KundenhandbuchFr Kunden der Clearstream Banking Frankfurt

Dokumentennummer: F-CI05

Mrz 2018

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CBF behlt sich vor, das Handbuch zu gegebener Zeit zu berarbeiten und aktualisieren, um die Verfgbarkeit neuer Produkte und sonstige verbesserte Leistungen der bestehenden Dienste zu dokumentieren. Kunden, die spezifische Fragen zu den in diesem Handbuch enthaltenen Informationen haben, werden gebeten, sich an ihren Client Services Officer oder Customer Relationship Manager zu wenden.

Clearstream Banking Frankfurt Mrz 2018Kundenhandbuch Vorwort - i

Kundenhandbuch

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Mrz 2018 Clearstream Banking FrankfurtVorwort - ii Kundenhandbuch

InhaltVorwort . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . i

Abbildungsverzeichnis . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . v

1. Einfhrung1.1 Organisationsstruktur der Clearstream Banking Gruppe und Rechtsstatus von

Clearstream Banking Frankfurt . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-11.2 Die Rolle der CBF in Deutschland und fr internationale Wertpapiermrkte . . . . . . . . 1-31.3 Verwahrarten . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-51.4 Services zur Girosammelverwahrung (T2S Abwicklung) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-71.5 Fremdtresor-Services zur Streifbandverwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-171.6 Services zur Wertpapierrechnung (Nicht T2S) . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-191.7 Verbindungen in internationale Wertpapiermrkte . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-221.8 Rechtliche Dokumentation . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-241.9 Informationsquellen. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-251.10 Ansprechpartner bei CBF . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-28

2. Kundenkonten2.1 Geld- und Depotkonten pro Transaktionsart . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2-12.2 Kontotypen . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2-32.3 Kontoerffnung. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2-8

3. Abwicklung3.1 Abwicklung ber T2S . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3-13.2 Brsengeschfte . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3-33.3 Auerbrsliche Geschfte . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3-12

4. Geldregulierung4.1 Geldverrechnung Euro ber T2S . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4-24.2 Geldverrechnung Euro ber TARGET2 . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4-54.3 Geldverrechnung Fremdwhrung. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4-64.4 Geldverrechnung ber die Schweizer Nationalbank. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 4-9

5. Verwahrung5.1 Emissionen. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 5-15.2 Bestandsfhrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 5-6

6. Verwaltung/Custody6.1 Girosammelverwahrung. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 6-16.2 Streifbandverwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 6-196.3 Wertpapierrechnung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 6-19

7. Special Services7.1 Namensaktien in CASCADE-RS. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-17.2 Abwicklung von TEFRA D Wertpapieren. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-77.3 Global Securities Financing Services . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-97.4 Investment Fund Services . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-157.5 T2S Auto-Collateralisation . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-237.6 Fremdtresor-Services zur Streifbandverwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-267.7 Taxbox (Deutsche Abgeltungsteuer). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-287.8 Risikomanagementdienst fr Abwicklungsagenten . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 7-29

Clearstream Banking Frankfurt Mrz 2018Kundenhandbuch iii

Kundenhandbuch

8. Kommunikation8.1 Girosammelverwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 8-18.2 Wertpapierrechnung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 8-88.3 Kommunikation in Notfllen . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 8-9

9. Reporting9.1 Girosammelverwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9-19.2 Wertpapierrechnung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9-49.3 Domestic Markets Monitoring Report. . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9-59.4 Registrar Monitoring Report . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9-69.5 T2S Dedicated Cash Account Statement (MT940). . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 9-7

10. Anhang10.1 Referenzdokumente . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 10-1

Glossar . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . G-i

Index . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . I-1

Mrz 2018 Clearstream Banking Frankfurtiv Kundenhandbuch

Abbildungsverzeichnis

1. EinfhrungAbbildung 1.1 Organisationsstruktur der Clearstream Gruppe . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-1Abbildung 1.2 Die Rolle der CBF in Deutschland und in internationalen Mrkten . . . . . . . . . . . . . . . 1-3Abbildung 1.3 Verwahrmglichkeiten ber CBF . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-5Abbildung 1.4 Services und Systeme der CBF zur GS-Verwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-7Abbildung 1.5 CASCADE/ T2S bersicht der Settlement- bzw. der Geldverrechnungszyklen . . . . 1-10Abbildung 1.6 Services und Systeme der CBF zur Streifbandverwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-17Abbildung 1.7 Services und Systeme der CBF zur WR-Verwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-19Abbildung 1.8 CSD Verbindungen und Lagerstellen der CBF . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 1-22

2. KundenkontenAbbildung 2.1 Beteiligte Kundenkonten fr Transaktionen ber Clearstream Banking . . . . . . . . . . 2-1Abbildung 2.2 Beispiel fr Reg-ber-Kontenbeziehung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 2-6

3. AbwicklungAbbildung 3.1 Abwicklung Brsengeschfte berblick . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3-4Abbildung 3.2 Abwicklung Brsengeschfte (Non-CCP) in GS-Verwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3-6Abbildung 3.3 Regulierung Brsengeschfte (Non-CCP) in GS-Verwahrung . . . . . . . . . . . . . . . . . . . 3-8Abbildung 3.4 Regulierung FW Brsengeschfte (Non-CCP) in GS-Verwahrung . . . . . . . . . . . . . . .