haftpflicht 375.482.136 345.905.579 5.664.251

Kraftfahrt-Haftpflicht 739.338.823 717.852.390 18.996.860

sonstige Kraftfahrt-Versicherungen 34.632.052 18.899.519 14.776.379

Feuer- und Sachversicherungen 389.218.439 234.349.999 64.959.448

davon:

Feuer 48.084.059 31.160.921 9.510.024

Verbundene Hausrat 35.884.500 17.497.008 –

Verbundene Wohngebäude 209.369.245 127.743.891 37.397.828

sonstige Sachversicherungen 95.880.635 57.948.179 18.051.596

davon:

Einbruchdiebstahl 13.663.079 8.033.904 2.985.124

Leitungswasser 28.204.306 16.048.082 6.091.648

Glas 6.994.981 4.032.301 –

Sturm 14.436.248 11.410.429 363.537

andere Sachversicherungen 32.582.021 18.423.463 8.611.287

Sonstige Versicherungen 26.360.064 6.815.588 2.432.570

Geschäftsjahr 2009 EUR EUR EUR

Gesamtgeschäft 1.859.389.121 1.506.401.052 185.270.851

Indirektes Geschäft 126.745.720 81.340.862 41.718.338

Direktes Geschäft 1.732.643.401 1.425.060.190 143.552.513

davon:

Kranken 14.896.223 801.504 –

Unfall 99.187.698 73.206.892 855.547

Haftpflicht 424.724.065 389.649.108 11.796.809

Kraftfahrt-Haftpflicht 722.772.213 700.027.825 20.321.345

sonstige Kraftfahrt-Versicherungen 38.004.213 17.030.938 20.385.286

Feuer- und Sachversicherungen 415.272.540 238.065.779 88.036.326

davon:

Feuer 52.484.577 33.203.770 12.075.209

Verbundene Hausrat 36.381.177 18.533.575 –

Verbundene Wohngebäude 224.037.794 129.704.838 51.089.297

sonstige Sachversicherungen 102.368.992 56.623.596 24.871.820

davon:

Einbruchdiebstahl 15.353.875 8.220.890 2.651.855

Leitungswasser 29.242.026 17.502.757 5.742.643

Glas 7.046.134 4.067.597 –

Sturm 18.219.483 8.021.709 7.676.344

andere Sachversicherungen 32.507.474 18.810.643 8.800.978

Sonstige Versicherungen 17.786.449 6.278.144 2.157.200


F. Andere Verbindlichkeiten G. Rechnungsabgrenzungsposten

davon: 2010 2009

EUR EUR

Verbindlichkeiten mit einer

Restlaufzeit von mehr als 5 Jahren

Verbindlichkeiten gegenüber

Kreditinstituten 60.279.090 159.634.857

Sonstige Verbindlichkeiten 15.384.154 9.075.671

75.663.244 168.710.528

2010 2009

EUR EUR

Disagio aus Kapitalanlagen 3.948.974 4.822.257

Einnahmen, die nachfolgende

Geschäftsjahre betreffen 383.272 10.280

4.332.246 4.832.537

Besicherungen der Verbindlichkeiten gemäß § 314 (1) Nr. 1

HGB lagen nicht vor.


Anhang zur Konzern-Gewinn- und Verlustrechnung

Schaden- /Unfallversicherung gebuchte verdiente verdiente Bruttoaufwendungen Bruttoaufwendungen Rückversicherungs- versicherungstechnisches Versicherungszweig Bruttobeiträge Bruttobeiträge Nettobeiträge für Versicherungsfälle für den Versicherungsbetrieb saldo* Ergebnis für eigene Rechnung

Geschäftsjahr 2010 EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR Gesamtgeschäft 1.131.698.454 1.108.121.320 903.157.511 736.097.840 289.292.456 –17.866.617 82.282.493

Indirektes Geschäft 52.181.465 52.070.627 40.809.623 28.069.390 15.332.256 –3.181.728 –2.876.999

Direktes Geschäft 1.079.516.989 1.056.050.693 862.347.888 708.028.450 273.960.200 –14.684.889 85.159.492

davon:

Kranken 44.116.493 29.020.786 7.115.948 1.380.491 26.943.468 –1.007.938 –253.778

Unfall 68.827.635 68.916.473 66.231.028 27.369.635 21.338.397 –1.628.997 16.227.587

Haftpflicht 112.109.230 112.054.655 96.108.253 49.940.510 33.365.157 467.263 35.352.721

Kraftfahrt-Haftpflicht 198.080.472 198.158.841 186.174.730 181.986.582 28.245.556 6.142.659 –4.404.082

sonstige Kraftfahrt-Versicherungen 137.304.606 137.313.389 132.652.045 111.551.523 29.053.087 –3.944.613 –1.948.125

Feuer- und Sachversicherungen 486.309.186 485.449.541 363.784.111 329.834.037 118.157.456 –13.989.896 38.881.586

davon:

Feuer 52.692.818 52.668.139 39.010.765 22.233.709 13.253.420 – 14.973.856

Verbundene Hausrat 80.214.832 79.922.770 71.129.546 30.370.589 20.215.534 – 25.362.121

Verbundene Wohngebäude 254.453.670 253.923.109 184.468.319 206.732.234 52.406.190 – –2.550.137

sonstige Sachversicherungen 98.947.866 98.935.523 69.175.481 70.497.505 32.282.312 – 1.095.746

davon:

Einbruchdiebstahl 15.676.936 15.856.982 10.014.451 9.219.766 5.439.683 – 1.142.745

Leitungswasser 19.987.523 20.007.467 19.961.820 17.678.196 6.582.592 – –3.952.237

Glas 17.923.496 17.917.674 17.878.410 6.722.679 6.463.400 – 4.745.907

Sturm 17.991.094 17.928.635 11.800.756 21.009.638 5.773.377 – –1.523.553

andere Sachversicherungen 27.368.817 27.224.765 9.520.044 15.867.226 8.023.260 – 682.884

Sonstige Versicherungen 32.769.367 25.137.008 10.281.773 5.965.672 16.857.079 –723.367 1.303.583

Geschäftsjahr 2009 EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR Gesamtgeschäft 1.066.361.747 1.066.389.415 882.817.647 762.885.618 274.183.744 83.334.124 108.613.607

Indirektes Geschäft 57.983.467 57.962.501 42.154.730 34.417.299 16.642.758 –1.397.486 3.126.363

Direktes Geschäft 1.008.378.280 1.008.426.914 840.662.917 728.468.319 257.540.986 84.731.610 105.487.244

davon:

Kranken 29.271.739 17.307.978 6.516.823 848.044 17.253.329 300.262 –646.311

Unfall 64.360.671 64.340.784 61.578.960 16.584.038 20.872.676 –113.002 23.818.367

Haftpflicht 109.944.562 110.652.595 94.767.086 106.136.699 33.960.453 53.463.974 34.270.836


sonstige Kraftfahrt-Versicherungen 124.659.700 130.232.948 125.370.463 100.197.569 27.839.538 –3.025.619 6.781.068

Feuer- und Sachversicherungen 473.852.445 475.832.194 361.245.549 328.878.238 119.576.680 31.003.871 42.482.502

davon:

Feuer 51.011.478 52.009.037 38.624.122 16.321.826 13.781.327 – 13.271.976


Verbundene Wohngebäude 246.296.406 246.304.662 187.539.135 167.287.726 52.550.287 – –387.330


davon:


Leitungswasser 19.853.657 20.022.898 16.102.506 23.158.361 6.587.757 – –2.940.945

Glas 18.127.630 18.196.487 18.169.240 6.825.199 6.622.698 – 4.762.926

Sturm 17.485.065 17.645.488 11.436.194 1.285.485 5.945.446 – –1.911.120

andere Sachversicherungen 26.960.227 27.205.069 10.033.802 74.787.359 7.990.891 – 1.234.678

Sonstige Versicherungen 23.823.562 18.538.901 9.666.137 4.077.929 11.703.892 –1.423.898 1.014.771


* – = Saldo zugunsten der Rückversicherer

Schaden- /Unfallversicherung gebuchte verdiente verdiente Bruttoaufwendungen Bruttoaufwendungen Rückversicherungs- versicherungstechnisches Versicherungszweig Bruttobeiträge Bruttobeiträge Nettobeiträge für Versicherungsfälle für den Versicherungsbetrieb saldo* Ergebnis für eigene Rechnung

Geschäftsjahr 2010 EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR Gesamtgeschäft 1.131.698.454 1.108.121.320 903.157.511 736.097.840 289.292.456 –17.866.617 82.282.493

Indirektes Geschäft 52.181.465 52.070.627 40.809.623 28.069.390 15.332.256 –3.181.728 –2.876.999

Direktes Geschäft 1.079.516.989 1.056.050.693 862.347.888 708.028.450 273.960.200 –14.684.889 85.159.492

davon:

Kranken 44.116.493 29.020.786 7.115.948 1.380.491 26.943.468 –1.007.938 –253.778

Unfall 68.827.635 68.916.473 66.231.028 27.369.635 21.338.397 –1.628.997 16.227.587

Haftpflicht 112.109.230 112.054.655 96.108.253 49.940.510 33.365.157 467.263 35.352.721


sonstige Kraftfahrt-Versicherungen 137.304.606 137.313.389 132.652.045 111.551.523 29.053.087 –3.944.613 –1.948.125

