Webex Session: Seltene ErdenWorkshop Rare Potentials

3. Juni 2014

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BCG ist die weltweit führende StrategieberatungMehr als 6.200 Beraterinnen und Berater arbeiten in 81 Büros und 45 Ländern

Los AngelesDallas

HoustonMexico City

Monterrey

Chicago

Miami

Minneapolis

Atlanta

DetroitToronto

PhiladelphiaNew Jersey

New York

Boston

WashingtonSan Francisco

Montreal

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São Paulo

SantiagoBuenos Aires

BudapestAthens

Luanda

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Milan

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Abu DhabiDubai

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SeoulTokyoNagoya

TaipeiHong Kong

Bangkok

Kuala Lumpur

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ZurichGeneva

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BogotáHo Chi Minh City

Istanbul

Calgary

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Neukunden

BCG-Kunden seit2 bis 4 Jahren

BCG-Kunden seit 5 Jahren oder länger

Nachhaltige Ergebnisse – zufriedene Klienten€ 510 Mio. Umsatz – mit ca. 1.500 Mitarbeitern in Deutschland und Österreich im Jahr 2013

Anmerkung: Kundenbeziehungen auch mit Unterbrechungen

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FinancialInstitutions

Health Care

IndustrialGoods

Technology, Media & Telecommunications

InsuranceEnergy

Consumer

Public Sector

Corporate Development

Strategy

Marketing & Sales

People & Organization

Operations

Information Technology

Global Advantage

Knowledge

Transformation

Industry Practice Areas

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In addition: Social Impact Practice

• Automotive• Building Materials• Engineered Products &

Infrastructure• Metals & Mining• Process Industries• Transportation & Logistics

Seltene Erden

Ein Unternehmen – unzählige Erfahrungen

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Oxide ("Erden") erstmals 1787 in Ytterby bei

Stockholm von Johan Gadolin entdeckt

EntdeckungEntdeckung ErforschungErforschung AnwendungAnwendung

Erster Nachweis der Elemente in Oxiden 1839 durch Carl

Gustav Mosander

Bis 1942 alle 17 Elemente identifiziert

Breite Anwendung ab den 1970er Jahren

17 einzigartige Elemente mit einzigartigen Eigenschaften

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Seltene Erden sind überall

Quelle: British Geological Survey; Arnold Magnet Technologies; Lynas corp.; BCG research

Magnete

Glas undPolitur

Keramiken

Metallurgie

Katalysator

Leuchtmittel

BeispieleBeispiele

• Motoren• Generatoren• Festplatten

• Polituren• Farbstoff• Röntgenbilder

• Kondensatoren• Sensoren

• Batterien• Stahl, Super-

legierungen

• Kraftstoff-gewinning

• Dieseladditiv• Abgas-kat.

• Displays• Lasers• Beleuchtung

ElementeElemente

• Verbesserung magn. Eigenschaften, z.B. Magnetstärke, Temperaturbeständigkeit

• Reduzierung von Magnetgröße und -gewicht

• Nd• Dy• Pr

• Tb• Sm• Gd

• Lösungsmittel und Glaseinfärbung• Cerium mit besten chemischen und mechanischen

Eigenschaften als Politur- und Schleifmittel

• La• Ce• Pr

• Nd• Eu

• Verbesserung der thermischen Widerstandsfähigkeit, elektrischen Abschirmung

• Verbesserung der mechanischen Eigenschaften

• La• Ce• Pr• Lu

• Nd• Y• Eu• Gd

• Korrosionsbeständigkeit bei hohen Temperaturen (z.B. Gasturbinen, Generatoren)

• Cerium verringert sprödes Materialverhalten

• La• Ce• Pr

• Nd• Sm• Y

• Lanthan steigert Ertrag einer Ölraffinerie um 7% (entspricht dem US-Anteil an der globalen Ölproduktion)

• Verringerung des Bedarfs an Edelmetallen in Fzg.-Kat.• Ruß-Verbrennung bei niedrigen Temperaturen möglich

• La• Ce• Pr

• Nd

• Farbdarstellung in aktuellen Displaytechnologien• Höherer Datenübertragung in Glasfaserkabeln• Ermöglichen effiziente Leuchtmittel (LED, ESL)

• La• Ce• Eu

• Gd• Tb• Y

Einfluss der seltenen ErdenEinfluss der seltenen Erden

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Seltene Erden eigentlich nicht selten: ~100 Mio. Tonnen globale Vorkommen

Jedoch Großteil des globalen Vorkommens in China

Quelle: Company reports; USGS; US Department of Energy; BCG Analyse

Menge unbekannt

5 Mt Größe des Bubble zeigt Menge der SE

Bear lodge

Nolans Project

Orissa

Sichuan

Morro Dos Seis Lagos

Dubbo

Nechalacho Hoidas Lake

Zandkopsdrift Steenkampskraal

Ulba

Zeus

Wigu Hill

Lofdal

Pintinga

Eco Ridge

Kutessay II

Tantalus

Bokan Mountain

Norra Karr

Lemhi Pass

Don Pao

Rodeo de Los Molles

Kvanefjeld

Mau Xe

Bayan Obo

Jianxi

Mount Weld(Lynas)