Feuer- und Sachversicherungen 486.309.186 485.449.541 363.784.111 329.834.037 118.157.456 –13.989.896 38.881.586

davon:

Feuer 52.692.818 52.668.139 39.010.765 22.233.709 13.253.420 – 14.973.856


Verbundene Wohngebäude 254.453.670 253.923.109 184.468.319 206.732.234 52.406.190 – –2.550.137


davon:


Leitungswasser 19.987.523 20.007.467 19.961.820 17.678.196 6.582.592 – –3.952.237

Glas 17.923.496 17.917.674 17.878.410 6.722.679 6.463.400 – 4.745.907

Sturm 17.991.094 17.928.635 11.800.756 21.009.638 5.773.377 – –1.523.553

andere Sachversicherungen 27.368.817 27.224.765 9.520.044 15.867.226 8.023.260 – 682.884

Sonstige Versicherungen 32.769.367 25.137.008 10.281.773 5.965.672 16.857.079 –723.367 1.303.583

Geschäftsjahr 2009 EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR Gesamtgeschäft 1.066.361.747 1.066.389.415 882.817.647 762.885.618 274.183.744 83.334.124 108.613.607

Indirektes Geschäft 57.983.467 57.962.501 42.154.730 34.417.299 16.642.758 –1.397.486 3.126.363

Direktes Geschäft 1.008.378.280 1.008.426.914 840.662.917 728.468.319 257.540.986 84.731.610 105.487.244

davon:

Kranken 29.271.739 17.307.978 6.516.823 848.044 17.253.329 300.262 –646.311

Unfall 64.360.671 64.340.784 61.578.960 16.584.038 20.872.676 –113.002 23.818.367

Haftpflicht 109.944.562 110.652.595 94.767.086 106.136.699 33.960.453 53.463.974 34.270.836


sonstige Kraftfahrt-Versicherungen 124.659.700 130.232.948 125.370.463 100.197.569 27.839.538 –3.025.619 6.781.068

Feuer- und Sachversicherungen 473.852.445 475.832.194 361.245.549 328.878.238 119.576.680 31.003.871 42.482.502

davon:

Feuer 51.011.478 52.009.037 38.624.122 16.321.826 13.781.327 – 13.271.976


Verbundene Wohngebäude 246.296.406 246.304.662 187.539.135 167.287.726 52.550.287 – –387.330


davon:


Leitungswasser 19.853.657 20.022.898 16.102.506 23.158.361 6.587.757 – –2.940.945

Glas 18.127.630 18.196.487 18.169.240 6.825.199 6.622.698 – 4.762.926

Sturm 17.485.065 17.645.488 11.436.194 1.285.485 5.945.446 – –1.911.120

andere Sachversicherungen 26.960.227 27.205.069 10.033.802 74.787.359 7.990.891 – 1.234.678

Sonstige Versicherungen 23.823.562 18.538.901 9.666.137 4.077.929 11.703.892 –1.423.898 1.014.771


I. 2. Technischer Zinsertrag für eigene Rechnung

Im selbst abgeschlossenen Unfall-, Haftpflicht- und Kraft-

fahrt-Haftpflichtgeschäft wurde der technische Zinsertrag

aus der Renten- bzw. Bei trags-Deckungs rückstellung mit-

tels eines Rechnungszinses aus dem arithmetischen Mittel

des Anfangs- und Endbestandes der Rückstellungen ermit-

telt. Der Rechnungszins betrug für Verpflichtungen mit

dem Beginn vor dem 01.07.2000 4,00 Prozent p.a. bzw. für

Verpflichtungen mit dem Beginn ab dem 01.07.2000 3,25

Prozent p.a. bzw. für Verpflich tungen mit dem Beginn ab

dem 01.01.2004 2,75 Prozent p.a. bzw. für Verpflichtungen

mit dem Beginn ab dem 01.01.2007 2,25 Prozent p.a.

In der selbst abgeschlossenen Unfallversiche rung mit

garantierter Beitragsrückgewähr wurden die technischen

Zinsen mit 4,19 Pro zent p.a. auf den mittleren Jahresbe-

stand der Deckungs rückstellung berechnet.

Die Anteile der Rückversicherer errechnen sich gemäß

den vertraglichen Vereinbarun gen.

I. 4. Bruttoaufwendungen für Versicherungsfälle

Der Gewinn aus der Abwicklung der aus dem Vorjahr über-

nommenen Rückstellung stammt überwiegend aus den

Versicherungszweigen Allgemeine Unfall, All gemeine

Haftpflicht, Kraftfahrzeug-Haftpflicht und Ver bundene

Wohngebäude.

Aufwendungen für Beitragsrückerstattung für eigene Rechnung

2010 2009

EUR EUR

Aufwendungen für

erfolgsabhängige

Beitragsrückerstattung

I. 6. Schaden- und

Unfallversicherungs-

geschäft 1.042.198 678.057

II. 8. Lebens -

versicherungs-

geschäft 200.229.575 156.653.484

201.271.773 157.331.541

Aufwendungen für

erfolgsunabhängige

Beitragsrückerstattung

I. 6. Schaden- und

Unfallversicherungs-

geschäft 223.151 41.999

II. 8. Lebens -

versicherungs-

geschäft – –

223.151 41.999

201.494.924 157.373.541

Gebuchte Brutto-Beiträge

2010 2009

EUR EUR

I.1.a) Schaden- und Unfall-

versicherungsgeschäft

selbst abgeschlossenes

Versicherungsgeschäft 1.079.516.989 1.008.378.280

übernommenes

Versicherungsgeschäft 52.181.465 57.983.467

1.131.698.454 1.066.361.747

II.1.a) Lebens-


selbst abgeschlossenes

Versicherungsgeschäft 1.475.857.339 1.252.468.399

übernommenes

Versicherungsgeschäft 1.898.273 1.361.955

1.477.755.612 1.253.830.354

2.609.454.066 2.320.192.101


III. 4. b) Abschreibungen auf Kapitalanlagen

2010 2009

EUR EUR

Planmäßige

Abschreibungen 13.916.536 12.612.258

Abschreibungen nach

§ 253 Abs. 2 und 3 HGB 48.714.332 48.078.151

62.630.868 60.690.409

I. 7. Bruttoaufwendungen für den Versicherungsbetrieb

2010 2009

EUR EUR

Schaden- und Unfall-


a) Abschluss-

aufwendungen 148.095.318 130.310.063

b) Verwaltungs-

aufwendungen 141.197.138 143.873.681

289.292.456 274.183.744

ZinsaufwendungenDie sonstigen Aufwendungen enthalten Aufwendungen

aus der Aufzinsung von Schulden in Höhe von 26,2 Mio.

Euro.

Latente SteuernIm ausgewiesenen Konzernjahresüberschuss ist ein er -

tragswirksamer Saldo aus der Bilanzierung aktiver und pas-

siver latenter Steuern nach § 306 HGB in Höhe von 0,7 Mio.

Euro enthalten.

Die zu bilanzierenden latenten Steuern werden mit

einem konzerneinheitlichen Steuersatz bewertet, der sich

aus einer Gewichtung der derzeit gültigen unternehmen-

sindividuellen Steuersätze ergibt. Der Steuer satz beträgt

31,23 Prozent.

Insgesamt wurden im Geschäftsjahr 0,4 Mio. Euro laten-

ter Steuer auf wand und 1,1 Mio. Euro latenter Steuer ertrag

erfasst. Die aktiven latenten Steuern in Höhe von 0,1 Mio.

Euro stammen aus voraussichtlichen Steuerentlastun-

gen in nachfolgenden Geschäftsjahren in Folge von Neube-

wertungen im Konzernabschluss sowie temporären Unter-

schiedsbeträgen aus Konsolidierungsvorgängen. Gegenläu-

fige passive latente Steuern aus gleichen Ursachen sind mit

24,4 Mio. Euro in den Steuerrückstellungen enthalten.


SegmentberichterstattungProvinzial Rheinland Konzern

Segmentberichterstattung im Geschäftsjahr 2010

Schaden-, Unfall- Lebens- übrige Konsoli- 2010

und Rück- versicherung Gesellschaften dierungen

in Tsd. Euro versicherung

Aktiva

A. Immaterielle Vermögensgegenstände 8.411 21.550 62 – 30.023

B. Kapitalanlagen 3.113.642 13.027.420 605.048 –667.541 16.078,569

C. Kapitalanlagen für Rechnung und Risiko

von Inhabern von Lebensversicherungen – 222.342 – – 222.342

D. Anteile der Rückversicherer an den

versicherungstechnischen Rückstellungen 293.511 – – – 293.511

E. Forderungen 178.297 274.053 44.982 –30.759 466.574

F. Laufende Guthaben bei Kreditinstituten,

Schecks und Kassenbestand 19.776 4.236 8.636 – 32.648

G. Übrige Aktiva 30.500 117.789 32.586 –238 180.637

Summe Segmentaktiva 3.644.136 13.667.391 691.315 –698.538 17.304.304

Passiva

A. Versicherungstechnische Brutto-Rückstellungen 1.839.431 12.509.786 – – 14.349.217

B. Versicherungstechnische Brutto-Rückstellungen

im Bereich der fondsgebundenen

Lebensversicherung – 222.342 – – 222.342

C. Andere Brutto-Rückstellungen 624.433 116.316 21.302 – 762.051

D. Verbindlichkeiten 375.960 651.464 208.350 –194.052 1.041.723

E. Übrige Passiva 233 3.716 383 – 4.332

Summe Segmentpassiva 2.840.057 13.503.624 230.035 –194.052 16.379.665

Ausgewiesenes Eigenkapital 924.639

Ausstehende Einlagen –

Eigenkapital 924.639

Passiva gesamt 17.304.304


Segmentberichterstattung im Geschäftsjahr 2009 nach Anpassung der Segmentzuordnung




Aktiva


B. Kapitalanlagen 3.132.607 12.285.373 640.078 –734.215 15.323.842




versicherungstechnischen Rückstellungen 319.434 – – – 319.434

E. Forderungen 150.406 337.380 47.173 –23.539 511.419



G. Übrige Aktiva 190.698 151.195 27.051 –89 368.856

Summe Segmentaktiva 3.820.914 12.985.154 724.339 –757.843 16.772.564

Passiva

A. Versicherungstechnische Brutto-Rückstellungen 1.859.389 11.846.921 – – 13.706.310






E. Übrige Passiva 264 4.558 10 – 4.833


Ausgewiesenes Eigenkapital 1.025.863

Ausstehende Einlagen 3.658

Eigenkapital 1.022.205



Schaden- und Lebens- Holding/ Konsoli- 2009

Unfall- versicherung übrige dierungen

in Tsd. Euro versicherung Gesellschaften

Aktiva


B. Kapitalanlagen 3.047.061 12.285.373 1.356.019 –1.364.611 15.323.842




versicherungstechnischen Rückstellungen 321.089 – 17.866 –19.521 319.434

E. Forderungen 101.205 337.379 225.557 –152.722 511.419



G. Übrige Aktiva 35.593 151.195 182.169 –101 368.856

Summe Segmentaktiva 3.531.534 12.985.154 1.792.831 –1.536.955 16.772.564

Passiva

A. Versicherungstechnische Brutto-Rückstellungen 1.854.975 11.846.920 23.713 –19.298 13.706.310






E. Übrige Passiva 264 4.558 10 – 4.832


Ausgewiesenes Eigenkapital 1.025.863

Ausstehende Einlagen –3.658

Eigenkapital 1.022.205


Segmentberichterstattung im Geschäftsjahr 2009 entsprechend Konzernabschluss 31.12.2009



* – = Erhöhung




Gebuchte Brutto-Beiträge 1.131.698 1.477.756 – – 2.609.454

Beiträge aus der Brutto-Rückstellung

für Beitragsrückerstattung – 51.598 – – 51.598

Gesamt Brutto-Beiträge 1.131.698 1.529.353 – – 2.661.052

Selbstbehalt 81 % 99 % – – 91 %

Gewinn- und Verlustrechnung

1. Versicherungstechnisches Ergebnis

Verdiente Beiträge

für eigene Rechnung (f.e.R.) 903.158 1.471.461 – – 2.374.619



aus der nichtversicherungstechnischen

Rechnung umgegliederter Zins 1.158 529.805 – 6.682 537.644

Aufwendungen für Versicherungsfälle f.e.R. –625.285 –1.020.275 – – –1.645.560

Veränderung übriger versicherungs-

technischer Netto-Rückstellungen –4.908 –674.043 – – –678.951

Aufwendungen für Beitragsrückerstattung f.e.R. –1.265 –200.230 – – –201.495

Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb f.e.R. –213.009 –122.452 – – –335.461

Unrealisierte Gewinne / Verluste Kapitalanlagen – 14.661 – – 14.661

sonstige versicherungstechnische

Aufwendungen f.e.R. –9.980 –20.826 – – –30.807


Erträge f.e.R. 2.724 14.668 – – 17.392

Zwischensumme 52.592 44.367 – 6.682 103.641

Veränderung der Schwankungsrückstellung

und ähnlicher Rückstellungen* 29.691 – – – 29.691

Versicherungstechnisches Ergebnis f.e.R. 82.282 44.367 – 6.682 133.331

2. Kapitalanlageergebnis ohne

unrealisierte Gewinne / Verluste 122.058 529.805 –15.723 10.411 646.550

3. Der versicherungstechnischen Rechnung

zugeordneter Zins –1.469 –529.805 – –6.682 –537.956

4. Sonstige Aufwendungen / Erträge –44.697 –7.073 7.513 –12.266 –56.522

5. Konzernergebnis vor Steuern

vom Einkommen und vom Ertrag 158.175 37.294 –8.210 –1.855 185.403

6. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag –58.622 –17.561 6.587 – –69.597

7. Ergebnisabführungen –1.065 – – 1.065 –

8. Konzernergebnis nach Steuern 98.488 19.732 –1.623 –790 115.806

davon: auf andere Gesellschafter

entfallender Gewinn 91 – 916 1.007

Netto-Verzinsung Kapitalanlagen 4,1 %

Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb

in % der Brutto-Beiträge 25,6 % 8,6 %

Schadenquote (brutto) 66,4 %

Segmentberichterstattung im Geschäftsjahr 2010


* – = Erhöhung




Gebuchte Brutto-Beiträge 1.066.362 1.253.830 – – 2.320.192



Gesamt Brutto-Beiträge 1.066.362 1.305.822 – – 2.372.184

Selbstbehalt 82 % 99 % – – 91 %



Verdiente Beiträge

für eigene Rechnung (f.e.R.) 882.818 1.322.153 – – 2.204.971




Rechnung umgegliederter Zins 810 461.254 – 359 462.422

Aufwendungen für Versicherungsfälle f.e.R. –567.882 –931.522 – – –1.499.404


technischer Netto-Rückstellungen –3.788 –624.089 – – –627.876

Aufwendungen für Beitragsrückerstattung f.e.R. –720 –156.653 – – –157.374

Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb f.e.R. –202.281 –109.906 – – –312.188



Aufwendungen f.e.R. –9.616 –20.635 – – –30.251


Erträge f.e.R. 1.927 15.158 – – 17.085

Zwischensumme 101.267 30.054 – 359 131.680



Versicherungstechnisches Ergebnis f.e.R. 108.614 30.054 – 359 139.027


unrealisierte Gewinne / Verluste 112.566 461.254 –6.407 5.728 573.142


zugeordneter Zins –1.092 –461.254 – –359 –462.704

4. Sonstige Aufwendungen / Erträge –63.979 –11.412 –18.032 –11.261 –104.683


vom Einkommen und vom Ertrag 156.109 18.643 –24.438 –5.532 144.781

6. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag –33.960 –8.434 962 – –41.432

7. Ergebnisabführungen –2.295 – – –2.295 –

8. Konzernergebnis nach Steuern 119.855 10.208 –23.476 –3.238 103.349


entfallender Gewinn 37 – 1.760 – 1.797





Segmentberichterstattung im Geschäftsjahr 2009 nach Anpassung der Segmentordnung


* – = Erhöhung

Schaden- und Lebens- Holding/ Konsoli- 2009

Unfall- versicherung übrige dierungen

in Tsd. Euro versicherung Gesellschaften

Gebuchte Brutto-Beiträge 1.065.156 1.253.830 42.905 –41.699 2.320.192



Gesamt Brutto-Beiträge 1.065.156 1.305.822 42.905 –41.699 2.372.184

Selbstbehalt 81 % 99 % 32 % – 91 %



Verdiente Beiträge

für eigene Rechnung (f.e.R.) 874.640 1.322.153 8.177 – 2.204.971




Rechnung umgegliederter Zins 810 461.254 – 359 462.422

Aufwendungen für Versicherungsfälle f.e.R. –567.664 –931.522 –218 – –1.499.404


technischer Netto-Rückstellungen –3.565 –624.089 1 –223 –627.876

Aufwendungen für Beitragsrückerstattung f.e.R. –720 –156.653 – – –157.374

Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb f.e.R. –193.957 –109.906 –8.325 – –312.188



Aufwendungen f.e.R. –9.615 –20.635 –1 – –30.251


Erträge f.e.R. 1.927 15.158 – – 17.085

Zwischensumme 101.856 30.054 –366 136 131.680



Versicherungstechnisches Ergebnis f.e.R. 109.203 30.054 –366 136 139.027


unrealisierte Gewinne / Verluste 109.850 461.254 158.024 –155.986 573.142


zugeordneter Zins –1.092 –461.254 – –359 –462.704

4. Sonstige Aufwendungen / Erträge –54.388 –11.412 –27.822 –11.061 –104.683


vom Einkommen und vom Ertrag 163.574 18.643 129.835 –167.271 144.781

6. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag –489 –8.434 –32.509 – –41.432

7. Ergebnisabführungen –163.810 – – 163.810 –

8. Konzernergebnis nach Steuern –725 10.208 97.326 –3.461 103.349


entfallender Gewinn 37 – 1.760 – 1.797





Segmentberichterstattung im Geschäftsjahr 2009 entsprechend Konzernabschluss 31.12.2009


Kapitalflussrechnung

Provinzial Rheinland Konzern

Der Finanzmittelfonds setzt sich aus Zahlungsmitteln und Zahlungsäquivalenten zusammen, die unter dem Bilanzposten E. II. „Laufende Guthaben bei Kreditinstituten, Schecks und Kassenbestand“ ausgewiesen werden.