Lovozerskoye(Uralkali)

Mountain Pass(Molycorp)

Strange Lake

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Heute kommen ~ 90% der seltenen Erden aus ChinaWeitere Staaten in der Produktion: USA, Australien, Russland, Indien

Quelle: Company reports; USGS; US Department of Energy

Frühe Entwicklungsphase (Menge unbekannt)

Frühe Entwicklungsphase

MinenerrichtungAusbauProduktion

Größe des Bubble zeigt Produktionskapazität50 Kt

Bear lodge

Nolans Project

Lovozerskoye(Uralkali)

Orissa

Sichuan

Morro Dos Seis Lagos

Dubbo

Nechalacho Hoidas Lake

Strange Lake

Zandkopsdrift Steenkampskraal

Ulba

Zeus

Wigu Hill

Lofdal

Pintinga

Eco Ridge

Kutessay II

Tantalus

Bokan Mountain

Norra Karr

Lemhi Pass

Don Pao

Rodeo de Los Molles

Kvanefjeld

Mau Xe

Mount Weld(Lynas)

Jianxi

Bayan Obo

Mountain Pass(Molycorp)

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China drängte Wettbewerber aus dem Markt und kontrolliert nun die Exportpreise

Quelle: Metal pages; Martin von Britsom & Diksmuide; Tianjiao International; Chinese Commerce Ministry; USGS; BCG Analyse

China kann Produktion weiter steigern – zusätzliche Kapazitätsreserven in Minen vorhanden

China wurde Hauptproduzent ...China wurde Hauptproduzent ...

China begann ab 1992 seltene Erden zu Discountpreisen zu exportieren

• Niedrige Produktionskosten chinesischer Minen durch schwache Umweltvorschriften und geringe Personalkosten

• Preissturz zwang Wettbewerber die Produktion einzustellen

Kontinuierliche Investitionen Chinas zur Sicherung der Monopolstellung

Globale Preiskontrolle für seltene ErdenUnterscheidung von Inlands- und Exportpreisen der seltenen Erden aus China

… durch Preissenkung… durch Preissenkung

SE Produktion in Tsd. Tonnen

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Sri Lanka

Kirgisistan

Australien

Russland

Malaysia

Brasilien

Indien

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Rückgang der Exportpreise seltener Erden nach Peak in 2011

La Oxid (Tsd.$/t)99% min FOB China

La Oxid (Tsd.$/t)99% min FOB China

Ce Oxid (Tsd.$/t)99% min FOB China

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Pr Oxid (Tsd.$/t)99% min FOB China

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Nd Oxid (Tsd.$/t)99% min FOB China

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Sm Oxid (Tsd.$/t)99% min FOB China

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Y Oxid (Tsd.$/t)99.999% min FOB China

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Quelle: Metals pages; CIBC; BCG Analyse

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Bildung einer Preisblase durch

Monopolisten

Wie soll man sich in der Zukunft verhalten?

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Abhängigkeiten ergeben dringenden Handlungsbedarf

Abhängigkeit mit hohem wirtschaftlichen Risiko

Abhängigkeit mit hohem wirtschaftlichen Risiko

Know-how für Hochtechnologiengeht nach China

• Chinas günstige Inlandspreise bewegen Technologieunternehmen zur Verlagerung der Produktion nach China

• Technologiewissen wird nach China geholt

Schwächung der Technologieunternehmen außerhalb Chinas durch Preiskontrolle möglich

Gefährdet die Abhängigkeit von Chinas seltenen Erden die Technologieführerschaft Deutschlands?

Zwei grundsätzliche HandlungsoptionenZwei grundsätzliche Handlungsoptionen

Erforschung von Substitutions-möglichkeiten und vermehrtes Recycling

Absicherung seltener Erden außerhalb Chinas (mit Zusatzkosten)

China wird zuverlässiger Lieferant (Reduktion der Exportbeschränkungen, transparente Rohstoffpolitik)

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Geteilte Meinungen innerhalb Industrie und Politik zum Thema seltene Erden

Einkäufer sehen wenig Handlungsbedarf

• Seit 2011 Preise auf niedrigem Niveau

• Kein Bedarf zu Änderung der Einkaufs- und Absicherungs-strategie

Strategen sehen Technologie-führerschaft in Gefahr

• Fordern politische Unterstützung bei zukünftiger Rohstoffabsicherung

• Hohe Abhängigkeiten von Monopolisten in der Produktion seltener Erden

Politik möchte Kurs der liberalen Wirtschaftspolitik

• Möglichst geringe Einmischung der Politik in Wirtschaftsprozesse und internationalen Wettbewerb

• Sieht jedoch auch Gefahr für die Volkswirtschaft Deutschland durch Abhängigkeiten von Rohstoffmonopolen

Seltene Erden

Fragen und Diskussion

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