2010 2009 EUR EUR

1. Periodenergebnis (einschließlich Ergebnisanteilen von Minderheitsgesellschaftern) vor außerordentlichen Posten 115.806.347 103.348.870

2. +/– Veränderung der versicherungstechnischen Rückstellungen – netto 707.136.667 554.160.874

3. +/– Veränderung der Depotforderungen und -verbindlichkeiten sowie der Abrechnungsforderungen und -verbindlichkeiten –4.587.760 69.138.423

4. +/– Veränderung der sonstigen Forderungen und Verbindlichkeiten 36.591.578 –139.290.331

5. +/– Gewinn/Verlust aus dem Abgang von Kapitalanlagen –22.896.718 20.700.410

6. +/– Veränderung sonstiger Bilanzposten –5.356.647 –22.909.642

7. +/– Sonstige zahlungsunwirksame Aufwendungen und Erträge sowie Berichtigungen des Periodenergebnisses –15.142.451 24.244.828

8. +/– Ein- und Auszahlungen aus außerordentlichen Posten – –

9. = Cashflow aus der laufenden Geschäftstätigkeit 811.551.016 609.393.432

10. + Einzahlungen aus dem Verkauf von konsolidierten Unternehmen und sonstigen Geschäftseinheiten – –

11. – Auszahlungen aus dem Erwerb von konsolidierten Unternehmen und sonstigen Geschäftseinheiten – –75.742.088

12. + Einzahlungen aus dem Verkauf und der Endfälligkeit von übrigen Kapitalanlagen 2.014.367.034 2.896.017.080

13. – Auszahlungen aus dem Erwerb von übrigen Kapitalanlagen –2.747.968.545 –3.300.912.661

14. + Einzahlungen aus dem Verkauf von Kapitalanlagen der fondsgebundenen Lebensversicherung – –

15. – Auszahlungen aus dem Erwerb von Kapitalanlagen der fondsgebundenen Lebensversicherung –23.644.786 –25.047.919

16. + Sonstige Einzahlungen 6.018.171 16.723

17. – Sonstige Auszahlungen –20.474.111 –18.162.720

18. = Cashflow aus der Investitionstätigkeit –771.702.237 –523.831.585

19. + Einzahlungen aus Eigenkapitalzuführungen – 334

20. – Auszahlungen an Unternehmenseigner und Minderheits - gesellschafter –267.133 –356.704

21. – Dividendenzahlungen –36.236.585 –30.686.585

22. +/– Einzahlungen und Auszahlungen aus sonstiger Finanzierungstätigkeit –11.763.713 –41.169.167

23. = Cashflow aus der Finanzierungstätigkeit –48.267.431 –72.212.122

24. Zahlungswirksame Veränderungen des Finanzmittelfonds (Summe aus 9, 18, 23) –8.418.652 13.349.725

25. +/– Wechselkurs-, konsolidierungskreis- und bewertungsbedingte Änderungen des Finanzmittelfonds – –1.901.584

26. + Finanzmittelfonds am Anfang der Periode 41.066.729 29.618.588

27. = Finanzmittelfonds am Ende der Periode 32.648.077 41.066.729


Sonstige Angaben

Angaben gem. § 314 Abs. 1 Nr. 2 a HGB

Die Haftsummen aus Genossenschaftsanteilen betragen

5 Tsd. Euro.

Die Provinzial Lebensversicherung ist gemäß §§ 124 ff.

VAG Mitglied des Sicherungsfonds für die Lebensversiche-

rer. Der Sicherungsfonds erhebt auf Grundlage der Siche-

rungsfonds- Finanzierungs-Verord nung (Leben) jährliche

Beiträge von maximal 0,2 Pro mille der Summe der versi-

cherungstechnischen Netto-Rück stellungen, bis ein Siche-

rungsvermögen von 1 Pro mille der Summe der versiche-

rungstechnischen Netto-Rückstellungen aufgebaut ist. Die

Aufbauphase ist abgeschlossen, zukünftige Verpflichtun-

gen für unsere Gesellschaft bestehen hieraus nicht.

Der Sicherungsfonds kann darüber hinaus Sonder-

beiträge in Höhe eines weiteren Promille der Summe der

versicherungstechnischen Netto-Rückstellungen erheben;

dies entspricht einer Verpflichtung von 14.000.736 Euro.

Zusätzlich hat sich die Gesellschaft verpflichtet, dem

Sicherungsfonds oder alternativ der Protektor Lebensver-

sicherungs-AG finanzielle Mit tel zur Verfü gung zu stellen,

sofern die Mittel des Sicherungsfonds bei einem Sanie-

rungsfall nicht ausreichen. Die Ver pflich tung beträgt 1 Pro-

zent der Summe der versiche rungstechnischen Netto-Rück-

stellungen unter Anrech nung der zu diesem Zeitpunkt

bereits an den Siche rungs fonds geleisteten Beiträge. Unter

Einschluss der oben genannten Einzahlungsverpflichtun-

gen aus den Beitragszahlungen an den Sicherungsfonds

be trägt die Gesamtverpflichtung zum Bilanzstichtag

126.006.622 Euro.

Das Haftungsvolumen aus der Gewährung von Bürg-

schaften und die Abgabe von Garantie erklärun gen betra-

gen 9.175 Tsd. Euro. Aus der Mitgliedschaft im Verband

öffentlicher Ver sicherer besteht ein Anteils besitz in Höhe

von 2,5 Mio. Euro am bisher nicht eingezahlten Stammkapi-

tal dieses Verbandes.

Aufgrund der Mitgliedschaft im Solidaritätspool der

öffentlichen Versicherer zur Deckung von Terrorismus-

Schäden sind wir verpflichtet, die für die Sicherstellung des

Poolschutzes er forderlichen Mittel, unserem Pool-Anteil

entsprechend, bis zu einem Betrag von rund 30,4 Mio. Euro

zur Verfügung zu stellen.

Es bestehen weitere Haftungsverhältnisse nach § 251

HGB, die wegen ihrer untergeordneten Bedeu tung nicht

aufgeführt werden. Dies gilt auch für Tochter unter nehmen,

die nicht in den Konzernabschluss einbezogen werden.

Angaben gem. § 314 Abs. 1 Nr. 4 HGB

Die durchschnittliche Anzahl der Mitarbeiter betrug 2.465.

Davon waren 2.275 im Innendienst und 190 Mit arbei ter im

angestellten Außendienst tätig.


Die Gesamtbezüge der Mitglieder des Vorstands für ihre

Tätigkeit im Mutterunternehmen und in den Tochterunter-

nehmen betrugen im Berichtsjahr 4.157 Tsd. Euro. Davon

entfiel auf den erfolgsabhängigen Anteil ein Betrag von

1.113 Tsd. Euro.

Außerdem wurden an frühere Mitglieder des Vor stands

und ihre Hinterbliebenen Ruhe gelder in Höhe von 1.747 Tsd.

Euro gezahlt.

Für Altersversorgung ehemaliger Vorstandsmit glieder

oder ihren Hinterbliebenen wurden Rückstel lun gen in

Höhe von 20.855 Tsd. Euro ge bil det.

Die Mitglieder der Gewährträgerversammlung, des Ver-

waltungsrats und des Aufsichtsrats erhielten insgesamt

645 Tsd. Euro und Ersatz der Reisekosten sowie Tagegelder.

Gegenüber Mitgliedern des Vorstands, der Gewähr träger-

versammlung, des Verwaltungsrats und des Auf sichts rats

bestanden Forderungen aus grundpfandrechtlich gesicher-

ten Darlehen in Höhe von 995 Tsd. Euro zu einem durch-

schnitt lichen Zinssatz von 4,3 Pro zent p.a. Im Geschäftsjahr

wurden 128 Tsd. Euro zurück gezahlt.

Die Provinzial Rheinland Holding erstellt einen befreien-

den Konzernabschluss nach § 291 Abs. 1 HGB. Der Konzern-

abschluss und der Konzernlagebericht werden im elektro-

nischen Bundesanzeiger zur Bekannt ma chung eingereicht.

Von dort aus erfolgt die Übermitt lung der offenlegungs-

pflichtigen Unterlagen an das Unternehmensregister.

Personalaufwendungen

2010 2009

EUR EUR

Löhne und Gehälter 143.252.118 135.171.812

Soziale Abgaben

und Aufwendungen

für Unterstützung 24.198.687 22.132.983

Aufwendungen

für Altersversorgung –11.442.747 20.032.874

156.008.058 177.337.669



Das von dem Abschlussprüfer des Konzernabschlusses

und der Jahresabschlüsse der Tochterunternehmen im

Geschäftsjahr berechnete Gesamthonorar beträgt für

a) Abschlussprüfungen 1.247 Tsd. Euro

b) Andere Bestätigungsleistungen 49 Tsd. Euro

c) Sonstige Leistungen 15 Tsd. Euro.


Bei fünf verbundenen Unternehmen betrug der nach dem

Substanzwertverfahren er mit telte Zeitwert 67.128 Tsd.

Euro bei einem Buchwert von 68.136 Tsd. Euro. Bei vier

den Fi nanzanlagen zugehörigen Beteiligungen betrug der

Zeitwert insgesamt 13.930 Tsd. Euro bei einem Buch wert

von 14.006 Tsd. Euro. Die Zeitwerte wurden nach dem Sub-

stanzwertverfahren ermittelt.

Von Abschreibungen wurde abgesehen, da mit Wert-

aufholungen aufgrund laufender Erträge gerechnet wird.

Bei 43 Inhaberschuldverschreibungen be trug der Zeit-

wert (Marktwert) 650,9 Mio. Euro bei einem Buch wert von

718,4 Mio. Euro. Der auf Basis einer an der Bonität des

Emitten ten orientierten Zins struktur kurve ermittelte

Zeit wert bei 6 Zero schuld scheindar lehen und Zero namens-

schuldver schreibungen mit einem Buchwert in Höhe von

98,9 Mio. Euro betrug 104,6 Mio. Euro. Nach dem gleichen

Ver fahren wurde bei Namens genussscheinen ein Zeit wert

in Höhe von 60,3 Mio. Euro bei einem Buchwert von 74,4

Mio. Euro ermittelt. Dauerhafte Wertminde rungen lagen

aufgrund der Bonitätsdaten der Emit tenten nicht vor.


Für ein unter den sonstigen Verbindlichkeiten ausgewiese-

nes Erwerbsvorbereitungsgeschäft (Short Put) be trug der

Zeitwert 13 Tsd. Euro; der Buchwert lag bei 272 Tsd. Euro.

Die Bewertung zum Bilanzstichtag erfolg te mit indi kativen

Bewertungskursen eines geeigneten Kreditinstituts.

Angaben gem. § 314 Nr. 18 HGB

Anteile an inländischen Investmentvermögen im Sinne

des § 1 InvG oder vergleichbaren ausländischen Invest-

mentanteilen im Sinne des § 2 Abs. 9 InvG, bei denen

das Unternehmen mehr als 10 Prozent der umlaufenden

An teile hält, sind in der nachfolgenden Tabelle aufgeführt:

Anlageziele

Werte in Gemischte Renten- Aktien- Immo-

Mio. Euro Fonds fonds fonds bilien-

fonds

Marktwert 1.305,3 4.373,2 532,9 451,5

Reserven 41,4 90,9 2,5 6,1

Lasten 0,1 14,2 – –

im Geschäfts-

jahr erfolgte

Ausschüttung 29,3 192,3 8,1 28,3

Die Ermittlung des beizulegenden Zeitwertes bei den

Fonds mit stillen Lasten hat keine Anhaltspunkte für eine

dauerhafte Wertminderung ergeben, so dass auf eine Wert-

berichtigung nach § 253 Abs. 3 Satz 4 HGB verzichtet wer-

den konnte.

Beschränkungen in der täglichen Rückgabe von Fonds-

anteilen liegen nicht vor.

Nachzahlungsverpflichtungen

Nachzahlungsverpflichtungen auf Wertpa piere, Beteili-

gungen und sonstige Kapitalanlagen bestehen in Höhe

von 293,2 Mio. Euro. Es bestehen keine Eventualverbind-

lichkeiten.

Düsseldorf, den 18. April 2011

Der Vorstand

Ulrich Jansen Patric Fedlmeier

Sabine Krummenerl Peter Slawik Dr. Hans Peter Sterk


Provinzial Rheinland HoldingJahresabschlusszum 31. Dezember 2010

90 Provinzial Geschäftsberichte 2010Provinzial Rheinland Holding

Bilanz

2010 2009


A. Immaterielle Vermögensgegenstände

entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche

Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie

Lizenzen an solchen Rechten und Werten 209.839 206.200

B. Kapitalanlagen

I. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen

und Beteiligungen

1. Anteile an verbundenen Unternehmen 602.746.806 602.724.114

2. Ausleihungen an verbundene Unternehmen 500.000 500.000

3. Beteiligungen 126.249.704 729.496.510 130.446.600

II. Depotforderungen aus dem in Rückdeckung

übernommenen Versicherungsgeschäft 330.035 729.826.545 365.104

C. Forderungen

I. Abrechnungsforderungen aus dem

Rückversicherungsgeschäft 9.697.280 367.103


EUR 9.451.931 (Vj.: EUR 317.612)

II. Sonstige Forderungen 203.585.441 213.282.721 178.967.219


EUR 143.640.978 (Vj.: EUR 130.780.314)

davon an Beteiligungsunternehmen:*

EUR 817.827 (Vj.: EUR 718.875)

D. Sonstige Vermögensgegenstände

I. Laufende Guthaben bei Kreditinstituten,

Schecks und Kassenbestand 1.746.139 976.306

E. Rechnungsabgrenzungsposten

I. Abgegrenzte Zinsen und Mieten 12.418 12.418

Summe der Aktiva 945.077.662 914.565.064

Jahresbilanz zum 31.12.2010 der Provinzial Rheinland Holding

* An Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht.


2010 2009


A. Eigenkapital

I. Stammkapital 200.000.000 200.000.000

II. Kapitalrücklage 2.556.459 2.556.459

III. Gewinnrücklagen

1. Sicherheitsrücklage 201.371.145 177.146.719

2. andere Gewinnrücklagen 331.460.348 532.831.493 303.830.419

IV. Jahresüberschuss 97.541.841 832.929.793 87.854.355

B. Versicherungstechnische Rückstellungen

I. Beitragsüberträge

1. Bruttobetrag 33.958.365 17.866.025

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft 24.046.588 9.911.777 12.271.685

II. Rückstellung für noch nicht abgewickelte

Versicherungsfälle

1. Bruttobetrag 5.929.322 5.846.759

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft 5.438.761 490.561 5.636.150

III. Sonstige versicherungstechnische Rückstellungen

1. Bruttobetrag 411.489 –

2. davon ab:


gegebene Versicherungsgeschäft 269.243 142.246 10.544.584 42.090

C. Andere Rückstellungen

I. Rückstellungen für Pensionen

und ähnliche Verpflichtungen 42.449.579 44.460.975

II. Steuerrückstellungen 18.892.363 23.791.100

III. Sonstige Rückstellungen 8.905.800 70.247.742 6.533.859

D. Depotverbindlichkeiten aus dem in Rückdeckung

gegebenen Versicherungsgeschäft


EUR 330.021 (Vj.: EUR 365.104) 330.021 365.104

E. Andere Verbindlichkeiten

I. Abrechnungsverbindlichkeiten aus dem


II. Sonstige Verbindlichkeiten 23.763.392 31.025.522 58.331.735

davon aus Steuern:

EUR 45.337 (Vj.: EUR –)


EUR 23.582.728 (Vj.: EUR 57.894.683)

Summe der Passiva 945.077.662 914.565.064



2010 2009 Posten EUR EUR EUR EUR

I. Versicherungstechnische Rechnung 1. Verdiente Beiträge für eigene Rechnung a) Gebuchte Bruttobeiträge 58.112.376 42.905.076

b) Abgegebene Rückversicherungsbeiträge 44.145.736 13.966.640 29.133.467

c) Veränderung der Bruttobeitragsüberträge –16.092.352 –17.866.228

d) Veränderung des Anteils der Rückversicherer an den Bruttobeitragsüberträgen 11.774.915 –4.317.437 9.649.203 12.271.888

2. Aufwendungen für Versicherungsfälle für eigene Rechnung a) Zahlungen für Versicherungsfälle aa) Bruttobetrag 1.873.685 1.326.874

bb) Anteil der Rückversicherer 1.711.920 161.765 1.318.986

b) Veränderung der Rückstellung für noch nicht abgewickelte Versicherungsfälle aa) Bruttobetrag –253.673 2.188.360

bb) Anteil der Rückversicherer –533.625 279.952 441.717 1.977.751

3. Veränderung der sonstigen versicherungstechnischen Netto-Rückstellungen* –98.661 620

4. Aufwendungen für den Versicherungsbetrieb für eigene Rechnung a) Bruttoaufwendungen für den Versicherungsbetrieb 37.877.062 24.963.159

b) davon ab: erhaltene Provisionen und Gewinn- beteiligungen aus dem in Rückdeckung gegebenen Versicherungsgeschäft 29.558.869 8.318.193 16.638.538

5. Sonstige versicherungstechnische Aufwendungen für eigene Rechnung – 971

6. Versicherungstechnisches Ergebnis für eigene Rechnung 790.632 –366.200

II. Nichtversicherungstechnische Rechnung 1. Erträge aus Kapitalanlagen a) Erträge aus Beteiligungen 1.051.067 1.368.081

b) Erträge aus anderen Kapitalanlagen

davon aus verbundenen Unternehmen: EUR 25.410 (Vj.: EUR 54.804) 158.596 189.043

c) Gewinne aus dem Abgang von Kapitalanlagen 15.842 –

d) Erträge aus Gewinngemeinschaften, Gewinn- abführungs- und Teilgewinnabführungsverträgen 155.322.906 156.548.411 161.515.183

2. Aufwendungen für Kapitalanlagen a) Aufwendungen für die Verwaltung von Kapitalanlagen, Zinsaufwendungen und sonstige Aufwendungen für die Kapitalanlagen 79.296 70.568

b) Abschreibungen auf Kapitalanlagen 4.177.308 4.256.604 –

152.291.807

3. Sonstige Erträge 3.668.184 2.403.668

4. Sonstige Aufwendungen 7.777.804 –4.109.620 12.188.628

5. Ergebnis der normalen Geschäftstätigkeit 148.972.819 152.850.579

6. Steuern vom Einkommen und vom Ertrag 51.388.854 64.990.447

7. Sonstige Steuern 42.124 51.430.978 5.777

8. Jahresüberschuss 97.541.841 87.854.355

*– = Erhöhung

Gewinn- und Verlustrechnung der Provinzial Rheinland Holding für die Zeit vom 1. Januar bis 31. Dezember 2010



Anhang zur Bilanz

Erstmalige Anwendung des Bilanzrechtsmodernisierungs-gesetzes (BilMoG)Der Jahresabschluss ist nach den Vorschiften des Handels-

gesetzbuches in der Fassung des Bilanzrechtsmodernisie-

rungsgesetzes vom 25. Mai 2009 in Verbindung mit der Ver-

ordnung über die Rechnungslegung von Versicherungsun-

ternehmen aufgestellt.

Die Ausübung der mit dem BilMoG verbundenen Wahl-

rechte zum Übergangszeitpunkt 1. Januar 2010 durch die

Provinzial Rheinland Holding war wie folgt:

1. Die unter den Pensionsrückstellungen ausgewiesenen

Beihilferückstellungen wurden unter Inanspruchnahme

des Beibehaltungswahlrechtes nach Artikel 67 Abs. 1

Satz 2 EGHGB bilanziert.

2. Gemäß Art. 67 Abs. 8 Satz 2 EGHGB haben wir die Vor-

jahreszahlen nicht an die neuen Vorschriften des BilMoG

angepasst.

Bilanzierungs- und BewertungsmethodenDie unter den immateriellen Vermögensgegen stän den aus-

gewiesenen EDV-Programme sind zu Anschaf fungs kosten

aktiviert, vermindert um die linearen Abschrei bungssätze

für Abnutzung, in Übereinstim mung mit dem Steuer recht.

Die Anteile an verbundenen Unternehmen und Betei li-

gungen wurden zu Anschaffungs kosten bilanziert bzw. zu

den auf Dauer beizulegenden Werten.

Die Bewertung der Depotforderungen und der Ab rech-

nungsforderungen aus dem Rückver sicherungs geschäft

erfolgte mit dem Nomi nal betrag. Erfor der li che Einzelwert-

berichtigungen sind abgesetzt.

Sonstige Aktivposten sind mit den Nominal werten aus-

gewiesen.

Für voraussichtliche Steuerbelastungen nachfolgen-

der Geschäftsjahre würde sich wegen handelsrechtlich

nicht übernommener steuerlicher Verluste aus Beteiligun-

gen an Personengesellschaften eine Rückstellung für laten-

te Steuern ergeben. Dieser Rückstellung stehen aktivische

latente Steuern aus der steuerlich abweichenden Bewer-

tung der Rückstellung für Beihilfeleistungen an Pensions-

anwärter gegenüber. Zudem kommt es aufgrund der ab

2002 bestehenden körperschaft- und gewerbesteuerlichen

Organschaft mit Ergebnisabführungsvertrag zur Provinzi-

al Rheinland Versicherung AG zu weiteren Steuerlatenzent-

wicklungen, die aus den Abweichungen zwischen Steuer-

und Handelsbilanz bei der AG resultieren. Diese in der AG

begründeten Abweichungen führen zu aktivischen laten-

ten Steuern aufgrund der steuerlichen Nichtanerkennung

der Bilanzierung von Pensionsrückstellungen gemäß Bil-

MoG, einer steuerlich veränderten Bewertung der Schaden-

rückstellung, des ab 1999 geltenden Gebots der Wertauf-

holung bzw. steuerlichen Einschränkungen von Teilwert-

abschreibungen bei Wertpapieren, der steuerlich unter-

schiedlichen Ansätze aus der Investmentfondsbesteue-

rung sowie aus der steuerlich abweichenden Bewertung

der Rückstellung für Altersteilzeit. Passivisch latente Steu-

ern ergeben sich auch bei der Organgesellschaft aus han-

delsrechtlich nicht übernommenen steuerlichen Verlusten

aus Beteiligungen an Personengesellschaften. Im Ergeb-

nis überwiegen die aktivischen latenten Steuern. Auf den

Ansatz einer entsprechenden Forderung in der Handelsbi-

lanz wurde gemäß dem Wahlrecht in § 274 Abs. 1 HGB ver-

zichtet.

Der Berechnung liegt ein Steuersatz in Höhe von 31,16

Prozent zu Grunde.

Die Beitragsüberträge für das in Rückdeckung über-

nommene Versicherungsgeschäft bilanzierten wir nach den

Aufgaben der Zedenten, ersatzweise wurden die übertrags-

fähigen Bei tragsteile nach der Bruchteil me tho de ermittelt.

Die Rückversicherer-Anteile ermittelten wir entsprechend.

Die Rückstellungen für noch nicht abgewick el te Versi-

che rungsfälle für das in Rückdeck ung übernommene Ge -

schäft wurden nach den Auf gaben der Zedenten eingestellt;

fehlten An ga ben der Vorversicherer, haben wir Schätz un gen

vorgenommen.

Der Anteil der Rückversicherer an den Brutto- Scha den-

rückstellungen insgesamt sowie auch an den Teil-Rück-

stellungen wurde nach den vereinbarten Vertrags bestim-

mungen bemessen.

Die Berechnung der unter den Pensionsrückstellungen

ausgewiesenen Rückstellungen für künftige Beihilfeleis-

tungen erfolgte nach dem Anwartschaftsbarwertverfahren

(projected unit credit method). Als Rechnungsgrundlage

wurden die Richttafeln 2005 G von Prof. Dr. Klaus Heubeck

mit einem Rechnungszins von 5,16 Prozent verwendet.

Die Bewertung der Beihilferückstellung erfolgt dabei nach

§ 253 Abs. 2 Satz 2 HGB mit dem durchschnittlichen Zins-

satz, der sich bei einer angenommenen Restlaufzeit von 15

Jahren ergibt. Der Zinsstz wurde von der Deutschen Bun-

desbank zum Stichtag 31.10.2010 bekannt gegeben. Künf-

tige Gehalts- und Rentenanpassungen sind mit 1,7 Prozent


berücksichtigt. Die Fluktuation wurde mit durchschnitt-

lich 1,5 Prozent pro Jahr angesetzt. Die nach BilMoG zum

01.01.2010 berechnete Rückstellung wurde mit einem

Rechnungszins von 5,25 Prozent bei einem Gehalts- und

Rententrend von 1,5 Prozent ermittelt. Aus der Ausübung

des Beibehaltungswahlrechtes nach Art. 67 Abs. 1 Satz 2

EGHGB ergibt sich zum Bilanzstichtag ein Überdeckungs-

betrag von 1.534.210 Euro.

Die Depotverbindlichkeiten wurden mit dem Nomi nal-

wert angesetzt.

Andere Verbindlichkeiten sind mit ihren Erfüllungsbe-

trägen angesetzt.

Grundsätzlich sind Fremdwährungspositionen zu den

jeweiligen Devisenmittelkursen zum Bilanz stich tag umge-

rechnet.


Aktiva

Entwicklung der Aktivposten A, B I bis III im Geschäftsjahr 2010

Bilanzwerte Währungskurs- Zugänge Umbuchungen Abgänge Zuschreibungen Abschreibungen Bilanzwerte Vorjahr veränderungen Geschäftsjahr EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

A. Immaterielle Vermögensgegenstände 1. Selbst geschaffene gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte – – – – – – – –

2. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten 206.200 – 3.639 – – – – 209.839

3. Geschäfts- oder Firmenwert – – – – – – – –

4. geleistete Anzahlungen – – – – – – – –

5. Summe A. 206.200 – 3.639 – – – – 209.839

B I. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten

einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken – – – – – – – –

B II. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen und Beteiligungen 1. Anteile an verbundenen Unternehmen 602.724.114 – 300.000 – – – 277.308 602.746.806

2. Ausleihungen an verbundene Unternehmen 500.000 – – – – – – 500.000

3. Beteiligungen 130.446.600 – 718.800 – 1.015.696 – 3.900.000 126.249.704

4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht – – – – – – – –

5. Summe B II. 733.670.714 – 1.018.800 – 1.015.696 – 4.177.308 729.496.510

B III. Sonstige Kapitalanlagen 1. Aktien, Investmentanteile und andere nicht festverzinsliche Wertpapiere – – – – – – – –

2. Inhaberschuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere – – – – – – – –

3. Hypotheken-, Grundschuld- und Rentenschuldforderungen – – – – – – – –

4. Sonstige Ausleihungen a) Namensschuldverschreibungen – – – – – – – –

b) Schuldscheinforderungen und Darlehen – – – – – – – –

c) Darlehen und Vorauszahlungen auf Versicherungsscheine – – – – – – – –

d) übrige Ausleihungen – – – – – – – –

5. Einlagen bei Kreditinstituten –

6. Andere Kapitalanlagen – – – – – – – –

7. Summe B III. – – – – – – – –

Insgesamt 733.876.914 – 1.022.439 – 1.015.696 – 4.177.308 729.706.349


Bilanzwerte Währungskurs- Zugänge Umbuchungen Abgänge Zuschreibungen Abschreibungen Bilanzwerte Vorjahr veränderungen Geschäftsjahr EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR EUR

A. Immaterielle Vermögensgegenstände 1. Selbst geschaffene gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte – – – – – – – –

2. entgeltlich erworbene Konzessionen, gewerbliche Schutzrechte und ähnliche Rechte und Werte sowie Lizenzen an solchen Rechten und Werten 206.200 – 3.639 – – – – 209.839

3. Geschäfts- oder Firmenwert – – – – – – – –

4. geleistete Anzahlungen – – – – – – – –

5. Summe A. 206.200 – 3.639 – – – – 209.839

B I. Grundstücke, grundstücksgleiche Rechte und Bauten

einschließlich der Bauten auf fremden Grundstücken – – – – – – – –

B II. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen und Beteiligungen 1. Anteile an verbundenen Unternehmen 602.724.114 – 300.000 – – – 277.308 602.746.806

2. Ausleihungen an verbundene Unternehmen 500.000 – – – – – – 500.000

3. Beteiligungen 130.446.600 – 718.800 – 1.015.696 – 3.900.000 126.249.704

4. Ausleihungen an Unternehmen, mit denen ein Beteiligungsverhältnis besteht – – – – – – – –

5. Summe B II. 733.670.714 – 1.018.800 – 1.015.696 – 4.177.308 729.496.510

B III. Sonstige Kapitalanlagen 1. Aktien, Investmentanteile und andere nicht festverzinsliche Wertpapiere – – – – – – – –

2. Inhaberschuldverschreibungen und andere festverzinsliche Wertpapiere – – – – – – – –

3. Hypotheken-, Grundschuld- und Rentenschuldforderungen – – – – – – – –

4. Sonstige Ausleihungen a) Namensschuldverschreibungen – – – – – – – –

b) Schuldscheinforderungen und Darlehen – – – – – – – –

c) Darlehen und Vorauszahlungen auf Versicherungsscheine – – – – – – – –

d) übrige Ausleihungen – – – – – – – –

5. Einlagen bei Kreditinstituten –

6. Andere Kapitalanlagen – – – – – – – –

7. Summe B III. – – – – – – – –

Insgesamt 733.876.914 – 1.022.439 – 1.015.696 – 4.177.308 729.706.349


Angaben gemäß § 54 RechVersV

Geschäftsjahr 2010 Vorjahr 2009

Buchwert Zeitwert Reserven Buchwert Zeitwert Reserven

Mio. EUR Mio. EUR Mio. EUR Mio. EUR Mio. EUR Mio. EUR

I. Kapitalanlagen in verbundenen Unternehmen

und Beteiligungen

1. Anteile an verbundenen Unternehmen 602,7 2.204,6 1.601,9 602,7 2.048,2 1.445,5

2. Ausleihungen an verbundene Unternehmen 0,5 0,5 0,0 0,5 0,5 0,0

3. Beteiligungen 126,3 128,6 2,3 130,4 131,2 0,8

II. Sonstige Kapitalanlagen

Einlagen bei Kreditinstituten 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0 0,0

III. Depotforderungen aus dem in Rückdeckung

übernommenen Versicherungsgeschäft 0,3 0,3 0,0 0,4 0,4 0,0

Insgesamt 729,8 2.334,0 1.604,2 734,0 2.180,3 1.446,3

Die Zeitwerte der verbundenen Unternehmen und Be teili-

gungen wurden mit den fortgeführten Anschaf fungs kos-

ten, dem Substanzwert oder dem Ertragswert angesetzt.

Die Zeitwerte der zu Nennwerten bilanzierten Kapi tal-

anlagen wurden auf Basis einer an der Bonität des Emit-

tenten orientierten Zinsstrukturkurve ermittelt.

B. II. 1. Anteile an verbundenen Unternehmen,

gehalten von der Provinzial Rheinland Holding AöR


Provinzial Rheinland Versicherung AG, Düsseldorf



Ergebnis (2010) EUR 155.322.906

Provinzial Rheinland Lebensversicherung AG, Düsseldorf



Ergebnis (2010) EUR 20.000.000

ProService Versicherungsmakler GmbH, Köln



Ergebnis (2009) EUR –251.791

ProCon GmbH, Düsseldorf




PLB Provinzial-Leben-Baubetreuungs-GmbH, Düsseldorf




ProTect Dienstleistungs-GmbH, Frankfurt/Main




City Service GmbH, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –315.998

Lippische Landes-Brandversicherungsanstalt, Detmold



Ergebnis (2009) EUR –3.894.206

* Es besteht ein Gewinnabführungsvertrag.


B. II. 1. Anteile an verbundenen Unternehmen,

gehalten von der Provinzial Rheinland Versicherung AG


PFB Provinzial-Feuer-Baubetreuungs-GmbH, Düsseldorf




Halle 11 GmbH, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –415.292

M-Immobilien Objekt Gerichtszentrum Koblenz GmbH & Co. KG,

Düsseldorf




N-Immobilien Objekt Tiefgarage Koblenz GmbH & Co. KG,

Düsseldorf




P-Immobilien Objekt Brühl GmbH & Co. KG, Düsseldorf




ProBau Provinzial – Baubetreuungsgesellschaft mbH, Düsseldorf




ProTect Versicherung AG, Düsseldorf

(ehemals ProTect Verwaltungs AG, Düsseldorf)



Ergebnis (2009) EUR – *

Provinzial Geschäftsstelle Am Kirchplatz GmbH, Düsseldorf




Provinzial Geschäftsstelle Viehmarkt GmbH, i. L., Düsseldorf




PR Equity GmbH, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –2.215.313

Avenue des Arts 35 S.A., Brüssel



Ergebnis (2009) EUR –1.881.316

KALVA Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. OHG,

Grünwald




Media Tower GmbH, Düsseldorf




proefa GmbH, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Wohnungsbau- und Treuhand AG (gbt), Trier



Ergebnis (2009) EUR 1.319.607

ProLip-Service GmbH, Detmold



Ergebnis EUR –

S-Direkt-Verwaltungs GmbH, Düsseldorf




S-Direkt-Verwaltungs GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 1.939.274

* Es besteht ein Gewinnabführungsvertrag.


ProLog Beteiligungsgesellschaft mbH, Düsseldorf



Ergebnis (2010) EUR 3.111.631

ProAtlanta Beteiligungs- und Grundbesitz gesellschaft mbH,

Düsseldorf



Ergebnis (2010) EUR –9.088.416

PL-Immo-Verwaltungs-GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2010) EUR 1.413.371

C-Immobilien Objekt Wiesbaden GmbH & Co. KG, Düsseldorf




D-Immobilien GmbH & Co. KG, Düsseldorf




H-Immobilien GmbH & Co. KG, Düsseldorf




J-Immobilien Objekt München-Giesing GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 1.260.708

K-Immobilien Objekt Miesbach GmbH & Co. KG, Düsseldorf




L-Immobilien Pflegeheime in Deutschland GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 1.341.388

Q-Immobilien Objekt Berlin-Tegel GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

R-Immobilien Objekt Bayreuth GmbH & Co. KG, Düsseldorf




T-Immobilien Objekt Kulmbach GmbH & Co. KG, Düsseldorf




U-Immobilien Objekt Hamburg-Harburg GmbH & Co. KG,

Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –117.793

V-Immobilien Objekt Berlin-Mitte GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Objekt Berlin-Tegel Nummer Zwei GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Objekt Frechen GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Objekt Grevenbroich GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Objekt Hirschberg GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Objekt Langenhagen GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Objekt Pinneberg GmbH & Co. KG, Düsseldorf



Ergebnis EUR –

Balance Bay sky GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay park GmbH & Co. KG, Düsseldorf




B. II. 1. Anteile an verbundenen Unternehmen, gehalten

von der Provinzial Rheinland Lebens versicherung AG



Balance Bay beach GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay ocean GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay sun GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay marin GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay pearl GmbH & Co. KG, Düsseldorf




Balance Bay crew GmbH & Co. KG, Düsseldorf




I-Immobilien Objekt Würzburg GmbH, Düsseldorf




ProSingapur Holding GmbH & Co. KG, Düsseldorf








Es bestehen sonstige finanzielle Verpflich tungen von

43.850.566 Euro aus Anteilen an verbundenen Unter neh-

men.

B. II. 3. Beteiligungen, gehalten von der

Provinzial Rheinland Holding AöR


Koros Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. KG, Grünwald




Grundbesitz Hausener Weg 120 GmbH & Co. Verwaltungs KG,

Düsseldorf




ProImmo Provinzial-Grundstücksverwaltungsgesellschaft

mbH & Co. KG, Münster




GbR Köln, Frankfurter Straße, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –3.419.905

ÖRAG Rechtsschutzversicherungs-AG, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 7.018.587

Es bestehen Nachzahlungs- und Einzahlungsverpflich-

tungen von 2.805.234 Euro aus Beteiligungen.



Provinzial Rheinland Versicherung AG


NOSSIA Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. KG,

Grünwald



Ergebnis (2009) EUR 2.078.260

ProImmo Provinzial-Grundstücksverwaltungs gesellschaft mbH,

Münster




ProFin Beteiligungsgesellschaft mbH, Münster



Ergebnis (2009) EUR 2.538.687

codecentric AG (vormals: MBG Management Beratungsgesellschaft

mbH), Düsseldorf













KLARO Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH & Co. KG,

Grünwald



Ergebnis (2009) EUR –8.299.346

WRZ Geschäftsführungs- und Verwaltungsgesellschaft mbH, Wesel




Hans-Bernhard Rehnke GmbH & Co. KG, Weseler Rechenzentrum,

Wesel



Ergebnis (2009) EUR 1.735.890

ProjectCare GmbH, Frankfurt


Eigenkapital EUR –30.500

Ergebnis (2009) EUR –206.320

Es bestehen Nachzahlungs- und Einzahlungs verpflich-

tungen von 44.463.482 Euro aus Anteilen an verbundenen

Unternehmen und Beteiligungen. Davon entfielen auf

Genossenschaftsanteile 4.749 Euro.



Provinzial Rheinland Lebensversicherung AG


Litos Immobilien AG, München



Ergebnis (2009) EUR –962.292






ProVictor Immobilien GmbH, Düsseldorf




ProKB – Provinzial-Kapitalbeteiligungs gesellschaft mbH,

Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR 2.607.290

GbR Wuppertal Friedrichsarkaden, Münster




Tiefgarage Leipzig Augustusplatz GbR, Düsseldorf



Ergebnis (2009) EUR –122.899

Wisma Atria Holding GmbH, Düsseldorf




Jalanda Grundstücksgesellschaft mbH & Co. KG, Grünwald




GRR Capital Partners II GmbH, Erlangen




Jalanda Grundstücks-Verwaltungsgesellschaft mbH, Grünwald




PWR Holding GmbH, München



Ergebnis (2009) EUR 7.453.802

TERTIANUM Seniorenresidenz Betriebsgesellschaft München mbH,

München




TERTIANUM – Besitzgesellschaft München Jahnstraße 45 mbH,

München



Ergebnis (2009) EUR 1.357.444

INIZIO Internationaler Immobilien Dachfonds Nummer Eins




Ergebnis (2009) EUR 5.727.442

TERTIANUM – Besitzgesellschaft Berlin Passauer Straße 5–7 mbH,

München



Ergebnis (2009) EUR –356.962

TERTIANUM – Besitzgesellschaft Konstanz Marktstätte 2–6 und

Sigismundstraße 5–9 mbH, München




TERTIANUM Seniorenresidenz Betriebs gesellschaft mbH, Konstanz



Ergebnis (2009) EUR –356.271

VV Immobilien GmbH & Co. GB KG i.L., Düsseldorf




VV Immobilien Verwaltungs GmbH & Co. KG, München



Ergebnis (2009) EUR –849.607

Es bestehen Einzahlungsverbindlichkeiten von

127.224.975 Euro aus Anteilen an verbunde nen Unter-

nehmen und Beteiligungen, davon entfallen auf die

Protektor Lebensversicherung AG 78.934.006 Euro.


Passiva

A. III. Gewinnrücklagen

Gemäß Beschluss der Gewährträgerversammlung vom

22. Juni 2010 waren 24.224.426 Euro in die Sicherheits-

rücklage einzustellen.

C. II. Steuerrückstellungen

Die Steuerrückstellungen wurden in Höhe der vorausichtli-

chen Steuerbelastungen gebildet.

C. III. Sonstige Rückstellungen

Die sonstigen Rückstellungen betreffen mit 8.044.400 Euro

Zinsen auf Steuerrückstellungen, mit 657.400 Euro Beiträge

an die Industrie- und Handelskammer und mit 204.000

Euro Aufwendungen für die Erstellung und Veröffentli-

chung des Jahresabschlusses.

D. Depotverbindlichkeiten aus dem in Rückdeckung

gegebenen Versicherungsgeschäft

Gesamtbetrag davon Rest-

2010 laufzeit mehr

als 5 Jahre

EUR EUR

Depotverbindlichkeiten aus dem

in Rückdeckung gegebenen

Versicherungsgeschäft 330.021 330.021

Besicherungen der Verbindlichkeiten im Sinne von

§ 285 Nr. 1 b) und 2 HGB lagen nicht vor.

E. Andere Verbindlichkeiten

Gesamtbetrag davon Rest-

2010 laufzeit mehr

als 5 Jahre

EUR EUR

Abrechnungsverbindlichkeiten aus

dem Rückversicherungsgeschäft 7.262.130 –

Sonstige Verbindlichkeiten 23.763.392 –

31.025.522 –

Besicherungen der Verbindlichkeiten gemäß § 285

Nr. 1 b) und 2 HGB lagen nicht vor.

Anhang zur Gewinn- und Verlustrechnung

Angaben gem. § 51 Abs. 4 RechVersV

Die gebuchten Brutto-Beiträge in Höhe von 58.112.376

(42.905.076) Euro entfallen auf das in Rück deckung über-

nommene Schaden- und Unfallversiche rungsgeschäft.

Personalaufwendungen

2010 2009

EUR EUR

Löhne und Gehälter 517.700 466.100

Soziale Abgaben und

Aufwendungen für

Unterstützung – 3.918.823

517.700 4.384.923


Sonstige Angaben

Konzernabschluss

Die Provinzial Rheinland Holding erstellt einen Kon zern -

abschluss auf den 31.12. eines jeden Jahres. Der Konzern-

abschluss und der Konzernlagebericht werden im elektro-

nischen Bundesanzeiger zur Bekanntmachung eingereicht.

Von dort aus erfolgt die Übermittlung der offenlegungs-

pflichtigen Unterlagen an das Unternehmens register.

Ergebnisabführungsvertrag

Die Provinzial Rheinland Versicherung AG, Düsseldorf,

hat mit unserer Gesellschaft in 2002 einen Ergeb nis-

abführungsvertrag geschlossen, in dem sie sich verpflich-

tet, den gesamten Gewinn nach Dotierung der gesetz lichen

Rücklage an die Provinzial Rheinland Holding abzuführen.

Angaben gem. § 251 HGB

Aus der Übertragung der Pensionsrückstellun gen für Pen-

sionäre auf die Provinzial Rheinland Versicherung AG ergibt

sich für unsere Gesellschaft zum 31.12.2010 eine Eventual-

verbindlichkeit in Höhe von 243,4 Mio. Euro. Für einen

Fahrzeugleasingvertrag wurde eine Bürg schafts erklärung

in Höhe von 1,0 Mio. Euro abgegeben.


Unsere Gesellschaft hat die Ausführung von Verwal tungs-

dienstleistungen aller Art auf die Provinzial Rhein land Ver-

sicherung AG übertragen und verfügt über kein eigenes

Personal.


Die anteilig verrechneten Bezüge des Vorstands betrugen

622.416 Euro. Die Bezüge ehemaliger Vorstands mit glieder

oder deren Hinterbliebenen betrugen 8.336 Euro.

An Pauschalvergütungen und Sitzungsgeldern wurden

an die Mitglieder der Gewährträgerversammlung 183.470

Euro, des Verwaltungsrates 275.086 Euro und an den Beirat

214.803 Euro gezahlt.


Die Namen aller Mitglieder der Gewährträger versamm-

lung, des Verwaltungsrats und des Vorstands sind auf den

Seiten 4, 5, 6 und 7 angegeben.


Die Angaben zum Gesamthonorar des Abschlussprüfers

sind im Konzernabschluss der Provinzial Rheinland Hol-

ding A.ö.R., Düsseldorf, enthalten.


Bei zwei der den Finanzanlagen zugehörigen Beteiligun-

gen betrug der nach dem Substanzwert- oder dem Ertrags-

wertverfahren ermittelte Zeitwert insgesamt 11.487 Tsd.

Euro, bei einem Buchwert von 11.535 Tsd. Euro. Die ver-

bleibenden stillen Lasten in Höhe von 48 Tsd. Euro sind

voraussichtlich nicht von dauerhafter Natur.

Düsseldorf, den 21. März 2011

Der Vorstand

Ulrich Jansen Michael Bock Patric Fedlmeier

Sabine Krummenerl Peter Slawik Dr. Hans Peter Sterk


Versicherungszweige und -arten

Im Geschäftsjahr betriebene Versicherungszweige und

-arten des in Rückdeckung übernommenen Versiche-

rungsgeschäfts.

Unfallversicherung

Haftpflichtversicherung

Kraftfahrtversicherung

Luftfahrtversicherung

Feuerversicherung

Einbruchdiebstahl-Versicherung

Leitungswasserversicherung

Technische Versicherungen

Transportversicherung

Luft- und Raumfahrzeug-Haftpflicht versicherung

Kreditversicherung

Vertrauensschadenversicherung

Sonstige Schadenversicherung

Arbeitslosigkeits- und Arbeitsunfähigkeitsversicherungen


Impressum

Herausgeber: Provinzial Rheinland VersicherungenBereich Finanzen, Rechnungswesen Provinzialplatz 1, 40591 DüsseldorfVerantwortlich: Hans-Jürgen ToppRedaktion: Gabi ScheidtDruck: Walter Perspektiven GmbH, OberhausenFotos: Markus Feger, Eigenarchiv

Provinzial Rheinland Holding, DüsseldorfEin Unternehmen der SparkassenKorrespondenzanschrift: 40195 DüsseldorfHausanschrift: Provinzialplatz 1, 40591 DüsseldorfTelefon: (0211) 9 78-0Telefax: (0211) 9 78 17 00E-Mail: [email protected]: www.provinzial.com

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Geschäftsberichte 2010 Provinzial Rheinland Konzern · Provinzial Rheinland Holding · 2019. 9. 6. · Provinzial Rheinland Konzern · Provinzial Rheinland Holding Geschäftsberichte